Аудит основных средств

   Таким образом, уровень эффективности хозяйственной деятельности предприятия во многом определяется целенаправленным формированием его капитала и анализом его управления.

 

 

                    2. Анализ движения собственного капитала

   Капитал - это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли.¹    

   Причины увеличения или уменьшения имущества предприятий устанавливают в ходе изучения изменений в составе финансовых ресурсов. Поступление, приобретение, создание имущества предприятия может осуществляться за счет собственного и заемного капитала, соотношение которых раскрывает сущность финансового положения.

   Основным источником финансирования является собственный капитал (рис. 1).

   Собственный  капитал - это ресурсы организации,  ее активы за вычетом обязательств (кредиторской задолженности) по этим активам.² Собственный капитал предприятия представляет собой финансовые средства отдельного хозяйствующего субъекта, принадлежащие ему на правах собственности и используемые для формирования определенной части его активов.

 

 

Рисунок 1. Состав собственного капитала предприятия

   В его состав  входят уставный капитал, накопленный  капитал (резервный и добавочный  капиталы, нераспределенная прибыль)  и прочие поступления (целевое  финансирование, благотворительные пожертвования и др.).

   Уставный капитал  представляет собой совокупность  в денежном выражении вкладов  (долей, акций по номинальной  стоимости) учредителей (участников) в имущество организации при  ее создании для обеспечения  деятельности в размерах, определенных учредительными документами.

   На государственных предприятиях - это стоимость имущества, закрепленного государством за предприятием на правах полного хозяйственного ведения; на акционерных предприятиях - номинальная стоимость всех видов акций; для обществ с ограниченной ответственностью - сумма долей собственников; для арендного предприятия - сумма вкладов его работников.

   Уставный капитал формируется в процессе первоначального инвестирования средств. Вклады учредителей в уставный капитал могут быть в виде денежных средств, имущественной форме и нематериальных активов. Величина уставного капитала объявляется при регистрации предприятия и при корректировке его величины требуется перерегистрация учредительных документов.

   Главным источником пополнения уставного капитала выступает прибыль, а в отдельных случаях и ассигнования из бюджета.

   У предприятий различных организационно-правовых форм (акционерных обществ, организаций с ограниченной ответственностью и др.) он представляет объединение вкладов собственников в денежном выражении в размерах, определяемых учредительными документами.

   Уставный капитал относится к наиболее устойчивой части собственного капитала предприятия. Его величина, как правило, не подвергается изменениям в течение года на предприятиях, не изменивших своей формы собственности. Однако в предусмотренных законодательством случаях допускается увеличение или уменьшение уставного капитала.

   Добавочный капитал как источник средств предприятия образуется в результате переоценки имущества или продажи акций выше номинальной их стоимости.³ В отличие от уставного капитала он не разделяется на доли, внесенные конкретными участниками, - он показывает общую собственность всех участников.

   Добавочный  капитал складывается:

• из эмиссионного дохода, возникающего при реализации акций по цене, которая превышает их номинальную стоимость, и дополнительной  эмиссии акций;
• прироста стоимости имущества по переоценке;
• курсовых разниц, образовавшихся при внесении учредителями вкладов в уставный капитал организации.

   Основным источником образования резервного капитала служит прибыль.

   Акционерные общества и общества с ограниченной ответственностью обязаны создавать резервный фонд в порядке, определяемом их уставами, в размере не менее 15% уставного капитала. Отчисления и резервный фонд осуществляются ежегодно.

   Резервный капитал создают в обязательном порядке акционерные общества и совместные организации в соответствии с действующим законодательством. По своему усмотрению его могут создавать и другие организации.

  Средства резервного капитала акционерного общества предназначены для покрытия его убытков, а также для погашения облигаций общества и выкупа акций общества в случае отсутствия иных средств. Резервный капитал не может быть использован для других целей. Он выступает в качестве страхового фонда для возмещения возможных убытков и обеспечения защиты интересов третьих лиц в случае недостаточности прибыли для выкупа акций, погашения облигаций, выплаты процентов по ним и т.д. По его величине судят о запасе финансовой прочности предприятия. Отсутствие или недостаточная его величина рассматривается как фактор дополнительного риска вложения капитала предприятие.

   Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток) отражается  в балансе накопительным итогом с начала функционирования предприятия. Показывает, насколько увеличилась величина собственного капитала предприятия за счет результатов его деятельности. Обычно эти средства используются на накопление имущества хозяйствующего субъекта или пополнение его оборотных средств в виде свободных денежных сумм, то есть в любой момент готовых к новому обороту. Нераспределенная прибыль может из года в год увеличиваться, представляя рост собственного капитала на основе внутреннего накопления. В растущих, развивающихся акционерных обществах нераспределенная прибыль с годами занимает ведущее место среди составляющих собственного капитала. Ее сумма зачастую в несколько раз превышает размер уставного капитала.

   К целевому финансированию относят средства, получаемые организацией на строго определенные цели: научно-исследовательские работы, подготовку кадров, содержание детских учреждений и др.

   Источниками целевого финансирования являются ассигнования из государственного, регионального или местного бюджетов; взносы родителей; средства, поступающие от других организаций; средства фондов специального назначения и др.

   Средства целевого финансирования расходуются в соответствии с утвержденными сметами. Использование указанных средств не по назначению запрещается.

  Основным источником пополнения собственного капитала является прибыль предприятия (рис. 2).

   Если  предприятие убыточное, то собственный  капитал уменьшается на сумму  полученных убытков. Значительный  удельный вес в составе внутренних  источников занимают амортизационные отчисления от используемых собственных основных средств и нематериальных активов.   

  Они не увеличивают сумму собственного капитала, а являются средством его реинвестирования. К прочим формам собственного капитала относятся доходы от сдачи в аренду имущества, расчеты с учредителями и др. Они не играют заметной роли в формировании собственного капитала предприятия.

   Рисунок  2. Источники пополнения собственного  капитала предприятия

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

   Основную долю в составе внешних источников формирования собственного капитала занимает дополнительная эмиссия акций. Государственным предприятиям может быть оказана безвозмездная финансовая помощь со стороны государства. К числу прочих внешних источников относятся материальные и нематериальные активы, передаваемые предприятию бесплатно физическими и юридическими лицами в порядке благотворительности.

   Оценка движения, состава и структуры источников собственного капитала ОАО «Монтажное управление №5» проводится по данным бухгалтерского баланса в Приложении 1 и отчета об изменении капитала в Приложении 2.

   При этом к величине  собственного капитала (Ис), показанной  в итоге III раздела баланса, следует прибавить сумму доходов будущих периодов (Д), отраженных по строке 1530 в V разделе баланса. Это обусловлено тем, что доходы будущих периодов по своей сути относятся к источникам собственного капитала. Алгоритм расчета величины собственного капитала:

СК = Ис + Д = 33034 + 0 = 33034 тыс. руб.

                   Движение собственного капитала  предприятия

Наименование  источников средств	Остаток на начало года		Поступило в  отчетном году		Использовано  в отчетном году		Остаток на конец  года		Изменение за отчетный год (+,-)
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	по стр-ре, п
Уставный капитал	517	2.3	-	-	-	-	517	1.57	-	-0.73
Собственные акции, выкупленные у акционеров	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Переоценка  внеоборотных активов	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Добавочный капитал (без переоценки)	421	1.88	-	-	-	-	421	1.27	0	-0.61
Резервный капитал	103	0.46	-	-	-	-	103	0.31	0	-0.15
Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток)	21392	95.36	10601	100.0	-	-	31993	96.85	+10601	+1.49
Доходы будущих  периодов	-	-	-	-	-	-	-           -		-	-
Итого	22433	100.0	10601	100.0	-	-	33034  100.0		+10601	0

 

   По данным анализа движения, состава и структуры собственного капитала ОАО «Монтажное управление №5» на 31 декабря 2011г. по сравнению с аналогичной датой 2010г. состав собственного капитала не изменился. Собственный капитал составляют: уставный капитал, добавочный капитал (без переоценки), резервный капитал, нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).   

   На предприятия  наблюдается тенденция увеличения собственного капитала предприятия за анализируемый период на 10601 т.р. или на 47.26%, который в отчетном году составил 33034 т.р.. Главным фактором, вызвавшим увеличение собственного капитала, является увеличение нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) на 10601 т.р. или на 45.87%, которая в отчетном году составила 31993 т.р. Увеличение нераспределенной прибыли позволило обеспечить 100 % всего прироста собственного капитала (10601:10601*100). Источником пополнения нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) является чистая прибыль предприятия, благодаря которой произошло увеличение на 10601 т.р..

   Следует  сказать, что уставный капитал  ОАО «Монтажное управление №5»  не изменился, однако его удельный  вес сократился на 0.73 п.. Не произошло изменение величины добавочного капитала, однако удельный вес сократился на 0.61 п., который в отчетном году составил 421 т.р.. Также не изменилась и величина резервного капиталов, однако удельный вес сократился на 0.15 п., который в отчетном году составил 103 т.р..

   Рассмотрим  анализ отчета об изменении капитала ОАО «Монтажное управление №5». Он позволит оценить происходящие изменения (остатки на начало и конец года, приток и изъятие капитала) в собственном капитале и представляет интерес с точки зрения характеристики его надежности и оценки риска, а также изменения финансового положения собственника.

 

 

Наименование  показателя	Уставный капитал	Собствен ные акции, выкупленные у акционеров	Добавочный  капитал	Резервный капитал	Нераспределенная  прибыль	Итого
Величина капитала на 31.12.2010 г.	517	-	421	103	21392	22433
Увеличение  капитала- всего	-	-	-	-	10601	10601
в том числе: чистая прибыль	-	-	-	-	10601	10601
Величина капитала на 31.12.2011 г.	517	-	421	103	31993	33034