Анализ финансовой деятельности предприятия

     А1≤П1

     А2≤П2

     А3≥П3

     А4≥П4

     Анализируя  ликвидность баланса за 2009 г. можно  сделать вывод:

     По 1 группе активов и пассивов наблюдается  платёжный недостаток в размере 14486 тыс. руб. это показывает, что анализируемая организация в настоящий момент неликвидна, так как наиболее ликвидный активов меньше чем суммы его срочных обязательств. Во второй группе активы не превышают пассивы и платёжный недостаток составляет 19222 тыс. руб., это свидетельствует о том, что организация не располагает быстро реализуемыми активами. В целом по двум первым группам величина пассивов превышает активы и свидетельствует   о нехватке денежных средств, а,следовательно,  о его кратковременной не платёжеспособности. Сравнение активов и пассивов в 3 группе показывает превышение на 8607 тыс. руб. активов над пассивами, отражает перспективную ликвидность организации и даёт положительный прогноз платёжеспособности. Сопоставление активов и пассивов в 4 группе свидетельствует о превышении пассивов над активами на сумму 9338 тыс. руб.,  которое может быть направленно на погашение платёжного недостатка при оплате срочных обязательств

     Анализируя  ликвидность баланса за 2008-2009 гг. можно сделать выводы, что организация в настоящий момент неликвидна. По 1 группе пассивов и активов платёжный недостаток в 2009 г. по сравнению с 2008 г. уменьшился  на 966 тыс. руб. (14486 тыс. руб. – 15452 тыс. руб.), что положительно влияет, но при этом предприятие остаётся неликвидным. Во второй группе платёжный недостаток увеличился на 15533 тыс. руб. (19222 тыс. руб. – 3689 тыс. руб.), что отрицательно сказывается на работе предприятия и говорит о недостатке быстро реализуемых активов. По двум первым группам можно сделать вывод, что предприятие в отчётном году по сравнению с прошлым осталось кратковременно не платежеспособным. В 2009 г. по сравнению с 2008 г.в 3группе произошло увеличение на 1470 тыс. руб. (8034 тыс. руб. – 6564 тыс. руб.)это  положительно влияет на работу организации и говорит о дальнейшей перспективности ликвидности ООО «Мельзавода» и его платёжеспособности. В 4 группе в отчётном году по сравнению с прошлым увеличился на 239 тыс. руб., что отрицательно сказывается на работе предприятия и свидетельствует о превышении пассивов над активами. 
 
 
 

     2.3 Анализ расчёта коэффициентов ликвидности

     Коэффициенты  платежеспособности и ликвидности  отражают способность предприятия  погасить свои краткосрочные обязательства  легкореализуемыми средствами. Высокое  значение данных коэффициентов свидетельствует об устойчивом финансовом положении предприятия, низкое их значение - о возможных проблемах с денежной наличностью и затруднениях в дальнейшей операционной деятельности. В то же время очень большое значение коэффициентов свидетельствует о невыгодном вложении средств в оборотные активы.

     Проведем  анализ платежеспособности ООО «Мельзавод», рассчитав следующие показатели за 2008 г.:

     Расчёты коэффициентов ликвидности с  определением коэффициента абсолютной ликвидности, который представляет собой отношение наибольшей ликвидности активов сумм наиболее срочных обязательств и краткосрочных кредитов. Полученный Кал=0,04 ниже нормативов, что говорит о невозможности погашения краткосрочных обязательств. Коэффициент критической ликвидности или промежуточный коэффициент  покрытия рассчитывается как частная, отдельная сумма денежных средств, краткосрочные обязательства и составляет  0,25 при нормативе от 0,8 до 1, это свидетельствует о невозможности своевременных расчётов с дебиторами. В заключении рассчитывается коэффициент  текущей ликвидности или коэффициент покрытия. Он определяется как отношение текущих активов  за вычетом НДС по приобретённым ценностям и дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев и после отчётной даты, а текущие обязательства составляют 0,9 при норме ≥ 2. Коэффициент показывает, что у организации не имеется возможностей по установлению его платёжеспособности путём продажи излишних материальных запасов.

     Рассмотрим  аналитическую таблицу за 2009 г. ООО «Мельзавод», в которой проведён анализ платёжеспособности с помощью расчёта коэффициентов ликвидности.

     Расчёт  коэффициента абсолютной ликвидности в 2009 г. показал, чтоон составляет Кал=0,06 это ниже нормативов и говорит о невозможности погашения краткосрочных обязательств. Коэффициент критической ликвидности или промежуточный коэффициент составил  0,06 при нормативе от 0,8 до 1, это свидетельствует о невозможности своевременных расчётов с дебиторами. Коэффициент  текущей ликвидности или коэффициент покрытия составил 0,52, что меньше нормы(норма ≥ 2). Коэффициент показал, что у организации в 2009 г. не имеется возможностей по установлению его платёжеспособности путём продажи излишних материальных запасов.

     Проанализировав коэффициенты ликвидности за 2008-2009 гг. можно сделать вывод, что в отчётном году по сравнению с прошлым произошли не значительные изменения.

       Предприятия осталось не ликвидным  и не платёжеспособным. Коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 0,02 (0,06-0,04), что улучшает положение предприятия, но при этом оно остаётся не в состоянии погашения краткосрочных обязательств. Коэффициент критической ликвидности уменьшился на 0,19 (0,06-0,25), это также отрицательно влияет на работу ООО «Мельзавода», так как это говорит об ухудшении положения  расчётов с дебиторами. Коэффициент  текущей ликвидности или коэффициент покрытия уменьшился на 0,38 (0,52-0,9). Снижение коэффициента показало, что у предприятия положение не изменилось, и оно не имеет возможностей по установлению его платёжеспособности путём продажи излишних материальных запасов. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     2.4. Анализ расчёта коэффициентов финансовой устойчивости

     Оценка  финансового состояния предприятия  будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Финансовая устойчивость предприятия характеризуется состоянием финансовых ресурсов, обеспечивающих бесперебойный процесс производства и реализации продукции (услуг) на основе реального роста прибыли.

     Для характеристики финансовой устойчивости принято рассчитывать ряд показателей. Основными показателями финансовой устойчивости являются:

     1. наличие собственных средств  предприятия в обороте;

     2. коэффициент обеспеченности запасов  и затрат собственными оборотными  средствами;

     3. коэффициент обеспеченности запасов  и затрат собственными и заемными  средствами;

     4. коэффициент финансовой устойчивости;

     5. коэффициент автономии.

     Проанализируем  коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Мельзавода» за 2008 г.

     Коэффициент автономности составляет 0,05 при норме 0,5 это означает, что сумма собственных  средств организации равна 5%, что значительно ниже  оптимального значения 50%.Он отражает зависимость организации  от заёмных источников и указывает на высокую вероятность  финансовых затруднений у организации в будущем. Коэффициент финансового рычага равен 20,17 при норме 1, что свидетельствует о высокой степени зависимости организации от заёмных источников. Коэффициент обеспеченности  запасов и затрат собственных источников составляет -0,60 при нормативе 0,5-0,8, таким образом величина материальных запасов значительно  выше потребности в них, что указывает на недостаток собственных оборотных средств, для покрытия материальных запасов и на необходимость привлечения заёмных средств. Коэффициент маневренности собственного капитала равен -5,73 при нормативе 0,2-5, что свидетельствует о не устойчивом финансовом состоянии организации. Коэффициент финансирования составляет 0,05 при нормативе 1, это говорит о том, что большая часть имущества сформирована за счёт заёмных средств. Такое положение говорит об опасности неплатёжеспособности организации и чрезвычайном затруднении  получения кредитных ресурсов.

     Рассмотрим  коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Мельзавод» за 2009 г.

     Коэффициент автономности составляет 0,04 при норме 0,5 это означает, что сумма собственных средств организации равна 4% это значительно ниже  оптимального значения 50%. Коэффициент отражает зависимость организации  от заёмных источников и указывает на высокую вероятность  финансовых затруднений у организации в будущем.  Коэффициент финансового рычага равен 27,21 при норме 1, что свидетельствует о высокой степени зависимости организации от заёмных источников. Коэффициент обеспеченности  запасов и затрат собственных источников составляет -0,62 при нормативе 0,5-0,8, таким образом величина материальных запасов значительно выше  потребности в них, что указывает на недостаток собственных оборотных средств, для покрытия материальных запасов и на необходимость привлечения заёмных средств. Коэффициент маневренности собственного капитала равен -5,78 при нормативе 0,2-5, что свидетельствует о не устойчивом финансовом состоянии организации. Коэффициент финансирования составляет 0,04 при нормативе 1, это говорит о том, что большая часть имущества сформирована за счёт заёмных средств. Такое положение говорит об опасности неплатёжеспособности организации и чрезвычайном затруднении получения кредитных ресурсов.

     Проанализировав коэффициенты финансовой устойчивости за 2008-2009 гг. можно сделать вывод, что в отчётном году по сравнению с прошлым произошли не значительные изменения. ООО «Мельзавод» остался финансово не устойчивым.