Оценка финансового состояния предприятия

СОДЕРЖАНИЕ:

Введение…………………………………………………………………………..3

1. Теоретические аспекты  анализа и оценки финансового  состояния организации……………………………………………………………………….6

1.1 Значение и источники  информации для финансового анализа……………6

1.2 Основные подходы  к финансовому анализу……………………………….18

2. Анализ финансового состояния предприятия……………………………....26

2.1 Анализ и оценка финансового состояния предприятия…………………...26

2.2 Оценка и анализ платежеспособности предприятия……………………....29

2.3 Оценка коэффициентов финансовой устойчивости……………………….31

2.4 Анализ эффективности деятельности предприятия……………………….33

Заключение……………………………………………………………………….35

Список литературы…………………………………….………………………...37

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Под финансовым состоянием предприятия понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Финансовое состояние предприятия - это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства.

Финансовое состояние  может быть устойчивыми, неустойчивыми  и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии. Финансовое состояние предприятия зависит от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И наоборот, в результате недовыполнения по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие - ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает  положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных средств, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования.

Основными задачами анализа финансового состояния  предприятия являются:

- анализ абсолютных  и относительных показателей  финансовой устойчивости предприятия  и оценка изменения ее уровня,

- анализ платежеспособности  предприятия и ликвидности активов  его баланса.

Задачами  оценки финансового состояния предприятия  являются:

- оценка динамики состава  и структуры активов, их состояния  и движения,

- оценка динамики состава и структуры источников собственного и заемного капитала, их состояния и движения,

Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Рост прибыли создает базу для  самостоятельного финансирования, расширения производства, решения проблем социальных и трудовых конфликтов. За счет прибыли выполняется также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками и другими предприятиями и организациями.

Выбранная мною тема курсовой работы «Оценка финансового состояния предприятия» является актуальной на сегодняшний день. Многие предприятия в нашей стране находятся на грани банкротства, причиной этого мог явиться несвоевременный или неправильный анализ деятельности предприятия. Поэтому необходимо проводить тщательный анализ финансового состояния предприятия в целом.

Цель курсовой работы: на основе имеющихся данных определить финансовое положение предприятия и дать оценку финансовых результатов деятельности, а также выявить основные проблемы финансовой деятельности и дать рекомендации по управлению финансами.

Исходя из поставленных целей, можно сформировать задачи курсовой работы:

- изучение имущественного  состояния предприятия, определение  состава и структуры имущества;

- дать оценку собственным  и заемным средствам;

- определить обеспеченность  предприятия собственными оборотными  средствами;

- оценить финансовую  устойчивость предприятия, его  платежеспособность;

- уточнить эффективность  использования оборотных активов;

- проанализировать состав, динамику прибыли предприятия  и определить факторы, влияющие  на ее изменение;

- рассчитать показатели рентабельности;

- дать общую оценку  финансовых результатов и рекомендации  по укреплению финансового положения  предприятия.

Анализом и оценкой  финансового состояния предприятия, организации занимаются руководители и соответствующие службы, так  же учредители, инвесторы с целью изучения эффективного использования ресурсов. Банки - для оценки условий предоставления кредита и определения степени риска, поставщики - для своевременного получения платежей, налоговые инспекции - для выполнения плана поступлений средств в бюджет и т.д. Финансовый анализ является гибким инструментом в руках руководителей предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические  аспекты анализа и оценки финансового  состояния организации

1.1 Значение  и источники информации для  финансового анализа

Особенностью формирования цивилизованных рыночных отношений  является усиление влияния таких  факторов, как жесткая конкурентная борьба, технологические изменения, компьютеризация обработки экономической  информации, непрерывные нововведения в налоговом законодательстве, изменяющиеся процентные ставки и курсы валют на фоне продолжающейся инфляции. В этих условиях перед менеджерами и руководителями организации встает множество вопросов: Какой должна быть стратегия и тактика современной организации в условиях перехода к рынку? Как рационально организовать финансовую деятельность организации для его дальнейшего процветания? Как повысить эффективность управления финансовыми ресурсами?

На эти и другие, жизненно важные вопросы может дать ответ объективный финансовый анализ, который позволяет наиболее рационально распределить материальные, трудовые и финансовые ресурсы. Известно, что любые ресурсы ограничены и добиться максимального эффекта можно не только за счет регулирования их объема, но и путем оптимального соотношения разных ресурсов. Из всех видов ресурсов, финансовые имеют первостепенное значение, поскольку это единственный вид ресурсов организации, трансформируемый непосредственно и с минимальным временем в любой другой вид ресурсов.

Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов. Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности повышения фирмы. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам.

Можно твердо говорить, что  качество принимаемых решений, целиком  зависит от качества аналитического обоснования решения. В последние годы появилось достаточно много серьезных и актуальных публикаций, посвященных финансовому анализу. Активно осваивается зарубежный опыт финансового анализа и управления организациями, банками, страховыми организациями и т.д. Вместе с тем следует отметить, что наличие большого числа интересных и оригинальных изданий по различным аспектам финансового анализа не снижает потребности и спроса на специальную методическую литературу, в которой последовательно, шаг за шагом воспроизводилась бы комплексная логически целостная процедура финансового анализа.

Введение нового плана  счетов бухгалтерского учета, приведение форм бухгалтерской отчетности в  большее соответствие с требованиями международных стандартов вызывает необходимость использования новой методики финансового анализа, соответствующей условиям рыночной экономики. Такая методика нужна для обоснованного выбора делового партнера, определения степени финансовой устойчивости организации, оценки деловой активности и эффективности предпринимательской деятельности.

Основным (а в ряде случаев и единственным) источником информации о финансовой деятельности делового партнера является бухгалтерская  отчетность, которая стала публичной. Отчетность организации в рыночной экономике базируется на обобщении данных финансового учета и является информационным звеном, связывающим организация с обществом и деловыми партнерами - пользователями информации о деятельности организации.

В определенных случаях, для реализации целей финансового анализа бывает недостаточно использовать лишь бухгалтерскую отчетность. Отдельные группы пользователей, например: руководство и аудиторы, имеют возможность привлекать дополнительные источники (данные производственного и финансового учета). Тем не менее, чаще всего годовая и квартальная отчетность являются единственным источником внешнего финансового анализа.

Методика финансового  анализа состоит из трех взаимосвязанных  блоков:

1. Анализа финансовых  результатов деятельности организации;

2. Анализа финансового состояния;

3. Анализа эффективности  финансово-хозяйственной деятельности.

В условиях рыночной экономики  бухгалтерская отчётность хозяйствующих  субъектов становится основным средством  коммуникации и важнейшим элементом  информационного обеспечения финансового анализа. Любая организация, в той или иной степени, постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и кредиторов путём объективного информирования их о своей финансово-хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчётности. Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие текущее и перспективное финансовое состояние организации, настолько высока и вероятность получения дополнительных источников финансирования.

Основное требование к информации, представленной в отчетности заключается в том, чтобы она  была полезной для пользователей, т.е. чтобы эту информацию можно было использовать для принятия обоснованных деловых решений. Чтобы быть полезной, информация должна отвечать соответствующим критериям:

1. Уместность означает, что данная информация значима  и оказывает влияние на решение,  принимаемое пользователем. Информация  считается также уместной, если  она обеспечивает возможность перспективного и ретроспективного анализа;

2. Достоверность информации  определяется ее правдивостью, преобладанием  экономического содержания над  юридической формой, возможностью  проверки и документальной обоснованностью;

3. Информация считается правдивой, если она не содержит ошибок и пристрастных оценок, а также не фальсифицирует событий хозяйственной жизни;

4. Нейтральность предполагает, что финансовая отчетность не  делает акцента на удовлетворение  интересов одной группы пользователей общей отчетности в ущерб другой;

5. Понятность означает, что пользователи могут понять  содержание отчетности без специальной  профессиональной подготовки;

6. Сопоставимость требует,  чтобы данные о деятельности  организации были сопоставимы  с аналогичной информацией о деятельности других фирм.

В ходе формирования отчетной информации должны соблюдаться определенные ограничения на информацию, включаемую в отчетность:

1. Оптимальное соотношение  затрат и выгод, означающее, что  затраты на составление отчетности  должны разумно соотноситься с выгодами, извлекаемыми организациями от представления этих данных заинтересованным пользователям;

2. Принцип осторожности (консерватизма) предполагает, что  документы отчетности не должны  допускать завышенной оценки  активов и прибыли и заниженной оценки обязательств;

3. Конфиденциальность  требует, чтобы отчетная информация  не содержала данных, которые  могут нанести ущерб конкурентным  позициям организации.

Пользователи информации различны, цели их конкурентны, а нередко  и противоположны. Классификация пользователей бухгалтерской отчётности может быть выполнена различными способами, однако, как правило, выделяют три укрупнённые их группы: пользователи, внешние по отношению к конкретному предприятию; сами организации (точнее их управленческий персонал); собственно бухгалтеры.

Бухгалтерская отчётность организаций, за исключением отчётности бюджетных организаций, состоит  из:

1. Бухгалтерского баланса;

2. Отчёта о прибылях  и убытках;

3. Отчета об изменении  капитала, отчета о движении денежных средств, приложения к бухгалтерскому балансу;