Таблица 16 – Прогноз динамики денежных поступлений и дебиторской задолженности ООО «Рубин» на 2009 год

     Таблица 17 – Прогноз динамики денежных поступлений и дебиторской задолженности ООО «Рубин» на 2009 год

      По полученным результатам можно  спрогнозировать денежные поступления  по операционной деятельности для каждого  варианта – пессимистического, реалистического, оптимистического. Порядок планирования денежных потоков представлен в табл. 18. 

     Таблица 18 – Планирование денежных потоков от текущей деятельности ООО «Рубин» на 2009 г. для 3 вариантов

      Для составления полного прогноза денежных потоков на 2009 год можно выбрать реалистический вариант, как наиболее вероятный 

     Таблица 19 – Планирование денежных потоков ООО «Рубин» на 2009 год для реалистического варианта

     Прогноз денежных потоков дает возможность:

     1) синхронизировать денежные потоки во времени и пространстве;

     2) сформулировать прогнозные значения  плана поступления и расходования  денежных средств в едином документе на краткосрочную перспективу;

     3) обеспечить приоритетность платежей  предприятия, исходя из их значения  для финансово – хозяйственной  деятельности предприятия;

     4) достичь ликвидного денежного  потока, чтобы обеспечить максимальную  платежеспособность в краткосрочной перспективе;

     5) интегрировать управление денежными  потоками с системой оперативного  контроллинга финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

     На  основе оперативных финансовых сведений и документов, имеющихся в бухгалтерии, составляется отчет об исполнении плана денежных потоков. Данные об исполнении позволяют руководству принимать оперативные меры по устранению недостатков в деятельности предприятия, укреплению ее платежеспособности и для разработки этого документа на предстоящие периоды. При ежемесячном составлении плана денежных потоков и отчета об его исполнении у предприятия накапливаются динамические ряды показателей, как по доходам, так и расходам, которые в дальнейшем используются в финансовом анализе наряду с бухгалтерскими данными. 

      Заключение

     В последние годы в системе финансового  управления предприятием все большее  внимание уделяется вопросам организации  денежных потоков, оказывающих существенное влияние на конечные результаты его  хозяйственной деятельности. Денежные потоки предприятия – это совокупность распределенных во времени поступлений и выплат денежных средств, создаваемых хозяйственной деятельностью предприятия. Понятие денежного потока является агрегированным, включающим в свой состав многочисленные виды этих потоков, обслуживающих хозяйственную деятельность. В целях обеспечения эффективного целенаправленного управления денежными потоками они определенным образом классифицируются.

     Управление  денежными потоками представляется одним из наиболее значимых функциональных направлений системы финансового менеджмента, тесно связанное с другими системами управления предприятия, и представляет собой систему принципов и методов разработки и реализации управленческих решений, связанных с формированием, распределением и использованием денежных средств предприятия и организацией их оборота.

     Практическая  потребность в исследовании денежных потоков определяют актуальность дальнейшей разработки теоретических и методологических вопросов анализа денежных потоков  предприятий и управления ими. При этом наиболее важными и сложными этапами в ходе организации управления денежными потоками являются оптимизация и прогнозирование поступлений и выплат денежных средств.

     В данной курсовой работе на материалах ООО «Рубин» был проведен анализ общего состояния предприятия и анализ денежных потоков.

     Общий анализ финансовой отчетности и расчет финансовых коэффициентов показали, что ООО «Рубин» в 2006–2008 гг. имело высокие результаты: была получена прибыль, увеличились показатели рентабельности продаж и активов, выросли коэффициенты деловой активности и ликвидности.

     Самым результативным годом был 2006 год, при этом в 2008 г. все показатели также находились на высоком уровне.

     Анализ  денежных потоков выявил следующие  тенденции: увеличение денежных средств  за 2007 и 2008 годы происходило за счет положительного денежного потока от текущей деятельности, отрицательного денежного потока от инвестиционной деятельности и положительного денежного потока от финансовой деятельности. Наибольший интерес для финансового аналитика представляет информация о возможности организации за счет чистого денежного потока по текущим операциям будущие выплаты по основной деятельности.

     Поэтому положительный денежный поток от текущей деятельности, который наблюдался в ООО «Рубин» на протяжении 3 лет, является одним из важнейших внутренних источников финансирования предприятия и составляющей всех «денежных» показателей. Наличие такого потока, характеризуя степень самофинансирования предприятия, является предпосылкой гарантии стабильности его существования в долгосрочной перспективе.

     Суммарный чистый денежный поток по текущей  и инвестиционной деятельности, представляющий собой резерв для свободы действий предприятия при принятии в перспективе не только финансовых решений, но и будущих инвестиций в оборотные и внеоборотные активы – составил положительную величину в 2006 году и 2007 году, а в 2008 году составлял отрицательную величину. Образовавшийся дефицит был покрыт за счет уменьшения остатка денежных средств организации.

     Позитивным  является то, что большая часть денежных притоков по текущей деятельности за 2006–2008 гг. обеспечивалась поступлением выручки от продажи товаров. Если в динамике удельный вес этой статьи останется высоким, то можно считать, что у предприятия стабильное внутренне финансирование, которое существенно повышает его будущую финансовую устойчивость.