Влияние мирового экономического кризиса

     В послевоенный период изменилась структура  инвестиций коммерческих банков в ценные бумаги. Длительное время коммерческие банки предпочитали государственные облигации, в дальнейшем они стали равномерно распределять свои денежные средства между ценными бумагами государства и корпораций.

     В пассивах коммерческих банков высокий  удельный вес занимают сберегательные счета. От таких вкладов банки  получают наибольшую долю прибыли для проведения ссудных операций. Расширились вклады в иностранной валюте, которые используются банками для кредитования иностранной клиентуры, для финансирования внешнеторговых сделок.

     Расширяется сеть отделений канадских коммерческих банков в других странах, наибольшее количество их отделений, дочерних компаний, агентств открыто в США, Великобритании, странах Ближнего и Среднего Востока. По существу коммерческие банки Канады превращаются в международные кредитные институты, главные конторы которых расположены на территории Канады. К транснациональным банкам в первую очередь можно отнести всю ведущую «пятерку» коммерческих банков страны - «Ройал бэнк оф Кэнада», «Кэнэдиен импириал бэнк оф коммерс», «Бэнк оф Монреал», «Бэнк оф Нова-Скошиа», «Торонто-Доминион бэнк».

2.4. Прочие банковские  институты

     С середины 1980-х гг. начинают развиваться  так называемые «торговые банки». Стремительное развитие этого вида финансовых институтов во многом объясняется тем, что «торговый банк» практически не попадает под существующие законы, регулирующие сферу финансов в Канаде, и в первую очередь под законы об ограничении прав вкладчиков скупать крупные (свыше 10%) пакеты голосующих акций финансовых компаний. Таким образом, проникновение на кредитно-финансовые рынки при посредстве учреждений подобного рода в наибольшей степени выгодно крупнейшим группировкам монополистического капитала, имеющим соответствующие средства, чтобы полностью распоряжаться крупными организациями «финансовых владений» таких компаний.

     Первой  и самой крупной инвестиционно-банковской фирмой Канады стала корпорация «Хиз интернешнл корп.» - часть гигантских семейных владений Эдварда и Питера Бронфманов. Еще одним примером «торгового банка» может служить «Сентрал капитал  менеджмент инк.», отделившийся от холдинга «Сентрал кэпитал корп». Если в 1985 году в стране было только одно подобное учреждение, то в 1988 году их насчитывалось уже около полутора десятков, причем это число постоянно увеличивается.

     Сберегательные банки не получили большого распространения в Канаде. В основном они развиваются в Квебеке и контролируются «семейными» группами франкоязычных капиталистов. Полученные денежные средства населения вкладываются ими в государственные облигации.

     Важнейшую роль в развитии банковского звена канадского финансового капитала сыграло банковское законодательство. Специальные исследования, проводившиеся в Канаде, убедительно показали, что банковская система страны всегда надежно защищалась как от конкуренции со стороны других финансовых отраслей, так и кредитно-финансовых учреждений, находящихся под иностранным контролем. В результате такой защиты банки были в состоянии извлекать монопольно высокие прибыли.

     Широко  используется финансовым капиталом  Канады в своих интересах и  аппарат административного регулирования (регламентирования) различных отраслей и сфер хозяйства страны. В первую очередь это относится к регулированию рынка ценных бумаг (акций и облигаций) корпораций. Так, целый ряд специальных актов, регулирующих рынок ценных бумаг (эта сфера находится под юрисдикцией провинций), дополняет действие налоговых законов в направлении дальнейшей концентрации и централизации капитала в стране.

     Среди других законов, регламентирующих рынок  ценных бумаг, особо следует выделить мало известное положение о структуре инвестиций пенсионных фондов в Канаде. На протяжении всего послевоенного периода канадские фонды пенсионных сбережений обязаны были как минимум 90% всех средств вкладывать в акции и облигации только канадских фирм. Будучи предусмотренной в качестве средства, стимулирующего экономическое развитие Канады», эта мера сыграла, неоценимую роль в процессе концентрации экономической власти в стране.

     Денежно-кредитная  и валютная политика Канады направлена на укрепление национальной валюты, которое достигается с помощью контроля за инфляцией и стабилизации обменного курса канадского доллара. Для этого Банк Канады устанавливает целевые ориентиры для темпов инфляции на 3-5 лет и осуществляет вмешательство на валютных рынках в обмен на иностранные валюты. Также, на современном этапе основным инструментом денежно-кредитной политики в Канаде является перемещение депозитов, принадлежащих правительству, из коммерческих банков и других клиринговых институтов в Банк Канады - «изъятие» (drawdown), а также в клиринговые банки - «редепозит» (redeposit). В целом новейшие тенденции в валютной и денежно-кредитной политике Канады свидетельствуют о заинтересованности органов денежно-кредитного регулирования в сохранении своего влияния на формирование основных пропорций внешнеэкономического обмена и структуры валютных курсов, о приверженности борьбе с инфляцией и обеспечению на этой основе устойчивых темпов роста экономики.  
 
 
 
 
 
 

ГЛАВА 2. БАНКОВСКАЯ СИСТЕМА ЮЖНОЙ КАРЕИ  И ИЗРАИЛЯ

2.1 Формирование Банковской  системы Ю. Кареи

     Формирование  современной банковской системы  Кореи началось в конце XIX в. под  влиянием японского капитала. В 1878 г. Первый национальный банк Японии открыл свой филиал в портовом городе Пусан. Он занимался различными банковскими  операциями, включая эмиссию японских банкнот, хотя в стране имели хождение и корейские металлические деньги. Вскоре японские банки создали целую сеть своих филиалов в Корее.

     Национальный  банк Кореи был создан в 1909 г. Он получил  право эмитировать отечественные  банкноты, перешедшего к нему от Первого национального банка Японии. В 1911 г., то есть через год после официальной аннексии Кореи Японией, Корейский банк был переименован в Банк Чосон. В тот период были открыты многочисленные коммерческие и специализированные банки, а также сберегательный банк. Тогда выделялся Промышленный банк Чосон, занимавшийся в основном долгосрочным и среднесрочным кредитованием.

     Позже банковская система была реорганизована в связи с новыми потребностями  экономики. Для сохранения сбалансированного регионального развития были открыты банки провинций. Вместе с быстрым ростом объема внешней торговли и интернационализацией экономики иностранным банкам было разрешено открывать свои филиалы.

     В 1960-х годах наметилась тенденция  к усилению влияния государства на коммерческие банки. Так, в целях долгосрочного финансирования была учреждена Финансовая корпорация развития Кореи - частное кредитно-финансовое учреждение, переименованное позднее в Корейский банк долгосрочного кредитования. Был также открыт Экспортно-импортный банк Кореи для оказания финансовой поддержки экспорту и заграничным инвестициям. В 1972 г. были созданы инвестиционно-финансовые компании, осуществлявшие краткосрочные операции с ценными бумагами, выпущенными торговыми фирмами. В 1974 г. для привлечения иностранного капитала и обеспечения предпринимателей средне- и долгосрочными кредитами были учреждены торговые банковские корпорации.

     И до 1992 г. иностранные инвесторы имели право вкладывать средства в корейские ценные бумаги косвенным путем - через посредство отечественных фондов, покупая сертификаты и ценные бумаги, выпускаемые отечественными компаниями исключительно для иностранных инвесторов. Начиная с 1992 г. иностранные инвесторы могут вкладывать средства непосредственно в корейские ценные бумаги.

     Количество  небанковских кредитно-финансовые учреждений (КФУ) Быстро выросло благодаря более высоким процентным ставкам, которые им разрешено применять, и тому, что им предоставлена большая независимость, чем банкам. Доля небанковских КФУ по сумме депозитов увеличилась с 15,1% в 1971 г. до 63,8% в 1992 г. Особенно заметно возросла доля инвестиционно-финансовых компаний.

     Таким образом, развитие банковской системы, а также небанковских КФУ происходило  не стихийно, а при непосредственном участии и под постоянным контролем государства. Это обстоятельство определило довольно высокую степень эффективности функционирования банковской системы.

     Однако  государственный контроль был эффективным  до тех пор, пока экономика страны оставалась неразвитой и простой по структуре. С начала 80-х гг. начали осуществляться широкомасштабные структурные изменения с целью ослабления госрегулирования экономики и внедрения рыночной системы. Такая политика была направлена на усиление роли рыночных механизмов и развитие конкуренции в каждом секторе экономики. В соответствии с этим предпринимались различные меры по либерализации и развитию конкуренции в банковской сфере. В это время правительство передало четыре государственных коммерческих банка в собственность частного сектора: Ханиль банк(1981 г.), Первый банк Кореи и Банк Сеула и траст компани(1982 г.), Банк Чохын(1983 г.). А в декабре 1989 г. был приватизирован Корейский валютный банк.

2.2 Банковская система  Израиля

     В небольшом Израиле на сегодняшний  день действуют около 20 банковских учреждений. Относительно большое число банков объясняется несколькими факторами, в том числе величиной капитала каждого банка, размером его целевой аудитории, родом деятельности и так далее.

     Израильские банки можно разделить на несколько  групп. Прежде всего, 5 ведущих коммерческих банков, в руках которых находится наибольшее количество расчетных счетов и депозитов населения. Банками, входящими в эту группу являются:

• Банк Хапоалим, что в переводе значит Банк Трудящихся. Позиционирует себя как самый большой банк Израиля, каковым он и является в течение многих лет. Банк существовал под эгидой Рабочей партии Израиля, и получал существенное содействие от государства в течение многих лет правления Рабочей партии. В последние годы банк активно развивает систему приват-банкинга, расширяет границы своего международного присутствия, стоит отметить, что представительские офисы открыты в том числе в Москве и Алматы. Не обходится в банке и без скандалов, так в 2009 году группе топ-менеджеров банка и бизнесмену Аркадию Гайдамаку были предъявлены обвинения в совершении противозаконных операций на сумму в сотни миллионов шекелей посредством голландской компании.
• Банк Леуми - или Национальный банк. Второй по величине банк Израиля, уверенно конкурирующий с Хапоалимом. Данный банк характеризуется активностью во всех отраслях коммерческого банкинга, в том числе в ипотечном финансировании. Банк Леуми первым предложил потребителям систему виртуального банкинга под брендом Банк Яшир, когда деньги находились на счетах банка Леуми, а обслуживание осуществлялось по телефону, интернету и посредством посыльных, так чтобы клиенту не нужно было посещать филиалы банка. Проект считается успешным, однако не принес банку большого количества новых клиентов. Леуми открывает представительства вне Израиля, в основном в странах, где проживают большие еврейские общины.
• Банк Дисконт - традиционно позиционируется как третий по величине банк Израиля. Занимается потребительскими кредитами, ипотечным финансированием. Как и конкуренты, развивает сферу приват-банкинга, имеет зарубежные представительства в Швейцарии, Соединенных Штатах и Латинской Америке.
• Банк Мизрахи-Тфахот - продукт недавнего слияния самого большого ипотечного банка Тфахот с небольшим, но прогрессивным коммерческим банком Мизрахи. При этом появилась четвертая по величине банковская корпорация Израиля, и банк активно работает над улучшением своей позиции, тем не менее, во многом продолжая действовать как две параллельные организации под общим названием. Банк имеет представительства в Европе, Северной и Латинской Америке, а также на Кайманах.
• Банк Бейнлеуми а-Решон - Первый Международный банк, английская аббревиатура FIBI (First International Bank of Israel), замыкает ведущую пятерку израильских банков. Банк может похвастаться успешной коммерческой деятельностью, качественной клиентской базой и прогрессивными методами управления. В банке остро понимают необходимость расширения и поиска клиентов, занимающихся международным бизнесом. FIBI стал первыми и пока единственным банком, который создал дочерний банк специализирующийся на предоставлении VIP-сервиса для состоятельных клиентов, UBank. На сегодняшний день, компании рекомендует FIBI в качестве банковского партнера в Израиле.

 Подводя итог, хочется  сказать, что у израильских банков позитивный имидж на международной арене, они являются надежными деловыми партнерами, и предоставляют качественный банковский сервис, как в технологическом, так и в деловом смысле. Центральный банк Израиля и министерство финансов осуществляют надзор за деятельностью банков, что позволяет банковкой системе работать в прозрачном режиме и снижать риски владельцев депозитов и клиентов банков. 

ГЛАВА 3. ВЛИЯНИЕ МИРОВОГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО КРИЗИСА

    До недавнего времени  считалось, что состояние финансовой системы Соединенных Штатов и законы, ее регулирующие, являются образцовыми. Однако финансовый кризис, начавшийся в 2008 г. именно с финансовой системы США, поставил под сомнение это утверждение.

    Доля влияния США  в мировой экономике медленно, но неуклонно снижалась; реальный сектор сужался; Нью-Йоркскую фондовую биржу теснила Лондонская; акции ведущих компаний скупались не только японскими фирмами, но и представителями развивающихся стран. Сходные тенденции, имеющие, разумеется, свою специфику, наблюдались и в странах — лидерах европейской экономики.  
Кризис выявил слабые места финансовой и экономической системы и политики США, одновременно подтвердив претензии целого ряда быстроразвивающихся стран на повышение их политической роли в международной политике. Эти претензии обосновываются их долями в мировом ВВП и динамикой экономического роста. Речь идет прежде всего о Китае, Индии, Бразилии, ближневосточных странах-нефтеносцах и России.

    Как таковые причины финансового  кризиса ясны. О ключевых факторах, приведших к настоящему мировому кризису много писалось и пишется, анализ его причин, мероприятий по выходу из него с наименьшими потерями и прогнозы по его продолжительности, обсуждаются в режиме реального времени.

    Раздутые  ипотечные пузыри, и в то же время  непроданное жильё, отяжелевшие и рухнувшие пирамиды деривативов, игры в американскую рулетку на фондовых и валютных рынках, с всё более увеличивающимися объёмами спекулятивных фьючерсных сделок - всё это и многое другое, действительно, имеет место быть. Равно как и инфляционные процессы в развитых странах. Особенно в США - как страны качественно лидирующей и ускоряющей, через политику своей ФРС, бесконтрольную эмиссию денежной массы с одновременной минимизацией банковской учётной ставки. Если к этому добавить и влияние ВПК США-производство которого, в большей степени, вне потребительской сферы, а также фактически беспрерывные войны, подпитывающие именно ВПК-то природа столь завуалированной, но бурной инфляции становится яснее.