Реферат Валютная позиция банка

Длинная открытая валютная позиция противоположна короткой, и при ней активы и требования банка в иностранной валюте превышают его пассивы и обязательства в этой валюте, а сальдо расчетов является положительным и указывается со знаком плюс.

Величина открытой валютной позиции  не должна превышать установленного лимита, который, как было указано, банки  обязаны строго соблюдать. Лимит  открытой валютной позиции представляет собой максимально допустимое отношение  величины открытой валютной позиции  к сумме собственных средств (капиталу) банка.

Собственные средства (капитал) банка  в упрощенном виде представляют собой  сумму уставного капитала, эмиссионного дохода, безвозмездно полученного банком имущества, прибыли, фондов и резервов банка, уменьшенную на величину нематериальных активов, убытков и собственных  акций, выкупленных у акционеров.

 

Таблица 2.  Требования и обязательства  банка по каждой иностранной валюте

Иностранная валюта	Активы и требования банка, ед.ин.вал.	Пассивы и обязательства банка, ед.ин.вал.	Величина открытой позиции, ед.ин.вал.	Вид открытой позиции
Немецкая марка	913 000	1 240 000	- 327 000	короткая
Швейцарский франк	3 000	2 500	500	длинная
Французский франк	12 000	3 000	9 000	длинная
Японская иена	1 600	600	1 000	длинная
Доллар США	5 600 000	4 380 000	1 220 000	длинная
Английский фунт стерлингов	26 000	41 000	- 15 000	короткая

 

             Для того чтобы отслеживать  соблюдение лимитов, банк переводит  все полученные им величины  открытых валютных позиций по  отдельным иностранным валютам  в рублевый эквивалент по установленному  курсу на отчетную дату.

Банк также обязан соблюдать  лимит открытой валютной позиции  и по рублям. Величина открытой валютной позиции в рублях определяется как  разность между суммой всех длинных  открытых валютных позиций в рублевом эквиваленте и суммой всех коротких открытых валютных позиций в рублевом эквиваленте. Поэтому суммарная  величина всех длинных (со знаком плюс) и суммарная величина всех коротких (со знаком минус) открытых валютных позиций  в отдельных иностранных валютах  и в рублях должны быть равны между  собой.

Помимо лимитов открытой валютной позиции по каждой отдельной валюте банки должны соблюдать лимит  суммарной величины всех длинных (коротких) открытых валютных позиций.

Первоначально были установлены следующие  лимиты открытых валютных позиций на конец каждого операционного  дня:

• по отдельным валютам (в том числе по рублям) - 10%;
• по суммарной величине всех длинных (коротких) открытых валютных позиций - 20%.

 

Уполномоченные банки должны регулярно  предоставлять в Центральный  банк отчеты об открытых валютных позициях.

          

 При несоблюдении уполномоченными  банками лимитов открытых валютных  позиций и непредставлении отчетов  ЦБ налагает на них штрафы  и принимает различные административные  меры воздействия, вплоть до  отзыва лицензии.

Рассмотрим порядок определения  величины открытых валютных позиций  банка на условном примере.

Собственные средства (капитал) банка  по состоянию на первое число отчетного  месяца составляют 200 000 000 руб.

Требования и обязательства  банка по каждой иностранной валюте, а также их курсы, установленные  ЦБ на отчетную дату, представлены в  табл. 2 и 3.

 

Таблица 3. Курсы иностранных валют

Иностранная валюта	Буквенный код	Единиц иностранной валюты	Курс, руб.
Немецкая марка	DEM	1	22,16
Швейцарский франк	CHF	1	31,48
Французский франк	FRF	10	64,06
Японская иена	JPY	100	37,56
Доллар США	USD	1	31,35
Английский фунт стерлингов	GBR	1	49,78

       Длинные и короткие  открытые валютные позиции по  каждой иностранной валюте переводим  в рублевый эквивалент по курсу.  Определяем суммарную величину  открытых позиций, суммируя все  короткие и все длинные открытые  валютные позиции по всем иностранным  валютам. Кроме того, расчетным  путем получаем открытую позицию  по рублям как балансирующую  статью между суммой всех длинных  и суммой всех коротких открытых  валютных позиций по отдельным  иностранным валютам.

 

 

 

 

 

Таблица 4. Суммарная величина открытых валютных позиций

Иностранная валюта	Короткая открытая валютная позиция	Длинная открытая валютная позиция
Немецкая марка	- 7 246 320
Швейцарский франк		15 740
Французский франк		57 654
Японская иена		376
Доллар США		38 247 000
Английский фунт стерлингов	- 746 700
Итого:	- 7 993 020	38 320 770
Позиция по рублям (балансирующая  строка)	- 30 327 750
Суммарная величина открытых валютных позиций	- 38 320 770	38 320 770

 

             Таким образом, открытая позиция  банка по рублям составляет 30 327 750 руб., а суммарная величина открытых валютных позиций – 38 320 770 руб.

           Так как лимит банка 200 000 000 руб., то можно сделать вывод, что полученная величина находится в пределах установленного лимита, т.е. банк в целом ведет разумную валютную политику.

          Открытая валютная позиция (ОВП)  означает для банка возникновение  валютного риска, связанного с  изменением курсов валют. В  этой связи часто встречается  второе название ОВП - позиция  валютного риска. Валютный риск  существует всегда при наличии  как длинных, так и коротких  открытых позиций.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 5. Методы страхования валютного риска

 

 

Валютный  риск  - опасность валютных потерь в результате изменения курса валюты цены к валюте платежа в период между подписанием контракта и проведением по нему платежа.

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

   В  заключение хотелось бы еще  раз дать определение валютной  позиции банка (англ. bank currency position) - соотношение требований и обязательств банка в иностранной валюте.

     При рассмотрении  в моей работе видов валютной  позиции можно сделать вывод:  если обязательства превышают  требования, валютная позиция считается  короткой; если требования покупки  валют превышают обязательства  по ее продаже, возникает длинная  валютная позиция. 

Размер валютной позиции зависит  от целей банка. Поддержание банком длинной или короткой валютной позиции  в течение нескольких дней или  недель считается валютной спекуляцией. Валютная спекуляция (от англ. currency speculations) - это сделки купли-продажи иностранной валюты для получения спекулятивной прибыли в виде разницы в ее курсах.

Валютная позиция связана с  валютным риском. Поскольку в течение  дня валютная позиция непрерывно изменяется, длинная валютная позиция  становится короткой, и наоборот. Применение ЭВМ позволяет банкам постоянно  контролировать состояние валютной позиции путем автоматизированной обработки валютных операций и получать в реальном времени данные о соотношении  требований и обязательств по каждой валюте. Банк оценивает содержащийся в валютной позиции валютный риск и возможные результаты в случае ее закрытия по курсу дня. Эта оценка осложняется тем, что валютная позиция  формируется в ходе не только наличных (спот), но и срочных валютных операций, совершённых в разное время по разным курсам. При длинной валютной позиции банк снижает котировку  соответствующей валюты, чтобы привлечь покупателей, при короткой может  повысить курс для привлечения продавцов  этой валюты. Для оценки возможного результата закрытия валютной позиции производится пересчет сумм длинной и короткой валютной позицией либо в национальную валюту, либо вначале в иностранной (например, в доллары), а затем в национальную валюту. К концу рабочего дня банки закрывают открытые валютные позиции. В ряде стран государство лимитирует открытую валютную позицию во избежание возможных банкротств банка.