Анализ финансового состояния устойчивости ЗАО «Новые традиции»

    На  основании данных, учтенных в карточках, на складах составляются оборотно-сальдовые ведомости готовой продукции (Приложение 2 на сумму 16476,53), а так же журнал-ордер и ведомость по счету 43 (Приложение 8 на сумму 83070,27) которые передаются в бухгалтерию. Здесь они необходимы для ведения количественного и стоимостного учета движения готовой продукции на складах и организации контроля за сохранностью этих ценностей.

    Первичные учетные документы, поступившие  на склад в течение месяца и  сгруппированные по местам хранения и видам готовой продукции, поступают  в бухгалтерию, где проверяются и таксируются. После этого на их основании в бухгалтерии ежемесячно составляется ведомость выпуска готовой продукции, которая необходима для оперативного контроля ежедневного выполнения плана по выпуску в разрезе наименований продукции в количественном и стоимостном измерении в течение месяца нарастающим итогом. Для отражения поступления готовой продукции из производства в стоимостном измерении используются учетные цены номенклатуры-ценника. По окончании месяца после расчета фактической себестоимости готовой продукции по видам она также показывается в этой ведомости.

    2.2 Обобщенная оценка  баланса предприятия

 

    Финансовое  положение ЗАО «Новые традиции характеризуется размещением и использованием средств (активов) и источниками их формирования - собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов. Эти сведения предоставлены в форме № 1 “Бухгалтерский баланс” (приложение № 1). По данным формы № 1 за 2007 год  составим сравнительный аналитический баланс (таблица 1).

Таблица 1.

    Сравнительный аналитический баланс ЗАО «Новые традиции» за 2007г.

 

    На  основе данных аналитической таблицы 1 можно сделать следующие выводы:

    1. Общая стоимость имущества возросла за отчетный период на 57428 рублей или на 3,6 %, что свидетельствует о развитии хозяйственной деятельности п\п;

    2. Увеличение стоимости имущества   сопровождалось внутренними изменениями  в активе: при уменьшении стоимости  внеоборотных активов на 1262 рублей или на 2,7 % произошло увеличение оборотных средств на 58690 рублей или на 2,7 %, что расценивается как положительная тенденция к улучшению финансовой деятельности.

    3. Увеличение стоимости оборотных  средств на 2,7 % произошло за счет  увеличения запасов на 55403 рублей или на 2,7 % и увеличение наиболее ликвидных активов на 23537 или на 1,3 %, в то же время дебиторская задолженность (платежи по которым ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) уменьшилась на 20250 рублей или на 1,3 %.

    4. Пассивная часть баланса характеризуется  преобладающим удельным весом  собственных источников средств,  причем их доля в общем объеме  увеличилась в течение года на 2 %. Доля собственных средств в обороте также увеличилась на 78745 рублей или на 4,5 %.

    5. Доля кредиторской задолженности  поставщикам и др. уменьшилась  на 3,6 % или на 47844 рублей.

    В целом наблюдается высокая автономия  п\п (высокий удельный вес собственного капитала - 81,3 %) и низкая степень  использования заемных средств - 18,7 %.

    2.3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности

 

    Анализ  ликвидности баланса сводится к  проверке того, покрываются ли обязательства  в пассиве баланса активами, срок превращения которых в денежные средства равен сроку погашения  обязательств.

    Из  сравнительного аналитического баланса выделяются наиболее важные показатели для анализа ликвидности баланса (таблица 2). Результаты расчетов по анализу ликвидности баланса по данным таблицы 9 показывают, что ЗАО «Новые традиции» сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

    На  начало 2007 года - { А 1< П 1; А 2 > П 2; А 3 > П 3;  А 4 < П 4 }

    На  конец 2007 года -   { А 1 < П 1; А 2 < П 2; А 3 > П 3; А 4 < П 4 }

    Исходя  из этого, можно охарактеризовать ликвидность  баланса ЗАО «Новые традиции» как недостаточную.

    Сопоставление А 1 - П 1  и А 2  - П 2 позволяет  выявить текущую ликвидность п\п, что свидетельствует о неплатежеспособности в ближайшее время. Процент покрытия по наиболее срочным обязательствам, на конец года составил 35,4 %, что явно недостаточно.

    Таблица 2.

          Анализ ликвидности  баланса ЗАО «Новые традиции»

 

    Сравнение А 3 и П 3 отражает перспективную ликвидность, на ее основе прогнозируется долгосрочная ориентировочная платежеспособность. В данном анализе ликвидности баланса ЗАО «Новые традиции» третье неравенство отражает платежный излишек.

    Теоретически  недостаток средств по одной группе активов компенсируется избытком по другой, на практике менее ликвидные средства не могут заменить более ликвидные.

    Проводимый  по изложенной схеме анализ ликвидности  баланса является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности, при помощи финансовых коэффициентов (см. табл. 2).

    Оценка  чистого оборотного капитала.

    Следует обратить внимание на один важный показатель - чистый оборотный капитал, или чистые оборотные средства. Это абсолютный показатель  помощью которого так же можно оценивать ликвидность п\п.

    Чистый  оборотный капитал равен разнице  между итогами раздела 2 баланса  “Оборотные активы” и разделом 4 баланса “Краткосрочные пассивы”. Изменение уровня ликвидности определяется по изменению (динамике) абсолютного показателя чистого оборотного капитала. Он составляет величину, оставшуюся после погашения всех краткосрочных обязательств. Рост этого показателя - повышение уровня ликвидности п\п.

    На  ЗАО «Новые традиции» краткосрочные пассивы полностью покрываются оборотными средствами (табл. 3.). За отчетный период значение чистого оборотного капитала увеличилось на 117,2 %, следовательно, ЗАО «Новые традиции» ликвидно и платежеспособно. 

Таблица 3.

            Исчисление чистого оборотного капитала

 

    Проверяем анализ относительных показателей  ликвидности и платежеспособности с помощью таблицы 4.

Таблица 4. 

    Коэффициенты  характеризующие ликвидность и  платежеспособность ЗАО «Новые традиции» за 2007 год (в долях единицы)

 

    Динамика  коэффициентов характеризующих  платежеспособность ЗАО «Новые традиции» положительная. В конце отчетного периода предприятие могло оплатить 32% своих краткосрочных обязательств за счет денежных средств.

    Коэффициент критической оценки показывает, какая  часть  краткосрочных обязательств п\п может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам с дебиторами, нормальное ограничение  0,7-0,8. На ЗАО «Новые традиции» коэффициент критической оценки значительно ниже нормы составляет 0,32. Это отрицательная тенденция. 

    Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить, в какой кратности текущие активы показывают краткосрочные обязательства, интервал зависит от производственного цикла для торговли - 1,0, машиностроения -1,5, для судостроения - 2,5. У ЗАО «Новые традиции» на конец отчетного периода коэффициент текущей ликвидности составляет 1,46, т.е. превышает 1,0, можно сделать вывод о том, что п\п располагает некоторым объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников.