Анализ предпринимательского риска

· увеличение стоимости оборудования;

· рост расходов на зарплату.

Этот вид рисков проявляется, прежде всего, в сознательном или вынужденном невыполнении участниками (участником) своих обязательств в рамках проекта по причине:

· неустойчивого финансового положения;

· изменения политики в руководстве или в изменившихся ситуациях;

· невысокого профессионального уровня.

Основные причины возникновения политических рисков заключаются в следующем:

- изменение торгово-политического режима и таможенной политики;

- изменения в налоговой системе, в валютном регулировании, регулировании внешнеполитической деятельности нашей страны;

- изменения в системах экспортного финансирования;

- нестабильность страны;

- опасность национализации и экспроприации;

- изменения законодательства (например, закона об иностранных инвестициях);

- сложность с репатриацией прибыли;

- геополитические риски;

- социальные риски.

Юридические риски приводят к проблемам реализации обеспечения в связи с:

а) неотлаженным законодательством;

б) нечетко оформленным документом, подтверждающим право собственности, аренды и т.д.

Экологические риски возникают вследствие:

                    неустойчивого законодательства в части требований к окружающей среде;

                    аварии;

                    изменения отношения к проекту властей.

Строительные риски можно разделить на две части:

1)                 категории А –  до завершения строительства;

2)                 категории Б –  после завершения строительства.

Риски категории А приносят материальный ущерб строительству, увеличивая его стоимость.

Их причины вызваны:

                    задержками в строительстве;

                    невыполнением обязательств поставщиком, дефектами в оборудовании, технологии;

                    срывами сроков строительства (монтажа) по вине подрядчика.

Риски категории Б:

                    качество продукции;

                    менеджмента;

                    реализации продукции;

                    экспортно-импортные;

                    типа «форс-мажор»;

                    физический ущерб;

                    транспортные;

                    снабжения;

                    несовместимость оборудования.

Несомненно, учесть все рисковые факторы невозможно, но вполне реально выделить главные из них, а также определить, какой эффект обусловливает то или иное рисковое событие и велика ли вероятность его наступления [4].

1.3 Методы оценки предпринимательского риска

Основной задачей предпринимателя является не отказ от риска вообще, а выборы решений, связанных с управлением риском на основе объективных критериев. Одно из главных правил предпринимательской деятельности гласит: «Не избегать риска, а предвидеть его, стремясь снизить до возможно более низкого уровня». [3]

Основной задачей оценки предпринимательских рисков является их систематизация и разработка комплексного подхода к определению степени риска, влияющего на деятельность предпринимателя.

В общем виде система методов оценки предпринимательских рисков делится на две группы:

1)                 качественные методы оценки предпринимательских рисков – с их помощью осуществляется выявление рисков, присущих реализации предполагаемого решения; определение количественной структуры рисков; выявление наиболее рискоопасных областей в разработанном алгоритме принимаемого решения;

2)                 количественные методы оценки предпринимательских рисков – их применение базируется на основе данных, полученных при качественной оценке, то есть оцениваются только те риски, которые присутствуют при осуществлении конкретной операции алгоритма принятия. [10]

Основная цель качественной оценки риска – необходимо выявить основные виды рисков, влияющих на предпринимательскую деятельность. Преимущество такого подхода заключается в том, что уже на начальном этапе анализа руководитель предприятия может наглядно оценить степень рискованности по количественному составу рисков и уже на этом этапе отказаться от претворения в жизнь определенного решения [5].

Качественная оценка рисков включает ряд последовательных этапов:

1) выявление факторов, увеличивающих и уменьшающих конкретный вид риска при осуществлении определенных финансовых операций. Эти факторы не несут в себе какого-либо конкретного расчетного предназначения, а служат исходной базой для анализа рисков;

2) определение системы оценочных показателей риска, которая должна отвечать требованиям адекватности, комплексности, динамичности, объективности, а также допускать пополнение и развитие;

3) установление потенциальных областей риска, т.е. выявление мероприятий, операций, работ, при выполнении которых может возникнуть неопределенность в получении положительного результата;

4) идентификация всех возможных рисков, т.е. определение возможных рисков в результате данного действия либо бездействия [6].

Все факторы, так или иначе влияющие на рост степени риска, можно также условно разделить на две группы:

1) объективные (внешние) факторы;

2) субъективные (внутренние) факторы.

К объективным факторам относятся факторы, не зависящие непосредственно от самой фирмы.

Такими факторами могут быть:

- инфляция (значительный и неравномерный рост цен как на сырье, материалы, топливо, энергоносители, комплектующие изделия, транспортные и другие услуги, так и на продукцию и услуги предприятия);

- изменение банковских процентных ставок и условий кредитования, налоговых ставок и таможенных пошлин;

- изменения в отношениях собственности и аренды, в трудовом законодательстве, конкуренция, политические и экономические кризисы, экология, воздействие государства и др.

К субъективным факторам относятся факторы, характеризующие непосредственно данную фирму. Примерами данных факторов являются:

- производственный потенциал;

- техническое оснащение;

- уровень предметной и технологической специализации;

- организация труда;

- уровень производительности труда;

- степень кооперированных связей и т.д. [8].

II Практическая часть

Задача №1

Провести горизонтальный анализ финансовых результатов деятельности предприятия по следующим данным и сделать вывод:

Вывод: Из таблицы мы можем увидеть, что выручка от продаж, товаров, работ, услуг по сравнению с прошлым годом увеличилась на 17283 тыс. руб. или на 69,06%. Себестоимость проданных товаров, работ, услуг так же увеличилась на 15267 тыс. руб. или на 78% по сравнению с прошлым годом, соответственно увеличилась и валовая прибыль на 2016 тыс. руб. или на 36,96%. А так же возросли коммерческие расходы на 887 тыс. руб. или на 73,00% и управленческие на 1147 тыс. руб. или 30,92%.

Но, не смотря на увеличение выручки от продажи в отчётном году, предприятие не смогло увеличить прибыль от реализации продукции, и она сократилась на 18 тыс. руб. или на 3,40% по сравнению с прошлым годом. Сокращение прибыли в отчётном году произошло из-за увеличения себестоимости продукции, коммерческих и управленческих расходов.

Задача №2

Провести вертикальный анализ персонала работающего на предприятии по категориям работников и сделать выводы:

Вывод: Из таблицы мы можем увидеть, что структура персонала предприятия несколько изменилась от прошлого года. Общее число персонала сократилось на 12 человек. Но по структуре изменения численности работников можно сделать следующий вывод, что персонал по основному виду деятельности увеличился на 0,44%, а по неосновному виду – сократился на 0,44 по сравнению с прошлым годом. Таким образом, в структуре изменения персонала предприятии мы видим, что количество работников, занятых в основном виде деятельности, увеличилось.

Проанализировав количество работников по основному виду деятельности, можно сказать следующее: количество рабочих по отношению ко всему персоналу увеличилось на  0,61%; служащие сократились на 0,19%; при этом руководители увеличились на 0,03%, а специалисты сократились на 0,22%.

Таким образом, можно сделать вывод об ухудшении структуры персонала, поскольку сократился рабочий класс.

Задача №3

Провести вертикальный и горизонтальный анализ фонда заработной платы (тыс. руб.) и сделать выводы, по следующим данным: