Статистическое изучение финансовой деятельности предприятия (на материалах ОАО «Лебедянский»)

lign="justify">       - прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов;

     - разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия [1].

     Анализом  финансового состояния предприятия занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов, банки для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики для своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения плана поступлений средств в бюджет и т. д.

     Основной  целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

     Но  не только временные границы определяют альтернативность целей финансового  анализа. Они зависят также от целей субъектов финансового  анализа, т.е. конкретных пользователей финансовой информации.

     Цели  анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа. Основным фактором, в конечном счете, является объем и качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь “сырая информация”, подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

     Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству  нужна постоянная деловая осведомленность  по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной сырой информации, необходимо аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

     Основной  принцип аналитического чтения финансовых отчетов - это дедуктивный метод, т.е. от общего к частному, но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

     Введение  нового плана счетов бухгалтерского учета, приведение форм  бухгалтерской  отчетности в большее соответствие с требованиями международных стандартов вызывает необходимость использования новой методики финансового анализа, соответствующей условиям рыночной экономики. Такая методика нужна для обоснованного выбора делового партнера, определения степени финансовой устойчивости предприятия, оценки деловой активности и эффективности предпринимательской деятельности.

     Основным (а в ряде случаев и единственным) источником информации о финансовой деятельности предприятия является бухгалтерская отчетность, которая стала публичной. Отчетность предприятия в рыночной экономике базируется на обобщении данных финансового учета и является информационным звеном, связывающим предприятие с обществом и деловыми партнерами- пользователями информации о деятельности предприятия. 

     В определенных случаях для реализации целей финансового анализа бывает недостаточно использовать лишь бухгалтерскую  отчетность. Отдельные группы пользователей, например руководство и аудиторы, имеют возможность привлекать дополнительные источники (данные производственного и финансового учета). Тем не менее, чаще всего годовая и квартальная отчетность являются единственным источником внешнего финансового анализа.

     Методика  финансового анализа состоит  из трех взаимосвязанных блоков:

     1) анализа финансовых результатов  деятельности предприятия;

     2) анализа финансового состояния;

     3) анализа эффективности финансово-хозяйственной  деятельности.

     Основным  источником информации для анализа  финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия. Его значение настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах и их использовании. Источником дополнительной информации для каждого из блоков финансового анализа служит приложение к балансу (форма № 5 годовой отчетности).  
 
 
 
 
 

 

     1.2. Показатели статистического анализа хозяйственной деятельности 

           Предметом анализа хозяйственной деятельности являются хозяйственные процессы и конечные результаты работы предприятия, протекающие в условиях действия объективных и субъективных факторов и находящие отражения в системе экономической информации.

     Субъектами  анализа как непосредственно, так  и опосредованно являются заинтересованные пользователи информации. Непосредственными пользователями являются собственники средств предприятия, банки, поставщики, налоговые органы, персонал предприятия и руководство.

     Вторая  группа пользователей – это субъекты анализа, которые непосредственно не заинтересованы в деятельности предприятия, но должны по договору защищать интересы первой группы пользователей отчетности (например, аудиторские службы).

     На  хозяйственную деятельность предприятия, даже на отдельно взятый показатель, могут  влиять многочисленные и разнообразные  причины. Выявить и изучить действие абсолютно всех причин весьма затруднительно, к тому же не всегда это практически целесообразно.

       Анализ тех или иных показателей  экономических явлений, процессов,  ситуаций начинается с использования  абсолютных величин (объем производства по стоимости и в натуральном выражении, объем товарооборота, сумма производственных затрат и издержек обращения и др.)

     Относительные величины незаменимы при анализе  явлений в динамике. К ним относят коэффициенты, проценты, индексы, которые выявляют аналитическую характеристику явлений: их частоту или интенсивность, изменение явлений во времени или пространстве и т.д.

     Эффективность деятельности предприятия может  исследоваться с самых различных сторон: с точки зрения формирования затрат, планирования объема производства, прибыли, реализации инвестиционных проектов и др. Однако, анализ поведения затрат, методов их распределения, составление и контроль выполнения смет, калькулирование себестоимости изделий и продукта, определение порога рентабельности производства и реализации продукции – все эти вопросы являются лишь необходимым начальным этапом оценки общей эффективности деятельности предприятия, функционирующего как единое целое.

     Хозяйственная деятельность характеризуется сравнительно небольшим кругом показателей.

     От  условий производства  (технико-организационного уровня, природных условий, условий социального развития производственного коллектива и внешнеэкономических условий) зависит степень использования производственных ресурсов: средств труда, предметов труда, и самого живого труда. Интенсивность использования производственных ресурсов проявляется в таких обобщающих показателях, как фондоотдача основных производственных средств, материалоемкость производства продукции, производительность труда.

     Сопоставление показателей объема продукции и  себестоимости характеризует величину прибыли и рентабельность продукции,. Сопоставление объема продукции и величины авансированных основных оборотных средств характеризует воспроизводство и оборачиваемость капитала,т.е. фондоотдачу основных производственных функций и оборачиваемость оборотных средств. Полученные показатели в свою очередь в совокупности определяют уровень рентабельности хозяйственной деятельности. Уровень общей рентабельности в числителе формулы отражает не только прибыль от реализации продукции, но и другие финансовые результаты.

     От  выполнения плана по прибыли и в целом финансового плана, с одной стороны и от оборачиваемости оборотных средств – с другой, зависят финансовое состояние и платежеспособность предприятия. Такова общая принципиальная схема формирования экономических и финансовых показателей хозяйственной деятельности предприятия [7].

     Важную  роль в анализе хозяйственной  деятельности предприятия играют такие показатели как:

1. коэффициент обеспеченности собственными средствами

     Он  характеризует наличие собственных  оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. 

,     (1)

     где   – собственные оборотные средства,

      – оборотные средства.

     В свою очередь собственные оборотные  средства можно определить по следующим  формулам: 

,    (2)

,     (3) 

     где   – долгосрочные обязательства,

       – внеоборотные активы,

       – краткосрочные обязательства.

     Значение  коэффициента обеспеченности собственными средствами должно быть больше или равно 0,1. Чем он выше, тем лучше финансовое состояние предприятия, тем  больше у него возможностей в проведении независимой финансовой политики.

2. коэффициент текущей ликвидности

     Он  характеризует достаточность оборотных средств у предприятия, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств. 

,      (4) 

     Рекомендуемое значение коэффициента текущей ликвидности  должно быть больше 2, т.е. оборотных  средств должно хватить не только для погашения наиболее срочных обязательств, но и для продолжения процесса производства. Однако в последних методиках по оценке финансового состояния предприятия рекомендуется принимать за норму значение К_т.л. от 1 до 2 . При этом считается, что если его значение равно 1, то оборотных средств, по крайней мере, будет достаточно, чтобы покрыть свои обязательства.

     Финансовое  положение предприятия зависит  от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в деньги. Анализ оборачиваемости активов проводится по следующей системе показателей:

3. оборачиваемость все активов предприятия (скорость оборота активов)

 

,      (5) 

     где   – выручка от реализации продукции (работ, услуг);

       – средняя величина активов  предприятия. 
 

 

     1.3. Этапы анализа финансового состояния предприятия 

     Анализ  является одной из важнейших функций  управления любым предприятием. Анализ эффективности – часть этой функции  и роль его в рыночной экономике весьма значительна.

     Целями  анализа являются:

     - оценка текущего и перспективного  состояния предприятия;

     - оценка возможных и целесообразных  темпов развития предприятия  с позиции их финансового обеспечения;

     - выявление доступных источников средств и оценка возможностей и целесообразности их мобилизации.