Учет и анализ финансовых результатов

 

      Рентабельность затрат Рз рассчитана по формуле (11).

      Показатель  позволит определить эффективность  и окупаемость произведённых  расходов, в частности, издержек обращения. 

      Рз (2005г) = 14 304/117 301 х 100% = 12,19 (%), Рз (2006г) = 27 166/216 122 х 100% = 12,57 (%), Рз (2007г) = 9 869/294 054 х 100% = 3,36 (%) 

      Для оценки эффективности использования  основных фондов по формуле (12) рассчитана рентабельность основных фондов Роф. 

      Роф (2005г) = 10 615/7 201 = 1,47 (руб), Роф (2006г) = 18 905/14 275 = 1,32 (руб), Роф (2007г) = 9 458/21 424 = 0, 44 (руб) 

      Оценить эффективность использования оборотных  средств поможет показатель рентабельности оборотных средств Рос. Рассчитан показатель по формуле (13). 

      Рос. (2005г) = 10 615/27 806 = 0,38 (руб), Рос. (2006г) = 18 905/48 315 = 0,39 (руб), Рос. (2007г) = 9 458/73 260 = 0,13 (руб) 

      Большую роль в достижении эффективного хозяйствования организации играет оценка эффективности затрат живого труда с использованием показателя рентабельности фонда заработной платы Рфзп (14). 

      Рфзп (2005г) = 10 615/35 210 = 0,30 (руб), Рфзп (2006г) = 18 905/41 559 = 0,45 (руб), Рфзп (2007г) = 9 458/58 102 = 0,16 (руб) 

      При использовании ресурсного подхода  важным является расчет рентабельности совокупных ресурсов (Рс) по формуле (15). 

      Рс (2005г) = 10 615/ (7 201 + 27 806 + 35 210) = 0,15 (руб)

      Рс (2006г) = 18 905/ (14 275 + 48 315 + 41 559) = 0,18 (руб)

      Рс (2007г) = 9 458/ (21 424 + 73 260 + 58 102) = 0,06 (руб) 

      Кроме ресурсного подхода, для более полной оценки рентабельности целесообразно использовать и затратный подход. В данном случае, одним из основных показателей является рентабельность капитала (Рк). Рассчитать этот показатель рентабельности можно по формуле (20). 

      Рк (2005г) = 10 615/35 346 х 100% = 0,30 (%), Рк (2006г) = 18 905/63 032 х 100% = 0,30 (%), Рк (2007г) = 9 458/94 821 х 100% = 0,10 (%) 

      Зависимость между величиной инвестируемых  собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования  можно установить при помощи рентабельности собственного капитала Рск, которая рассчитывается по формуле (8). 

      Рск (2005г) = 10 615/9 805 х 100% = 108,3 (%), Рск (2006г) = 18 905/24 351х 100% = 77,6 (%), Рск (2007г) = 9 458/38 068 х 100% = 24,8 (%) 

      Рентабельность заёмного капитала Рк. з. 

      Рк. з. (2005г) = 10 615/25 541 х 100% = 41,6 (%)

      Рз. к. (2006г) = 18 905/38 682 х 100% = 48,9 (%)

      Рз. к. (2007г) = 9 458/56 253 х 100% = 16,8 (%) 

      Рентабельность  перманентного капитала Рп. к. 

      Рп. к. (2005г) = 10 615/ (9 805 + 0) = 1,08 (руб), Рп. к. (2006г) = 18 905/ (24 351 + 0) = 0,77 (руб), Рп. к. (2007г) = 9 458/ (38 068 + 0) = 0,25 (руб) 

      Рассчитанные  показатели рентабельности оформим в таблице 12 и изучим динамику показателей рентабельности.

 

       Таблица 12

      Показатели  рентабельности ООО "ФудЕкс" за 2005 - 2007 года

 

      Данные  таблицы 12 свидетельствуют о том, что рентабельность всего вложенного в деятельность организации капитала в 2007 году составила с 1 рубля вложений всего 10 копеек. В 2005 и 2006 гг. эффект от вложенного капитала составлял 30 копеек. В динамике происходит резкое снижение эффективности вложенных средств в целом за счёт снижения эффективности использования как собственного, так и заёмного капитала.

      Рентабельность  продаж низкая, всего 1,62%. Цепные показатели динамике свидетельствуют о снижающейся эффективности продаж. Аналогичная ситуация происходит и с рентабельностью затрат.

      Снижению  эффективности использования капитала способствовало снижение эффективности  использования всех видов ресурсов, вовлечённых в хозяйственную  деятельность.

      Так, снижается рентабельность основных фондов в 2006 году по сравнению с 2005 годом на 10,2%, а в 2007 году по сравнению с 2006 годом на 66,7%.

      Эффективность использования оборотных средств  по интенсивности её наращивания  несколько выше в 2006 году по сравнению  с 2005 годом. Её рост составил за этот период 2,6%, однако в 2007 году по сравнению с 2006 годом эффективность их использования снизилась на 66,7%.

      Аналогичная ситуация и с использованием трудового  потенциала организации. Результаты исследования показали: хотя в данный момент времени организации платёжеспособная и развивается пока успешно, но наметилась тенденция к ухудшению положения из-за снижающейся эффективности использования всех видов ресурсов и капитала в целом, что может привести к дальнейшему ухудшению финансового результата.

3.2 Факторы, влияющие на прибыль (убытки) и рентабельность

 

      На  прибыль от реализации товаров, которая  является основным видом деятельности влияет множество различных факторов, основным из них является объём реализации (выручка). От величины объёма реализации зависят результаты финансово - хозяйственной деятельности, показатели оборачиваемости и рентабельности. По этому показателю судят о значимости организации на рынке.

      Расчёт  влияния изменения объёма реализации на прибыль от реализации рассчитывают по формуле (4) на основе данных таблицы 6. 

      (583 121 - 502 547) х 3,76% = + 3 029,60 (тыс. руб)

      100% 

      Влияние доходов на прибыль рассчитывают по формуле (7).

      Сначала рассчитаем уровень дохода от реализации в отчётном и базисном году

      1. Уровень дохода от реализации в 2007г = 303 923/583 121 х 100% = 52,12 (%)

      2. Уровень дохода от реализации в 2006г = 242 288/502 547 х 100% = 48,21 (%)

      Изменение прибыли от реализации из-за изменения  доходов (7): 

      (52,12% - 48,21%) х 583 121 = 23 324,80 (тыс. руб)

      100% 

      Изменение прибыли от реализации товаров в  связи с изменением уровня издержек (8): 

      1. Уровень издержек в отчётном году = 294054 х 100% = 50,43 (%)

      583121

      2. Уровень издержек в базисном году = 216122 х 100% = 43,01 (%)

      502547

      Изменение прибыли из-за изменения издержек

      (50,43% - 43,01%) х 583 121 = - 43 267,50 (тыс. руб)

      100% 

      Для наглядности составила обобщающую таблицу 13, отражающую факторы изменения прибыли.

      Произведённые расчёты показали, что положительное влияние на изменение прибыли от продаж оказали следующие факторы:

      увеличение  выручки от продажи способствовало росту прибыли от продаж в сумме 3 029,60 тыс. руб.;

      рост  уровня валового дохода увеличил прибыль  по сравнению с прошлым 2006 годом  на 23 324,80 тыс. руб.

      увеличение  объёма реализации не способствовало снижению уровня издержек производства и обращения, напротив, он повысился на 7,42%.

      Это говорит о том, что значительная часть увеличившихся издержек не была связана с увеличением объёма реализации. 

      Таблица 13

Классификация факторов, оказавших влияние на прибыльиООО "ФудЕкс" в 2007 году (тыс. руб)

 

      Рост  уровня издержек снизил прибыль ООО "ФудЕкс" на 43 267,5 тыс. руб. Доходы от прочих видов деятельности в сумме 6 098 тыс. руб. оказали положительное влияние на сумму прибыли до налогообложения. Прочие расходы снизили её на 3 085 тыс. руб.

      С целью выявления резервов роста  прибыли необходимо провести анализ основных прибылеобразующих факторов - доходов и расходов.

      По  данной организации документально подтверждённого деления издержек обращения на постоянные и переменные нет, как это предусмотрено зарубежной практикой управления затратами. Такое деление носит условный характер.

 

       Таблица 14

      Анализ  общего объёма издержек ООО "ФудЕкс" за 2005 - 2007 года

 

      Рис 5. Анализ общего объёма издержек ООО "ФудЕкс" за 2005 - 2007 года 

      Данные  таблицы 14 свидетельствуют о том, что в динамике росли издержки как по сумме, так и по уровню. Причём их увеличение наблюдается как по постоянным, так и по переменным затратам.