Анализ финансовой устойчивости ООО «Конопатское»

      Расчёт относительных коэффициентов ликвидности предприятия показывает, что в конце года коэффициент покрытия составил 3,0, что гораздо выше нормативного значения (2,0). Анализируя эти данные можем сказать, что у предприятия достаточно текущих активов для погашения кредиторских обязательств, но в тоже время наблюдаем резкое снижение этого значения по сравнению с началом года. Коэффициент быстрой ликвидности намного ниже оптимального значения (1,0) и в конце года составил 0,2. Это свидетельствует о том, что у предприятия нет быстрореализуемых активов для покрытия своих обязательств. В этом случае прогнозирование платежеспособности предприятия, при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами будет нарушено. Коэффициент абсолютной ликвидности имеет очень низкое значение по сравнению с нормативным (0,2) и на конец года равен 0,01,т.е в ближайшее время организация не имеет возможности погасить свою краткосрочную задолженность.

2.3.                     Оценка структуры баланса на момент установления неплатёжеспособности

     Отличительными особенностями современных предприятий АПК являются недостаток оборотного капитала, низкая платёжная дисциплина, распространение заменителей денежных средств и высокая стоимость кредитных ресурсов. В результате действия этих и других факторов предприятия не имеют достаточно средств для выполнения своих платёжных обязательств.

     Под несостоятельностью понимается неспособность предприятия удовлетворить требования кредиторов по причине превышения сумм обязательств должника над размером его имущества или в связи с неудовлетворительной структурой баланса должника.

     В соответствии с действующим законодательством для предприятий государственной формы собственности утверждена система критериев, на основании которых принимаются решения о признании структуры баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятие – неплатёжеспособным. Таковыми являются коэффициенты:

      текущей ликвидности (К Тл );

      обеспеченности собственными оборотными средствами (К ос );

      восстановления или утраты платёжеспособности ( К вп или К уп ).

     Коэффициентом восстановления или утраты платёжеспособности

характеризуется наличие реальных возможностей у предприятия восстановить либо утратить свою платёжеспособность в течение определённого периода. Коэффициент утраты платёжеспособности рассчитывается на срок 3 месяца, а коэффициент восстановления – в течение ближайших 6 месяцев.

К вп (уп) = Кктл + t в (у) / Т (Кк тл – Кн Тл)  ,

                                                            К нормТл

где Кктл , Кн Тл – фактическое значение коэффициента текущей ликвидности в конце и начале отчётного периода;

t в (у) - установленный период восстановления или утраты платёжеспособности предприятия в месяцах;

Т – отчётный период в месяцах;

К нормТл – нормативное значение коэффициента текущей ликвидности.

     Произведём оценку структуры баланса ООО «Конопатское».

Таблица 2.10 – Оценка структуры баланса

К уп = (3,0 + 3/12* (3,0 -4,9) ) / 2,0 = 1,3 – предприятие еще не утратило свою платёжеспособность.    

К вп = (3,0 + 6/12* (3,0 -4,9) ) / 2,0 = 1,0 – у предприятия есть возможность восстановить платёжеспособность за 6 месяцев.

     По результатам расчётов и полученным значениям этих коэффициентов можно сказать следующее –организация в ближайшее время не утратит свою платежеспособность, следовательно, в ближайшее время сможет выполнить свои обязательства перед кредиторами.

     В данном случае необходим углубленный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Основной целью этого анализа должна быть выработка вариантов и направлений проведения реорганизационных процедур для восстановления и поддержания платёжеспособности.

2.4.           Пути оздоровления финансового состояния предприятия 

Одним из основных и наиболее радикальных направлений финан­сового оздоровления предприятия является поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства и достижению безубыточ­ной работы за счет более полного использования производственной мощности предприятия, повышения качества и конкурентоспособно­сти продукции, снижения ее себестоимости, рационального использо­вания материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения непроизводительных расходов и потерь.

Основное внимание при этом необходимо уделить вопросам ресур­сосбережения:

      внедрению прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегаю­щих технологий;

      использованию вторичного сырья;

      организации действенного учета и контроля за использованием ресурсов;

      изучению и внедрению передового опыта в осуществлении ре­жима экономии;

      материальному и моральному стимулированию работников за экономию ресурсов и сокращение непроизводительных расходов и потерь.

Для систематизированного выявления и обобщения всех потерь на каждом предприятии целесообразно вести специальный реестр потерь с классификацией их по определенным группам:

o        от снижения качества продукции;

o        невостребованной продукции;

o        неполного использования производственной мощности предприятия;

o        перерасхода ресурсов на единицу продукции по сравнению с установленными нормами;

o        порчи и недостачи материалов и готовой продукции;

o        привлечения невыгодных источников финансирования;

o        стихийных бедствий и т.д.

  Для оздоровления финансового положения ООО «Конопатское» необходимо разработать мероприятия. К основным направлениям оздоровления финансового положения предприятия относятся:

                  углубленный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

                  диагностика финансового состояния предприятия,

                  разработка учётной и кредитной политики,

                  управление оборотными средствами, дебиторской и кредиторской задолженностью и другими средствами краткосрочного финансирования;

                  выработка вариантов и направлений проведения реорганизационных процедур для восстановления платёжеспособности;

                  более полное использование производственной мощности предприятия;

                  сокращение простоя машин, оборудования, рабочей силы, материальных и финансовых ресурсов;

                  оперативная реакция на коньюктуру рынка;

                  ускорение оборачиваемости капитала за счёт сокращения сверхнормативных запасов.

Заключение

     Финансовый потенциал предприятия характеризуется платёжеспособностью, ликвидностью активов и его финансовой устойчивостью.

     Имущественный и финансовый потенциал являются составляющими экономического потенциала предприятия. Они взаимосвязаны между собой.

     Из проведённого мною анализа финансово – хозяйственной деятельности предприятия ГУП РМ «Луховское» следует, что оно относится к числу средних хозяйств Октябрьского района г. Саранска. Площадь сельскохозяйственных угодий на 1.01.08 г. составляет 4771 га, среднегодовая стоимость основных производственных фондов – 221815 тыс. руб., численность работников – 253 чел., стоимость валовой продукции – 43173 тыс. руб.

     ГУП РМ «Луховское» в 2008 году продолжало наращивать свою деловую активность: увеличилась площадь сельскохозяйственных угодий на 16%, в том числе пашни – на 3%, стоимость основных средств производственного назначения – на 6%, стоимость валовой продукции – на 12%, выручка от реализации продукции – на 9%. Анализируемое предприятие специализируется на производстве зерна, овощей и молока , уровень специализации средний (0,2).

     В 2008 году по сравнению с 2007 годом уровень рентабельности в целом по хозяйству увеличился на 3,3%, хотя рентабельность продаж снизилась: в растениеводстве – на 50,3%, в животноводстве – на 0,8%. На уровень рентабельности повлияло увеличение затрат на производство продукции: себестоимость 1 ц зерна увеличилась на 41%, овощей – на 6%, молока – на 6% и прироста КРС – на 29%.

    За анализируемый период увеличилась производительность труда на 31%, оплата труда на 1 работника увеличилась на 25%. Это положительная тенденция в развитии предприятия.

     Увеличился уровень производства валовой продукции на 100 га  сельскохозяйственных угодий на 9%, а также отдельных видов продукции. Увеличились показатели урожайности сельскохозяйственных культур и продуктивности сельскохозяйственных животных (незначительно снизился прирост КРС – 2 г).

     Финансовое состояние предприятия проанализировано мною по данным бухгалтерской отчётности ГУП РМ «Луховское».

     Валюта баланса на конец года по сравнению с началом увеличилась на 15%, по активу баланса на 14% увеличились внеоборотные активы и на 17% - оборотные. Это также положительное направление в повышении активности деятельности предприятии. В пассиве баланса увеличились собственные источники на 2%, долгосрочные обязательства – на 327% (увеличение суммы долгосрочных кредитов и займов), краткосрочные обязательства увеличились на 56%.

     Структура имущества и его источников показывает, что предприятие наращивает свои потенциальные возможности за счёт увеличения внеоборотных активов (77,06%), в основном используя для этого собственные источники (79,32%).

     Анализ финансовой устойчивости предприятия показывает, что в целом предприятие финансово неустойчиво, так как собственных источников для формирования запасов недостаточно и только с привлечением долгосрочных и краткосрочных источников этот недостаток покрывается. Хотя имеется тенденция к увеличению собственных источников (2%). И на конец 2008 года наблюдается излишек общей величины всех источников на 61%.

     Анализ относительных коэффициентов финансовой устойчивости показывает, что на предприятии наблюдается предкризисное состояние. Об этом свидетельствуют показатели: коэффициент автономии – 0,1, обеспеченности собственными средствами – 0,5, маневренности – 0,1 , то есть у ГУП РМ «Луховское» не имеется собственных денежных ресурсов для удовлетворения финансовых потребностей предприятия.

     Баланс анализируемого предприятия не ликвидный, так как наблюдаются соотношения: А1< П1 на 0,01%, А2 < П2 на 30%, А3 >П3 на 78%, А4 > П4 на 5%.

     Относительные коэффициенты анализируемого предприятия на конец года меньше нормы. Коэффициент покрытия – 1,5 < 2,0, коэффициент быстрой ликвидности – 0,1<  0,8, коэффициент абсолютной ликвидности – 0,0001<  0,2. В связи с чем предприятие в текущем году полностью утратило свою платёжеспособность и не имеет возможности её восстановления.