Диагностика экономического потенциала и финансового состояния предприятия

Основным источником формирования имущества Предприятия в анализируемом периоде являются собственные средства, доля которых в балансе снизилась с 88% до 86%.

Собственный капитал Предприятия за анализируемый период увеличился. Прирост собственного капитала произошел за счет увеличения  резервов, фондов и нераспределенной прибыли (фактических) на 15 272 тыс. руб. (с 43 546 до 58 818 тыс. руб.) или 35 % при одновременном снижении  доходов будущих периодов на 234 тыс. руб. (с 6 965 до 6 731 тыс. руб.) или 3% .

В структуре кредиторской задолженности на конец анализируемого периода преобладают обязательства перед поставщиками и подрядчиками (6 672 тыс. руб.), увеличившиеся на 108 %. Вторыми по величине являются обязательства перед бюджетом (3 564 тыс. руб.), увеличившиеся на 69 %.

В целом, увеличение резервов, фондов и нераспределенной прибыли (фактич.) является результатом эффективной работы Предприятия.

2.2. Показатели, характеризующие имущественное положение

Для оценки производственного потенциала рассмотрим совокупность отдельных показателей, характеризующих его имущественное положение:

Таким образом, исходя из показателей, представленных в таблице можно отметить, что увеличивается сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия на 19790 тыс. руб. или на 26%, что свидетельствует о наращивании имущественного потенциала предприятия. Увеличился производительный потенциал организации на 9391 тыс. руб. или на 30%. Доля основных средств в имуществе организации снизилась на 1 % и к концу года стала составлять 31%, коэффициент обновления составляет 0,27, т.е. 27% основных средств являются новыми, что положительно скажется на производственных результатах.

2.3.Анализ обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами (СОС)

Для анализа составляется аналитическая таблица 2

Таблица 2:  Анализ обеспеченности предприятия СОС для покрытия                 запасов и дебиторской задолженности

По данным аналитической таблицы величина СОС имеет отрицательное значение и в динамике уменьшились на 4399 тыс. рублей. Сумма необходимая для покрытия запасов и дебиторской задолженности увеличивается на 7826 тыс. рублей. Заемные источники финансирования увеличиваются на 3516 тыс. рублей.

Следует отметить, что недостаток СОС для покрытия запасов и дебиторской задолженности за товары в отчетном году, несомненно, является отрицательным моментом, и говорит о том, что финансовое состояние данного предприятия характеризуется как неустойчивое. При всем при этом, нельзя отрицать, что предприятие имеет возможность нормально функционировать.

     Рассчитаем основные коэффициенты, характеризующие уровень финансовой устойчивости предприятия и сведем их в таблицу 3:

Таблица 3- Анализ показателей финансовой устойчивости

Таким образом, коэффициент автономии, который характеризует в какой степени используемые предприятием активы, сформированы за счет собственного капитала, уменьшился на 2%. Но при этом его значение выше критической точки, следовательно, это свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации в организации. Чем выше значение данного коэффициента, тем финансово устойчивее, стабильнее и более независимо от внешних кредиторов предприятие. Коэффициент финансовой зависимости, характеризует долю заемных средств в общей сумме средств. Данный показатель вырос на 4% по сравнению с предыдущим годом, рост этого коэффициента в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. Коэффициент обеспеченности СОС, характеризует наличие СОС, необходимых для финансовой устойчивости организации. Снижение этого показателя неблагоприятно влияет на финансовую устойчивость предприятия. Так же можно отметить, что большая часть деятельности предприятия финансируется за счет собственных средств, об этом нам говорит коэффициент финансирования не смотря на то, что к концу 2007года упал на 3 %..

     Исходя из полученных результатов, можно отметить, что полученные коэффициенты в целом соответствуют нормам, следовательно, предприятие является финансово устойчивым.

2.4.Оценка платежеспособности и ликвидности

Платежеспособность предприятия – способность организации своевременно

и в полном объеме погашать свои финансовые обязательства.

Осуществим группировку активов и пассивов предприятия по их срочности, сопоставим активы и пассивы по соответствующим группам ликвидности и срочности, выявим отклонения между ними, данные сведем в таблицу.

Таблица 4-Анализ ликвидности баланса

Результаты расчета по данным анализируемой организации, показывает, что сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид: А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4. Сопоставление первых двух неравенств позволяет выявить текущую ликвидность предприятия, что свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) в ближайшее время. В нашем случае, баланс считается абсолютно ликвидным. Положительным является и рост платежного излишка второй группы активов и пассивов на 4544 тыс. рублей или на 34%..

     Сопоставление итогов по активу и пассиву для 3 группы отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем. Ситуация с перспективной ликвидностью, которую показывает третье неравенство, благоприятная, в таблице мы наблюдаем платежный достаток. На основе перспективной ликвидности прогнозируется долгосрочная ориентировочная платежеспособность предприятия.

    Четвертое неравенство носит так называемый балансирующий характер: его выполнение свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств, что является положительным моментом.

     Коэффициент же текущей ликвидности свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) предприятия на ближайший, к рассматриваемому моменту, промежуток времени. При этом он снизился по сравнению с 2006 годом, что никак не повлияло на деятельность предприятия.

     Анализ ликвидности баланса, проводимый с помощью аналитической таблицы 4, по данным которой можно сделать вывод, что баланс предприятия соответствует всем критериям абсолютной ликвидности.

     Для анализа устойчивости финансового положения предприятия рассчитаем показатели оценки платежеспособности и ликвидности, результаты сведем в таблицу 5 и сделаем выводы:

Таблица 5-Анализ показателей платежеспособности и ликвидности