Анализ финансового состояния предприятия ООО «НГК «ИТЕРА

Прибыльность – это способность получать прибыль, достаточную для привлечения и удержания инвестиционного капитала.

Ликвидность – это наличие достаточных платежных средств для оплаты долгов в установленные сроки.

1.4 Методы анализа

Комплексный анализ финансового  положения предприятия, работающего  в рыночной сфере, - довольно сложное  дело, требующее привлечения многих показателей, задействования больших  массивов статистической информации, доступное только достаточно квалифицированным  специалистам.

Основным источником данных, является финансовая отчетность, а  в необходимых случаях и данные первичного учета предприятий, инвентаризации, выборочных обследований, переоценок имущества.

Финансовое состояние фирмы диагностируется на основе использования группы, системы показателей, отражающих наличие, размещение, использование, движение финансовых ресурсов предприятия в денежном выражении. Оно формируется под воздействием многообразных организационно-технических и производственно-хозяйственных, а также конъюнктурных факторов.

В связи с этим методика финансовой отчетности включает:

• горизонтальный анализ;
• вертикальный анализ;
• трендовый анализ;
• метод финансовых коэффициентов;
• сравнительный анализ;
• факторный анализ.

Горизонтальный или временной анализ основан на сопоставимости финансовых отчетов текущего или предшествующего периодов, каждой позиции отчетности с предыдущим периодом, заключается в рассмотрении основных показателей в динамике. Ведь чаще всего отдельно взятый показатель “мертв”, и только в сравнении с предыдущим или последующим он оживает. Например, прибыль за отчетный период, скажем, месяц составляла 200 денежных единиц. Много это или мало? Проанализировав, что в предшествующем отчетному месяцу она составила 150, а в предыдущем отчетном году за тот же отчетный период – 100 денежных единиц, можно с уверенностью сказать, что предприятие прибыльно и наметившаяся тенденция увеличения прибыли может быть продолжена и далее.

Вертикальный (структурный) анализ определяет структуры итоговых финансовых показателей и выявляет влияние каждой позиции отчетности на итоговые показатели. К примеру, совокупный доход фирмы составил 2000 единиц, но неизвестно, из чего он складывается, и возникает необходимость его структурирования, в ходе которого устанавливается, что за счет использования средств производства получено 1000 единиц, за счет инвестирования- 500 единиц и так далее.

При проведении вертикального  анализа целая часть приравнивается к 100 % и исчисляется удельный вес  каждой составляющей. Целыми частями  выступают итоги баланса предприятия, отчета о финансовых результатах  и их использовании.

Анализ тенденций  развития (трендовый анализ) позволяет сравнивать каждую позицию отчетности с рядом предшествующих периодов и определить тренд, то есть основную тенденцию динамики показателя, очищенную от случайных влияний и индивидуальных особенностей изменения показателя за отдельные периоды. Анализ тенденций развития обычно выражается в индексах. Трендовый анализ весьма полезен и важен, так как позволяет выявить глубокие структурные изменения в деятельности предприятия.

Метод финансовых коэффициентов дает возможность установить соотношения между двумя абсолютными величинами. Полученная относительная величина – это показатели, предназначенные для сравнения финансового положения и операций предприятия с другими предприятиями, компаниями, фирмами или с его деятельностью в предшествующие периоды. Основная цель использования этих коэффициентов – выявление направленности дальнейшего развития предприятия. Существует несколько способов нахождения относительных показателей. Например, отношение чистой прибыли к объему реализации показывает, сколько в среднем чистой прибыли приходится на каждую единицу стоимости объема реализации.

Сравнительный или  пространственный анализ одновременно проводится, во-первых, как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям, например, прибыли предприятия, дочерних фирм, подразделений, цехов, и, во-вторых, как межхозяйственный анализ показателей данной компании, например выпуск продукции в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими показателями.

Факторный анализ позволяет учесть влияние отдельных составляющих факторов (как внутренних, так и внешних) на формирование итогового показателя.

Для получения более полной информации о предприятии можно  сравнить результаты его деятельности с результатами конкурентов или  с отраслевыми, средними данными.

Финансовый анализ обычно включает два основополагающих, взаимосвязанных  аспекта:

• анализ финансовых результатов деятельности предприятия;
• анализ финансового состояния предприятия.

Для выяснения финансового  состояния ООО «НГК «ИТЕРА» проведен финансовый анализ предприятия за 2009г.

 

2. Оценка финансового состояния ООО «НГК «ИТЕРА».

2.1. Экспресс-анализ финансового состояния ООО «НГК «ИТЕРА».

Методом экспресс-анализа  отчетности предусматривается анализ результатов хозяйствования предприятия, ресурсов и их структуры, эффективности  использования собственных и  заемных средств.

Целью экспресс-анализа финансового состояния является наглядная оценка финансового положения и динамики развития предприятия.

Для проведения экспресс-анализа  финансового состояния ООО «НГК «ИТЕРА» составим таблицу 1 «Обобщающие показатели экспресс-анализа».

 

Таблица 2 – Экспресс - анализ ООО «НГК «ИТЕРА»

в тыс. руб.

Наименование показателей	на начало 2009 года	на конец 2009 года	изменение, +,-	темп роста, %
Валюта баланса	37 747 412	45 463 092	7 715 680	20,44
Внеоборотные активы	13 276 793	13 492 327	215 534	1,62
Оборотные активы	24 470 619	31 970 765	7 500 146	30,65
Собственный капитал	11 169 241	11 777 210	607 969	5,44
Заемный капитал	26 578 171	33 685 882	7 107 710	26,74
Собственный оборотный капитал	14 265 859	19 706 799	5 440 939	38,14
Нераспределенная прибыль	11 109 241	11 777 210	667 969	6,01

 

 

На основании указанной  таблицы можно сделать предварительные  выводы, что валюта баланса увеличилась  на 7 715 680 или на 20,44%, что может косвенно может свидетельствовать о расширении хозяйственного оборота.

Собственный оборотный капитал  увеличился на 5 440 939, и является положительным, это говорит о том, что текущие оборотные активы превышают текущие краткосрочные активы. Это свидетельствует о возможности предприятия не только погасить свои краткосрочные обязательства, но и пользоваться резервами резервы для роста и развития.

Для выявления факторов и оценки финансового состояния предприятия необходимо провести детализированный анализ его хозяйственной деятельности.

2.2. Детализированный анализ финансового состояния ООО «НГК «ИТЕРА».

   Главная цель финансового анализа – получение основных, наиболее информативных параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. Такая информация может быть получена в результате проведения комплексного анализа финансовых отчетов. Результатом такого анализа является оценка состояния предприятия, его имущества, активов и пассивов баланса, скорости оборота капитала, доходности используемых средств.

Для изучения состава имущества, его структуры и оценки капитала, вложенного в имущество необходимо сформировать аналитический баланс.

На основании таблиц 2 «Агрегированный баланс предприятия ООО «НГК «ИТЕРА» и таблицы 3 « Аналитический баланс предприятия ООО «НГК «ИТЕРА» проведем вертикальный и горизонтальный анализ показателей аналитического баланса и дадим оценку имущественного положения и структуры капитала предприятия.

 

Таблица 2 – Агрегированный баланс предприятия ООО «НГК «ИТЕРА»

в тыс. руб.

Показатели	на начало 2009 года	на конец 2009 года	Показатели	на начало 2009 года	на конец 2009 года
АКТИВ			ПАССИВ
Внеоборотные активы	13 276 793	13 492 327	Собственный капитал	11 169 241	11 777 210
Оборотные активы – всего, в том  числе:	24 470 619	31 970 765	в т.ч. Оборотный капитал	14 265 859	19 706 799
запасы	1 984 190	1 850 476	Заемный капитал – всего	26 578 171	33 685 882
денежные средства	1 307 955	176 310	в том числе:
дебиторская задолженность:	9 999 447	16 066 082	долгосрочные кредиты	16 373 411	21 421 915
долгосрочная	769 355	1 409 981	краткосрочные кредиты	10 204 760	12 263 967
краткосрочная	9 230 092	14 656 101	кредиторская задолженность	5 842 505	2 923 241
Баланс	37 747 412	45 463 092	Баланс	37 747 412	45 463 092

 

 

Таблица 3 – Аналитический баланс предприятия ООО «НГК «ИТЕРА»

в тыс. руб.

Показатели	на начало 2009 года	на конец 2009 года	Показатели	на начало 2009 года	на конец 2009 года
АКТИВ			ПАССИВ
Внеоборотные активы, всего	13 276 793	13 492 327	Собственный капитал	11 169 241	11 777 210
Нематериальные активы	29	23	в том числе:
Основные средства и незавершенные  капитальные вложения	49 486	42 064	Собственный оборотный капитал	14 265 859	19 706 799
Долгосрочные финансовые вложения	13 224 556	13 163 545	Заемный капитал, всего	26 578 171	33 685 882
Прочие внеоборотные активы	-	-	Долгосрочные обязательства	16 373 411	21 421 915
Оборотные активы, всего	24 470 619	31 970 765	Краткосрочные обязательства,  всего	10 204 760	12 263 967
Запасы и затраты	1 992 583	1 869 009	в том числе:
Дебиторская задолженность	9 999 447	16 066 082	- краткосрочные займы и кредиты	3 772 781	9 157 195
Денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения	12 478 589	14 035 674	- кредиторская задолженность	5 842 505	2 923 241
Прочие оборотные активы	-	-	- прочие краткосрочные обязательства	-	-
Баланс	37 747 412	45 463 092	Баланс	37 747 412	45 463 092

 

Таблица 4- Горизонтальный и вертикальный анализ баланса ООО «НГК «ИТЕРА»