Банковские услуги юридическим лицам и их оценка с позиций предприятия

В зависимости от срока  различают следующие виды аренды:

– рейтинг (краткосрочная аренда) – сроком от 1 дня до 1 года;

– хайринг (среднесрочная аренда) – сроком от 1 года до 3 лет;

– лизинг (долгосрочная аренда) – сроком от 3 лет до 20 лет и более. [5; 512]

Лизинговые операции являются альтернативой  долгосрочного кредитования, хотя и  имеют с ним общие черты, обладая  при этом рядом преимуществ. Банк, выдавая ссуду в денежной форме, стремится иметь её обеспечение  в виде реально существующих материальных ценностей - залога. В случае задержки в погашении ссуды необходимо осуществить достаточно сложную  процедуру реализации имущества, предоставленного в обеспечение. На деньги от реализации залога могут претендовать и другие кредиторы заёмщика. При лизинговых же отношениях лизингодатель, который, по существу, является кредитором, не должен доказывать свои права на объект обеспечения, так как, находясь в распоряжении лизингодателя, этот объект остаётся в  собственности кредитора. Объект лизинга  не может быть использован как  залог по другим обязательствам лизингополучателя. Согласно вышеизложенному преимущества лизинга по сравнению с кредитом клиенту, кредитоспособность которого вызывает сомнение, в том, что банк может предложить использовать систему  лизинговых отношений вместо классических кредитных. В таком случае он за счёт своих ресурсов оплатит оборудование или строительство здания, а затем сдаст его в порядке лизинга для арендного использования.

Современный рынок лизинговых услуг  характеризуется многообразием  форм, моделей контрактов и юридических  норм, регулирующих лизинговые операции, существующие формы лизинга можно  объединить в три основных вида: финансовый, оперативный и возвратный лизинг.

Финансовый лизинг характеризуется тем, что срок, на который предмет лизинга передаётся во временное пользование, совпадает по продолжительности со сроком его полной амортизации. По окончании срока лизингополучатель может приобрести имущество в собственность или возобновить договор на новых условиях. В первом случае в договоре предусматривается право пользователя на покупку, включая условие покупной цены в конце срока лизинга. Все обязанности по страхованию, техническому обслуживанию и ремонту возлагаются на пользователя имуществом. Финансовый лизинг предусматривает, что в течение срока договора лизингодатель возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от лизинговой операции.

Оперативный лизинг отличается тем, что срок аренды по нему короче, чем экономический срок службы имущества. Его объектом, как правило, является оборудование с высокими темпами морального старения. При оперативном лизинге происходит частичная выплата, т.е. лизингодатель за время действия данного договора возмещает лишь часть стоимости оборудования, и поэтому он вынужден сдавать его во временное пользование несколько раз, как правило, разным пользователям. Так как одно и то же оборудование сдаётся в пользование несколько раз, в конечном счете, лизингодатель компенсирует все расходы полностью. При этом риск порчи или утраты имущества в основном лежит на лизингодателе. Он же осуществляет его страхование и обслуживание. При оперативном лизинге возрастает риск лизингодателя по возмещению высокой остаточной стоимости объекта лизинга при отсутствии на него спроса, поэтому интересам лизингодателей в наибольшей степени отвечает передача имущества на сроки, близкие к периоду полной амортизации с последующим его выкупом по остаточной стоимости, т.е. финансовый лизинг. Для оперативного лизинга характерно заключение договора на один производственный цикл или на сравнительно короткий срок, не охватывающий период износа оборудования. Риск поломки имущества и необходимость его ремонта являются обязанностью лизингодателя. Он не имеет полной гарантии возмещения своих затрат по лизингу, поэтому ставка платежа выше, чем при финансовом лизинге. Лизингополучатель предпочитает оперативный лизинг, если предполагаемый доход по использованию объектов лизинга ниже их первоначальной цены или они нужны на непродолжительный период. Оперативный лизинг обычно применяется, когда оборудование требует специального обслуживания или является новым, еще не опробованным в эксплуатации.

Возвратный лизинг, по существу, является разновидностью финансового лизинга. Этот вид лизинга в наибольшей степени может привлечь внимание потенциальных пользователей. Он отвечает их интересам, поскольку позволяет гибко и оперативно решать проблемы. Преимущество возвратного лизинга в том, что он доступен для предприятий со сложным финансовым положением. Если предприятие нуждается в имуществе, но в силу каких- либо причин в данный момент испытывает финансовые трудности, ему выгодно «продать» своё имущество лизинговой компании и одновременно фактически продолжать пользоваться им. Это не исключает и возможности последующего выкупа имущества после окончания срока договора и восстановления прежнего права собственности.

При проведении лизинговой операции существует ряд рисков: риск наложения ареста на имущество; изъятия в доход бюджета; риск плохого обслуживания оборудования или имущества; риск невыгодной перепродажи имущества на рынке подержанных товаров; денежные расходы и время, потраченные на возврат и передачу имущества. Поэтому участники сделки, как правило, страхуются от любого подобного рода рисков. При этом используют различные методы преодоления рисков невозврата, включая страхование остаточной стоимости, обязательства арендатора по продаже имущества и другие. [10; 152]

На примере открытого акционерного общества "Алексинский завод тяжелой промышленной арматуры", можно привести пример получения промышленным предприятием кредита на развитие производства. Данные приведены  за 1 полугодие 2004 года

По	Наименование обязательства	Наименова-ние  кредитора (займодавца)	Размер основного долга (руб.)	Дата погашения		Раз-мер про-цент-ной став-ки	Дата погашения
со стоя- нию на:				план	факт		план	факт
30. 06. 2004г.	Договор кредитной  линии   № кр-кюр-04-024	ЗАО  АКБ “Алеф-Банк” г. Москва	13 825 000,00	17.05. 2005г.	17.05. 2005г.	15 %	17.05. 2005г.	17.05. 2005г.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.РАЗМЕЩЕНИЕ СРЕДСТВ ВО ВКЛАДЫ И ЦЕННЫЕ БУМАГИ.

Искусство управления оборотными активами состоит в том, чтобы  держать на счетах минимально  необходимую  сумму денежных средств, которые  нужны для текущей оперативной  деятельности. Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемому предприятию, - это страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной  несбалансированности денежных потоков. Она должна быть такай, чтобы ее хватало  для производства всех первоочередных платежей. Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не приносят дохода, а их эквиваленты – финансовые вложения – имеют невысокую доходность, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума.

 Разновидностью срочных  депозитов юридических и физических  лиц являются банковские сертификаты  и банковские векселя, которые  представляют собой собственные  долговые обязательства банка,  выпускаемые им в целях получения  возможности клиентам разместить  свои свободные денежные средства, а банку – привлечь ресурсы  для выполнения своих активных  операций, приносящих им доход.

Сберегательные  и депозитные сертификаты.

Сертификаты бывают депозитными  и сберегательными. Депозитный сертификат может быть выдан только юридическим  лицам, а сберегательный – только физическим лицам. Сертификаты (депозитные) — это письменные свидетельства кредитных учреждений о депонировании денежных средств, удостоверяющие право вкладчика на получение депозита. Депозитные сертификаты различаются в зависимости от вкладчиков (юридическое или физическое лицо), форм расчетов (безналичной или наличной), сроков займа и способа регистрации выпуска (отрывной корешок или регистрационный журнал). 
Сертификаты бывают двух видов: до востребования, которые дают право на изъятие определенных сумм по предъявлению сертификата, и срочные, на которых указан срок изъятия вклада и размер причитающихся процентов. В отличие от обычных сберегательных счетов клиенту выдается не книжка, а удостоверение (сертификат), своего рода долговая расписка банка. Средства с такого вклада могут быть изъяты до истечения оговоренного срока.                     

Депозитные сертификаты  – разновидность срочного вклада, ценные бумаги, удостоверяющие сумму  вклада, внесенного в банк, и права  вкладчика (держателя сертификата) на получение по истечении установленного срока суммы вклада и обусловленных  в сертификате процессов в  банке, выдавшем сертификат, или в  любом филиале этого банка.

Условия выпуска сертификатов определены в Положении о сберегательных и депозитных сертификатах, утверждающем Указанием Банка России от 31 августа  1998 г. №333-У. Выпуск этих ценных бумаг является одним из источников привлечения средств коммерческими банками.

Кроме деления сертификатов на депозитные и сберегательные в  зависимости от категории вкладчиков сертификаты можно классифицировать и по другим признакам.

По способу выпуска:

• Выпускаемые в разовом порядке;
• Выпускаемые сериями.

По способу оформления:

• Именные;
• На предъявителя.

Их владельцами могут  быть резиденты и нерезиденты. Выпускаться  сертификаты российских банков могут  только в валюте Российской Федерации, и обращаться соответственно только на ее территории. Банковские сертификаты не могут использоваться как средство платежа в расчетах за товары и услуги. Они выполняют лишь функцию средства накопления. По истечении срока действия сертификата его владельцу (держателю) банк возвращает сумму вклада и выплачивает доход, исходя из величины установленной процентной ставки, срока и суммы вклада, внесенного на отдельный банковский счет.

Для приобретения банковского  сертификата покупатель должен заключить  с банком договор купли-продажи, перечислить на соответствующие  банковские счета, предназначенные  для учета выпущенных в  обращение  сертификатов, денежные средства.

Сертификаты имеют существенные преимущества перед срочными вкладами, оформленными депозитными договорами. Так, благодаря большому количеству возможных финансовых посредников  в распространении и обращении  сертификатов расширяется круг потенциальных  инвесторов банка. Кроме того, на вторичном  рынке сертификат может быть досрочно передан (продан) владельцем другому  лицу с получением некоторого дохода за время хранения и без изменения  при этом объемов ресурса банка, в то время как досрочное изъятие  владельцем срочного вклада означает для него потерю дохода, я для  банка – утрату части ресурсов.

Недостатком сертификатов по сравнению со срочными вкладами (депозитами) являются повышенные затраты банка, связаннее с эмиссией сертификатов как разновидности ценных бумаг.

Банковские векселя.

Срочные вклады (депозиты) юридических  и физических лиц могут быть оформлены  и банковским векселем. Вексель — это письменное долговое обязательство, составленное по установленной законом форме и дающее его владельцу безусловное право требовать при наступлении указанного в векселе срока с лица, выдавшего или акцептовавшего обязательство, уплаты оговоренной в нем суммы. С помощью индоссамента вексель может переходить из рук в руки, выполняя функции наличных денег. 
Простой вексель оформляется заемщиком (векселедателем) и содержит обязательство платежа кредитору (векселедержателю). Переводной вексель (тратта) выписывается кредитором (трассантом) и содержит приказ должнику (трассату) об уплате обозначенной суммы третьему лицу (ремитенту) или предъявителю. Этот вексель превращается в безусловную долговую расписку лишь после акцепта его трассатом (должником). 
Наиболее ликвидными являются векселя, которые имеют гарантию крупных банков в форме аваля (поручительства) или акцепта (согласия на оплату). Такой вексель может свободно обращаться на вторичном рынке или использоваться в расчетах. Для приобретения банковского векселя покупатель, заключает договор купли-продажи векселей с банком-эмитентом. А для получения по истечении установленного срока денежных средств по векселю с причитающимися процентами векселедержатель должен представить вексель вместе с заявлением об его оплате в банк.

Общий фонд банковского  управления.

Особой формой деятельности по доверительному управлению на российском рынке ценных бумаг является деятельность общих фондов банковского управления (ОФБУ) и паевых инвестиционных фондов (ПИФ). Коммерческие банки имеют возможность  создания ОФБУ, представляющие собой имущественный комплекс, состоящий из имущества, передаваемого в доверительное управление разными лицами и объединяемого на праве общей собственности. Кредитная организация выступает в качестве доверительного управляющего. Объектами доверительного управления в ОФБУ могут быть денежные средства в отечественной и иностранной валютах, ценные бумаги, драгоценные камни, металлы, производные финансовые инструменты, принадлежащие резидентам.

 

 

 

 

 

 

 

ТЕСТЫ.

1. «Бланковый» кредит – это:

Ответ – 2) кредит, который  ничем не обеспечен.

Бланковый кредит — кредит без обеспечения ценными бумагами или материальными ценностями. Им пользуются клиенты, имеющие длительные деловые отношения с банком и обладающие высокой платежеспособностью. Бланковые кредиты выдают под обязательства должника.

2. Варианты официального обеспечения кредита (или любого другого долга), используемые в РФ:

Ответ – 1) залог имущества.

В соответствии с пунктом 1 статьи 329 ГК РФ исполнение обязательств может обеспечиваться неустойкой, залогом, удержанием имущества должника, поручительством, банковской гарантией, задатком и другими способами, предусмотренными законом или договором.

3. Варианты официального обеспечения кредита (или любого другого долга), используемые в РФ:

Ответ – 1) поручительство.

4. Функция страхования, обеспечивающая возмещение ущерба:

Ответ – 4) рисковая.

Содержание рисковой функции  страхования выражается в возмещении риска. В рамках действий этой функции  происходит перераспределение денежной формы стоимости между участниками  страхования в связи с последствиями случайных страховых событий. Рисковая функция страхования является главной, так как страховой риск как вероятность ущерба непосредственно связан с основным назначением страхования по возмещению материального ущерба пострадавших.

5. Особенность добровольного страхования заключается в том, что оно: