Налогообложение ценных бумаг

    Основанием  на получение предварительного освобождения от налогообложения доходов от операций с ценными бумагами являются, например, статьи 10 и 11 договора между Россией  и США об избегании двойного налогообложения:

• проценты, возникающие в России и выплачиваемые лицу с постоянным местопребыванием в США, могут облагаться налогом только в США;
• дивиденды, выплачиваемые российской компанией и фактическое право на которые имеет лицо с постоянным местопребыванием в США, будут облагаться налогом в России, но по пониженным ставкам: 5% валовой суммы доходов, если американская компания владеет не менее чем 10% акций с правом голоса; 10% валовой суммы дивидендов во всех остальных случаях, в том числе этот порядок распространяется на дивиденды, получаемые американскими инвестиционными компаниями.

    Одной из важных проблем, нерешенных в действующем  российском законодательстве, является налогообложение доходов от реализации ценных бумаг российских эмитентов, не обращающихся на организованном рынке  ценных бумаг, между иностранными юридическими лицами, не имеющими филиалов и представительств на территории Российской Федерации. На практике российским налоговым органам достаточно сложно проследить эти операции в силу того, что иностранные юридические лица осуществляют расчеты за пределами Российской Федерации, а переход права собственности отражается в уставе, который не регистрируется в налоговых органах. Поэтому представляется необходимым совершенствование законодательной базы по этому вопросу в целях упорядочения сбора налогов и увеличения доходной базы бюджета.

Перспективы совершенствования  налогообложения  ценных бумаг

      Особую важность для развития  российского фондового рынка  представляет новое соглашение  об избежание двойного налогообложения  с Республикой Кипр, которое было подписано 5 декабря 1998 г. и ожидающее в настоящее время ратификации парламентами двух государств. В отличие от действовавшего соглашения 1982 г. новый документ предусматривает взимание у источника налога на дивиденды в размере 10%, который может быть снижен до 5% в случае инвестиций в размере более 100 000 дол. США. На сегодняшний день это соглашение содержит беспрецедентные налоговые льготы для иностранных инвесторов, позволяющие не платить налог у источника в Российской Федерации по доходам в виде процентов и прироста капитала. Кроме того, налоговое законодательство Республики Кипр не предусматривает обложение дивидендов и процентов и содержит значительные льготы для иностранных компаний по налогу на прирост капитала. Налог на прибыль для иностранных компаний, зарегистрированных на Кипре и осуществляющих свою деятельность исключительно за его пределами, составляет 4,25%. Таким образом, подписание нового соглашения подтвердило огромное значение Кипра как основного места регистрации иностранных компаний, осуществляющих деятельность в России, в том числе и на рынке ценных бумаг.

    Многие  изменения в налогообложении  доходов от операций с ценными  бумагами содержатся в проекте второй части Налогового кодекса, который  находится на рассмотрении в Государственной Думе.

    После принятия в июле 1998 г. общей части  Налогового кодекса внимание налогоплательщиков занимает содержание второй, практической его части, которая была одобрена Государственной Думой в первом чтении. По мнению специалистов рынка, механизм налогообложения, предложенный проектом второй части кодекса, является более привлекательным для участников рынка, чем действующий порядок налогообложения.

    Развивая  и детализируя принципы переоценки стоимости ценных бумаг, находящихся  на балансе предприятий, практическая часть Налогового кодекса предоставляет налогоплательщикам право проводить переоценку ценных бумаг в соответствии с их рыночной стоимостью. Организациям, принявшим решение проводить переоценку портфелей ценных бумаг для целей налогообложения, необходимо уведомить местный налоговый орган не позднее, чем за один месяц до начала налогового периода. В уведомлении необходимо указать, по какому из трех классов ценных бумаг (государственные ценные бумаги, корпоративные акции или прочие корпоративные ценные бумаги) будет осуществляться переоценка.

    Участники рынка ценных бумаг, определяющие финансовые результаты от изменения стоимости  ценных бумаг для целей налогообложения, исходя из их рыночной стоимости, обязаны  по итогам каждого налогового периода определить результаты переоценки находящихся в их собственности (числящихся на балансе) ценных бумаг Определение результатов переоценки производится исходя из рыночных цен на последний день отчетного или налогового периода, как если бы эти ценные бумаги были реализованы на рынке в этот последний день. Необходимо отметить, что механизм переоценки, предложенный Налоговым кодексом, относится исключительно к ценным бумагам, обращающимся на организованном рынке.

    Доход налогоплательщика, образовавшийся в  результате корректировки фактической стоимости приобретения или балансовой стоимости ценной бумаги на величину изменения рыночной стоимости, подлежит обложению налогом на прибыль по ставке 30%, а убыток уменьшает прибыль для целей налогообложения. Немаловажно, что для целей налогообложения комиссионные вознаграждения, уплаченные профессиональным участникам рынка при приобретении ценных бумаг, не увеличивают их балансовую стоимость (капитализируются), а рассматриваются как расход, уменьшающий налогооблагаемую базу.

    Налоговый кодекс предусматривает, что доходы в виде процентов по государственным  ценным бумагам не подлежат обложению налогом на прибыль, а облагаются специальным налогом на доходы от капитала.

    Доходы  участников рынка от реализации ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке, определяется как большая  из двух величин: фактическая и рыночная цена реализации ценных бумаг по данным организаторов торговли. При этом под рыночной ценой понимается средневзвешенная цена сделок с этими ценными бумагами по итогам торгов в день, когда эти ценные бумаги были реализованы налогоплательщиком. В случае, если отклонение (в ту или иную сторону) фактической цены реализации ценных бумаг составило не более 5% рыночной цены, для целей налогообложения принимается фактическая цена сделки. В случае невозможности определить цену реализации на конкретную дату, принимается цена, установленная организатором торговли на дату ближайших торгов, состоявшихся до дня совершения соответствующей сделки.

    Аналогично  порядку налогообложения, предусмотренного для переоценки ценных бумаг, доходы от купли-продажи ценных бумаг подлежат обложению налогом на прибыль по ставке 30%, а убытки уменьшают налогооблагаемую базу для целей налогообложения. Порядок налогообложения доходов от операций с ценными бумагами, не обращающимися на организованном рынке, должен быть отдельно установлен Правительством РФ.

    Положения второй части Налогового кодекса  определяют правила переноса убытков  на будущее, предусмотренные для  участников рынка ценных бумаг. В  частности, убыток, полученный от операций с ценными бумагами, может переноситься на будущие налоговые периоды. В этом случае налогоплательщику разрешается уменьшать налогооблагаемую прибыль ежегодно на 20% убытка. В то же время Налоговый кодекс не распространяет действие этого положения на ценные бумаги, которые не обращаются на организованном рынке.

    Вызывает  озабоченность невозможность отнесения  убытков по ценным бумагам, не обращающимся на организованном рынке, в уменьшение налогооблагаемой прибыли. В ситуации низкой ликвидности рынка и ограниченного  числа эмитентов, предлагающих свои ценные бумаги на организованных торговых площадках, это положение кодекса затруднит деятельность большого количества участников рынка. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    Налоги  с дивидендов

    Порядок отражения дивидендов в бухгалтерском  учете, как правило, у бухгалтеров  вопросов не вызывает. Однако с налогами нередко возникают определенные трудности. В данной статье мы постараемся проанализировать основные проблемы, с которыми может столкнуться бухгалтер при налогообложении дивидендов в различных ситуациях, а также поговорим о том, как правильно исчислить налоги с дивидендов, выплаченных по итогам 2009 года.

    Не  секрет, что основной целью деятельности любой коммерческой организации  является получение прибыли. А это  значит, что если год для компании был успешным, то по его окончании  перед собственниками неизменно встает вопрос о получении дивидендов. Для целей налогового законодательства этим термином обозначается любой доход, полученный акционером (участником) от организации при распределении прибыли, остающейся после налогообложения1.

    Решение о выплате дивидендов принимается общим собранием акционеров2 или участников3, которыми могут быть как российские организации или физические лица, так и иностранные. Порядок налогообложения для них различен. В рамках данной статьи мы остановимся только на вопросах, касающихся налогообложения дивидендов, выплачиваемых российскими фирмами российским акционерам (участникам).

    Итак, при выплате дивидендов у их получателей  возникает доход, а следовательно, и обязанность по уплате с этого  дохода налогов. Каких? Все зависит от того, кем является акционер (участник): физическим или юридическим лицом. В первом случае речь идет об НДФЛ, во втором — о налоге на прибыль. Обязанность по начислению и уплате в бюджет налогов с дохода в виде дивидендов возлагается не на получателей дивидендов, а на организацию — источник выплаты, которая по отношению к своим акционерам (участникам) является налоговым агентом4. Если компания пренебрежет своими обязательствами и не перечислит в бюджет суммы налога с выплаченных дивидендов, она может быть привлечена к налоговой ответственности. Размер штрафа при этом составит 20 процентов суммы, подлежащей перечислению5.

    Дивиденды физическим лицам

    Если  в составе собственников компании присутствуют физические лица, то в  отношении их налог с дивидендов исчисляется по ставке 9 процентов6. Причем начислять НДФЛ нужно не в момент принятия решения о распределении прибыли, а в тот день, когда дивиденды будут фактически выплачены7.

    Перечислить удержанную сумму налога в бюджет необходимо в день снятия в банке наличных денег для выплаты дивидендов или в день, когда деньги будут перечислены на личный счет акционера (участника)8.

    О выплаченных суммах и удержанном с них налоге не забудьте отчитаться перед налоговой инспекцией по форме N 2 НДФЛ9. Причем если получатель дивидендов одновременно является также и работником организации, то в отношении его бухгалтеру необходимо оформить две справки по форме N 2 НДФЛ: одну по ставке 13 процентов — по доходам в виде заработной платы, другую по ставке 9 процентов — в отношении доходов в виде дивидендов.

    Сведения  о доходах физического лица в  виде дивидендов нужно представить  в инспекцию до 1 апреля года, следующего за истекшим налоговым периодом10 (например, до 01.04.2011 по выплаченным в 2010 г. дивидендам за 2009 г.).

    Данные о выплаченных физическим лицам дивидендах отражаются также в листе 03 декларации по налогу на прибыль11, но только в целях расчета налога на прибыль по доходам в виде дивидендов. Поэтому, когда акционерами компании являются только физические лица и, следовательно, у нее не возникает обязанностей агента по уплате налога на прибыль в части выплаченных дивидендов, заполнять лист 03 декларации, по нашему мнению, не нужно.

    Для плательщиков налога на прибыль в  начале 2009 года Федеральная налоговая  служба достаточно подробно разъяснила, как заполнить этот лист декларации12. Отметим, что Минфин России рекомендует налогоплательщикам при расчете налога с дивидендов применять именно это письмо13, которое в принципе актуально и в 2010 году. Однако при его использовании следует учитывать изменения, внесенные в порядок определения суммы налога с дивидендов с 1 января 2010 года. Об этих изменениях мы поговорим ниже.

    Дивиденды юридическим лицам

    При выплате дивидендов юридическим  лицам обязанность по начислению налога на прибыль возникает также только после того, как дивиденды будут фактически перечислены получателю14. А в бюджет удержанный с дивидендов налог нужно перечислить в течение 10 дней со дня фактической выплаты15.

    Обязанности по исчислению и удержанию налога на прибыль с дивидендов лежат на компании — источнике выплаты и в том случае, если получатель дивидендов применяет какой-либо из специальных режимов налогообложения — УСН, ЕНВД, ЕСХН. Дело в том, что освобождение "спецрежимников" от уплаты налога на прибыль не распространяется на доходы, полученные в виде дивидендов16.

    Что касается ставок налога, то существуют два их вида: 0 и 9 процентов17. В общем  случае применяется ставка 9 процентов. Исключение составляют только ситуации, когда компания имеет право использовать ставку 0 процентов. На сегодняшний день для возможности применении льготной ставки необходимо выполнение следующих условий: