Источники финансирования коммерческой организации

     Обзор научных литературных источников показал, что по исследуемой проблеме отсутствует  общепризнанная система показателей, характеризующая эффективность  управления финансовым потенциалом  организации с позиции конкурентоспособности. Особенно следует отметить, что в  отечественной практике всегда уделялось  недостаточно внимания развитию и функционированию сферы услуг, тогда как в международной  практике сфера услуг всегда считалось  одной из самых перспективных  и быстроразвивающихся областей экономики. Актуальность данного исследования обусловлена отсутствием единой методики комплексного экономического анализа и оценки финансового  состояния и управления финансовым потенциалом организации сферы  обслуживания (сервиса, услуг).

     Все эти обстоятельства детерминируют  необходимость разработки методологии, методики и организации анализа  финансового потенциала предприятий  с учетом их отраслевой специфики, современных  методов проведения для объективной  комплексной оценки и прогнозирования  стабильного развития в сложившейся  экономической обстановке.

     Следует отметить, что до сих пор нет  достаточно развитой и обоснованной нормативно-правовой базы анализа и  оценки финансового потенциала коммерческих сервисных организаций, а рассматриваемая  тема пока еще не нашла широкого отражения в трудах ученых и специалистов. Разработанная нами методика комплексного анализа и оценки финансового потенциала дает возможность организациям проанализировать использование активов, капитала и обязательств; дать обобщающую оценку финансового состояния организации на основе данных бухгалтерской отчетности с учетом типа предприятия, отраслевой принадлежности, которые влияют на распределение ресурсов и структуру баланса.

     Любые экономические, хозяйственные процессы связаны с управлением. Благодаря  управлению достигается согласованность  действий многочисленных участников экономической деятельности, объединение усилий каждого и них во имя достижения цели. Многовековая практика организации хозяйства привела на основе ее анализа и обобщения к появлению и развитию науки управления. Исключительную роль в современных условиях приобретает управление конкурентоспособностью. Одной из причин отставания России от промышленно развитых стран служит низкий уровень конкурентоспособности российских предприятий, обусловленный, с одной стороны, слабым вниманием, уделяемым этой проблеме, и, с другой – отсутствием стандартов конкурентоспособности. Одна из главных задач управления рыночной экономикой состоит в том, чтобы превратить управление в конкретно-экономический инструмент обеспечения конкурентоспособности организации.

     Вопросам  повышения конкурентоспособности  предприятий (фирм) сферы обслуживания (сервиса) на основе совершенствования управления финансовым потенциалом организации посвящено данное исследование.

     Рассмотрим  сущность понятия  «финансы» и связанных  с ним понятий  «финансовые ресурсы», «финансовое планирование», «финансовый механизм», «финансовый потенциал», «управление финансами».

     Понятие «финансы» относится к числу широко распространенных, обобщающих экономических категорий, характеризующих процессы денежной природы и денежные отношения в мире, стране, обществе, во всех частях хозяйственной системы. Как и ряд других общих экономических терминов, финансы трудно однозначно определить с помощью одного признака. Это слово используется в теоретической и прикладной экономике, в быту в довольно обширном смысловом диапазоне.

     Понятие «финансы» представляет фундаментальную, обобщающую, многозначную экономическую категорию, характеризующую процессы денежной природы, образование, распределение и перераспределение, движение разных видов денежных средств государства, территориальных образований, хозяйствующих субъектов, юридических и физических лиц в ходе формирования их доходов, расходов, накоплений и возникающие при этом денежные отношения. Категория «финансы» настолько всеобъемлюща, что ее содержание невозможно исчерпать одной фразой. Дефиниция этого научного, теоретического и практического понятия несет в себе отпечаток общественно-политической и социально-экономической системы, в условиях и в составе которой действует финансовая система, складываются денежные отношения. Отдельные авторы придерживаются различных позиций по поводу трактовки данного термина. К тому же финансы – это историческая категория, претерпевающая определенные изменения по мере трансформации, развития экономики и общества.

     Как отмечает профессор Б.А. Райсберг, «Возникновение финансов как полноценной системы относится к Средним векам и обусловлено развитием производства, торговли, товарно-денежных отношений, межстранового денежного оборота, банковского и биржевого дела. Существовавшие задолго до этого деньги, их движение, обращение приобретает в этот период новое качество, они наполняются новым содержанием. Денежные средства становятся более многообразными, изменяются формы и характер их движения, государство мобилизует денежные ресурсы для выполнения и расширения своих экономических, социальных, политических функций, денежные отношения распространяются из сферы обмена в сферу производства и распределения общественного продукта. Возникают специфические финансовые институты, оперирующие разнообразными финансовыми инструментами в виде денег, национальной и иностранной валют, ценных бумаг. Так зарождаются финансы хозяйствующих субъектов, государства, страны, мировые финансы и их взаимодействие».

     Конкретные  универсальные формы существования  и функционирования финансов, осуществления  финансовой деятельности проявляются через такие категории, как доходы, расходы, налоги, платежи, отчисления, накопление денежных средств, образование денежных фондов, формирование бюджета и бюджетное финансирование, инвестирование, финансовая поддержка и финансовые льготы, характеризующие самые разные виды движения денежных средств. Взаимосвязь и взаимодействие этих категорий на государственном и межгосударственном уровнях, на уровне Федерации и регионов, разных субъектов хозяйствования, предпринимательской деятельности, юридических и физических лиц выражают суть финансов и финансовых процессов.

     Финансовые  ресурсы – это денежные средства, формируемые в результате экономической и финансовой деятельности, в процессе создания и распределения валового национального продукта, аккумулируемые государством и субъектами хозяйствования в целях последующего использования для обеспечения экономических процессов. Будучи одним из основных факторов производства, они известны под названием «денежный капитал». Финансовые ресурсы представляют источник поддержания и развития производства, удовлетворения социальных потребностей населения, обеспечение функционирования сферы обращения.

     Обобщив все вышесказанное, в данной работе предполагается использовать следующее  определение: «Финансы – это система экономических отношений, в процессе которых происходят формирование, распределение и использование централизованных и децентрализованных фондов денежных средств в целях выполнения функций и задач государства и обеспечения условий расширенного воспроизводства, удовлетворения социальных потребностей общества».

     Как отмечалось выше, большинство отечественных и зарубежных авторов сходятся во мнении, что управление – это направленное со стороны управляющего органа воздействие на объект управления с целью получения установленного результата, согласования и корректировки действий исполнителей. Оно включает предвидение, планирование, организацию, контроль и регулирование процессов исполнения работ.

     Решения по управлению финансами организации  всегда принимаются в условиях неопределенности, с разной степенью риска и представляют собой компромисс между риском и  доходом.

     Решения по управлению финансами организации  определяются внешними в внутренними факторами. К внешним факторам относятся:

• общий уровень экономической активности в стране;
• налоговая система и налоговое бремя;
• развитость и активность рынка ценных бумаг;
• уровень инфляции.

     Внутренними факторами, определяющими степень  и эффективность функционирования финансового менеджмента, являются уровень ведения бухгалтерского учета фирмы и достоверность  ее финансовой отчетности, полученной по данным учета, а также глубина и систематический характер проведения финансового анализа. Более того, оценка и анализ бухгалтерской отчетности являются одним из основных разделов финансового менеджмента. Большинство аспектов этой области знаний могут быть полностью усвоены лишь при надлежащем владении бухгалтерским учетом.

     Методический  инструментарий финансового менеджмента  включает базовые концепции временной стоимости денег, учета фактора инфляции, учета фактора риска и фактора ликвидности.

     Подводя итог вышесказанному, следует отметить, что экономика нашей страны все  в большей степени приобретает  рыночный характер, при этом предприятия  для оценки своей деятельности продолжают применять лишь стандартные методики финансового анализа, базирующиеся на расчете различных коэффициентов  финансовой устойчивости, платежеспособности и деловой активности.

     Многие  предприятия уже накопили достаточно информации о своей производственно-хозяйственной  деятельности, однако, как пользоваться этой информацией при подготовке стратегических управленческих решений  руководители и менеджеры предприятия, как правило, не знают. В связи с этим резко встает вопрос о выборе инструментария оценки потенциала предприятия, который позволит оперативно определять внутренние возможности и слабости фирмы, обнаруживать скрытые резервы в целях повышения эффективности ее деятельности.

     Финансовый  потенциал – это отношения, возникающие на предприятии по поводу достижения максимально возможного финансового результата при условии: наличия собственного капитала, достаточного для выполнения условий ликвидности и финансовой устойчивости; возможности привлечения капитала, в объеме необходимом для реализации эффективных инвестиционных проектов; рентабельности вложенного капитала; наличия эффективной системы управления финансами, обеспечивающей прозрачность текущего и будущего финансового состояния.

     Финансовый  потенциал подразумевает собой  потенциальные финансовые показатели деятельности предприятия (прибыльности, ликвидности, платежеспособности), его  потенциальные инвестиционные возможности.

     Диагностика финансового потенциала предприятия  позволяет выявить наиболее существенные проблемы (узкие места) в производственно-хозяйственной и финансовой деятельности предприятия, установить причины их возникновения, определить пути увеличения положительного финансового результата, что является важным условием стабильности и конкурентоспособности организации. Содержательная сторона управления финансами наиболее полным образом раскрывается в видах управления, реализующих его функции. Финансовый анализ (анализ финансово-хозяйственной деятельности) призван формировать информацию, необходимую для принятия управленческих решений, в области финансов, исходя из сложившейся ситуации и проявившихся тенденций, выявленных проблем. Анализ опирается на бухгалтерскую, статистическую, оперативную документацию, отчетность. В ходе финансового анализа широко используются методы аудита.

     Финансовое  прогнозирование выявляет ожидаемую  в перспективе картину состояния  финансовых ресурсов и финансовых процессов, возможные варианты осуществления  финансовой деятельности и служат тем  самым предпосылкой финансового  планирования.

     Планирование  финансовых ресурсов и финансовой деятельности устанавливает параметры будущего состояния финансовой системы, величины и источники получения финансовых ресурсов и каналы их расходования, степень соответствия поступлений  и затрат, уровень дефицитности ресурсов. Основой финансового планирования служит составление и принятие бюджетов и финансовых балансов. Составной частью финансового планирования является разработка и утверждение финансовых разделов целевых программ, бизнес-проектов, бизнес-планов.

     Оперативное регулирование финансов осуществляется с целью реагирования на складывающуюся ситуацию, принятия текущих решений, корректировки бюджетов, балансов, финансовых планов, осуществленных возникшими обстоятельствами, а также перераспределения, изменения целевой направленности финансовых ресурсов в свете новых задач.

     Контроль  за состоянием финансов, ходом финансовой деятельности на всех уровнях финансовой системы призван служить звеном обратной связи в цепи управления, предоставлять органам управления финансами информацию о соблюдении законов, правил, норм расходования, использования финансовых ресурсов, денежных средств, исполнении бюджетов, балансов. Элементом финансового контроля служит аудиторская проверка.