Виды банковских рисков

-        Выпуск депозитных сертификатов  и облигаций и др.

      К внутренним банковским рискам относятся  также  такие виды рисков, как:

-        Технологический. Это опасность  потерь в результате сбоя технологии  банковских операций;

-        Риски инноваций. Это опасность  потерь в результате неправильного  выбора инноваций, неправильной  оценки их эффективности или  неправильного определения времени  для инноваций;

-        Операционные, т.е. потери в результате  увеличения текущих затрат банка. 

3.4. Операционные  риски

      В зависимости  от  характера   банковских  операций  риски   могут  быть связаны со спецификой  балансовых или забалансовых  операций; и те,  и  другие  подразделяются на риски активных  и риски пассивных операций. 

3.4.1. Риски  пассивных операций

      Именно с помощью пассивных  операций банк регулирует свои  ресурсы  для осуществления   активных   банковских   операций.   К   пассивным   операциям  коммерческих  банков  относят   отчисления   от   прибыли   на   формирование (увеличение) уставного  капитала; величину  кредитов,  полученных  от  прочих юридических  лиц;  депозитные  операции.  Только  первая  группа   пассивных  операций формирует собственные  средства банков.  Получение   банковских  ссуд от  других  юридических  лиц  необходимо   чаще   всего   для   оперативного  регулирования  ликвидности   балансов  банков   или   выдачи   непредвиденных кредитов.

      Депозитные операции — это  операции по привлечению средств   юридических или  физических  средств  во  вклады  либо   до   востребования,   либо   на определенный срок. Депозиты  могут быть срочными, до  востребования,  в  виде сберегательных  вкладов   физических  лиц,  ценных  бумаг.  Риски   пассивных операций  связаны   с  возможными  затруднениями  в   обеспечении   активных операций  ресурсами.  Чаще  всего  это  риск,  связанный  с   эффективностью  деятельности  определяющего   вкладчика   (один  производитель   или   группа “породненных”  компаний). Для предупреждения риска  по формированию  депозитов банками   следует  соблюдать  оптимальное   соотношение  между  пассивными  и

активными  депозитными  операциями,  т.е.  вкладами  предприятий  в  банк  и вкладами, размещенными одними банками в других банках; определять  размер  и ликвидность  привлекаемых на хранение ценных бумаг  для  повышения  уровня  и качества мобильных средств;  найти  целесообразное  минимальное  соотношение собственных  средств  и  рисковых  активов;   разработать   методы   расчета  коэффициента связанности депозитов  с учетом  особенностей  данного  банка  и руководствоваться ими  при размещении депозитов. 

3.4.2. Риски  активных операций

      Риски активных операций связаны  с уровнем так называемого   процентного риска, которому банки  постоянно подвергаются в процессе  своей  деятельности. Управление  процентным риском состоит из  управления активами  (кредитами   и инвестициями)  и  пассивами  (заемными  средствами).   Управление   активами зависит от уровня  ликвидности  самого  банка   и  портфеля  его  клиентов  из ценных бумаг, а так   же  от  степени  существующей  конкуренции  (ценовой  и

неценовой), а  управление пассивами  —  от  доступности  средств  для  выдачи ссуд.

      Существует несколько концепций  управления процентным риском:

      1. Чем процентная маржа банка   выше,  тем  уровень  процентного   риска ниже.  Иными  словами,  маржа  между  процентными   доходами  от  активов   и  процентными расходами по обстоятельствам  должна быть положительной.

       2.  Концепция  “спрэд”,  при  которой  анализируется  разница   между взвешенной средней ставкой, полученной  по  активам,  и  взвешенной  средней ставкой, выплаченной по пассивам (обязательствам). Чем разница  между  этими двумя величинами больше, тем уровень процентного  риска  ниже.   Данные  для анализа обычно берутся из статистической отчетности банка.

        3.   Концепция   разрыва,   которая   состоит   в   анализе несбалансированности активов  и пассивов банка с  фиксированной   и  плавающей процентной ставкой.  Берется превышение суммы активов  с плавающей  процентной ставкой  над пассивами с фиксированной  процентной ставкой в  статике   или  за определенный период  времени.

      Уровень процентного риска зависит  от:

• изменений в портфеле  (структуре)  активов,  включая  соотношение  величин кредитов  и  инвестиций,  активов  с  фиксированной  и  плавающей   ставкой, динамике их цены на рынке;
• изменений в  структуре  пассивов,  т.е.  соотношений  собственных  и заемных  средств,  срочных  и  сберегательных   депозитов,   депозитов   “до востребования”;
• динамики процентной ставки.

      Для того чтобы контролировать  и управлять уровнем процентного   риска, разрабатываются конкретные  стратегии деятельности  банка   в  зависимости  от конкретных  ситуаций.

      Следующий вид риска  -  портфельный   риск  заключается  в  вероятности  потери по отдельным типам  ценных бумаг, а так же  по  всей  категории  ссуд. Портфельные   риски  подразделяются   на   финансовые,   риски   ликвидности,  систематические и несистематические.

      Финансовые риски могут быть  определены следующим образом:  чем  больше заемных средств  имеют банки, акционерные общества, предприятия, в том  числе  и совместные банки, тем выше  риск для их акционеров, учредителей.  В  то  же время   заемные   средства   являются   важным   и    выгодным    источником  финансирования, так как чаще  всего обходятся дешевле, чем  выпуск  и  продажа дополнительных  тиражей ценных бумаг. Согласно  принятым нормам для  заемщиков  соотношение  между  собственными  и  заемными  средствами    —   коэффициент

задолженности (Кз) — колеблется в рамках 0,2 — 0,3. Этот риск  тесно  связан с риском рычага (левереджа),  который  зависит  от  соотношения вложенного капитала в  ценные  бумаги  с  фиксированным  уровнем  дохода,  с нефиксированным  уровнем  дохода  и  объема  всего  основного  и  оборотного капитала  банка.  Уровень  этого  риска  измеряется  с  помощью    следующей формулы :   ROE = ROA x EM;

где :       ROA — отдача активов, т.е. уровень  эффективности  использования

всех  средств банка ;

      ROE — уровень эффективности использования  акционерного  капитала;

      EM — коэффициент собственности  банка.

      Риск ликвидности  —  это   способность  финансовых  активов   оперативно обращаться в наличность. Крупнейшие и известнейшие  производители   и  банки, чьи акции обращаются  на центральных  биржах,  имеют   наименьший  риск  этого рода. Малые же фирмы — новообразованные, венчурные —  более  опасны  в  этом отношении.  В   данном  случае  особое  внимание  необходимо  уделить  выбору  посредников. Основные виды  финансовых  посредников,  специфика  их  прав  и обязанностей оказывают  большое влияние  на  деловую   активность  банков.  Их правильный  выбор влияет на уровень всех  видов рисков.

      Системный риск. Он связан с  изменением цен на акции,  их  доходностью, текущим и ожидаемым  процентом по облигациям, ожидаемыми  размерами  дивиденда и   дополнительной  прибылью,  вызванными   общерыночными   колебаниями.   Он объединяет риск изменения  процентных  ставок,  риск  изменения   общерыночных цен и риск инфляции. Поддается довольно точному прогнозу,  так  как  теснота связи  (корреляция) между биржевым курсом  акции  и  общим  состоянием  рынка регулярно  и  довольно  достоверно   регистрируется   различными   биржевыми индексами.

      Несистемный риск.   Он  не  зависит  от  состояния  рынка   и  является спецификой конкретного   предприятия,  банка.  Он  может   быть  отраслевым  и финансовым.   Основными   факторами,   оказывающими   влияние   на   уровень несистемного  портфельного  риска,  являются  наличие  альтернативных   сфер  приложения (вложения) финансовых ресурсов, конъюнктура товарных  и  фондовых  рынков и  другие.  Совокупность  системных  и  несистемных   рисков  называют риском инвестиций.

      Одним из основных методов   измерения  портфельного  риска   может  быть метод “портфеля”, который  базируется  на  анализе   структуры  числителей  и знаменателей  нижеприведенных формул в статике  и динамике.

Лизинговый и  факторинговый риск. Уровень  банковских  рисков  может   возникать   также   при   осуществлении  лизинговых и факторинговых операций, бартерных и клиринговых сделок.

       Лизинг  —  это  метод   финансирования  развития   новой   техники   и технологии, расширения  продаж  оборудования,  который   особенно  актуален  в период  необходимости ускоренного  внедрения   отдельных  элементов  реального  основного капитала, сокращения  жизненного цикла товаров и  т.д.

       Для  снижения  риска   лизинговых   сделок   необходимо   разработать  ускоренные нормы амортизационных  отчислений или  использовать  их  досрочное начисление. Лизинг  в  настоящее  время  считается   операцией  с  повышенным  риском. Поэтому целесообразно осуществлять  покрытие убытков от него за  счет резервного фонда банка.  В зависимости от формы отношений   между  субъектами, осуществляющими  лизинговые операции, он может  быть оперативным,  финансовым, возвратным, международным. Каждый из вышеперечисленных  видов  лизинга  может быть  прямым и косвенным; срочным  и возобновляемым( револьверным);  чистым  и полным.

       Клиринг  —  это  взаимная  оплата  между  двумя  банками,   районами, экономическими единицами,  государствами,  при  которой   производится  обмен товаров   без  перевода  денег  (валюты).  Сущность  клиринга  выражается   в следующем: за  определенный  календарный  период,  обычно  один  год,  суммы взаимной торговли  обращаются  на  конкретных  банковских  счетах  различных торгующих   стран   на   основании   специального   клирингового   договора.

Осуществляя клиринг, каждая страна-экспортер получает сумму  экспортируемого товара от своего банка. Банк, со своей стороны, не ждет перевода  из  банка-импортера,  а  дебетует  клиринговый  счет  и   высылает   дебетовое   авизо соответствующему банку, связанному с импортером.

      Несмотря на старания  осуществления  баланса  при  взаимных  поставках,  чаще всего в конце периода  одна сторона имеет перевес,  т.е.  авуар,  в  свою пользу.  Она  или  не  желает   больше  товаров  своего  партнера,  или   ей необходимы деньги. Тогда эта сторона может   продать  свой  авуар,  обычно  с помощью посредника, в третью  страну. В таком случае возникает  разница  между стоимостью  клиринговой  валюты  и  стоимостью  конвертируемой   валюты.  Продажа  клиринговой валюты называется  суитч ( от английского  switch  — переключать). Этот термин встречается  и в случаях, когда меняют  объект  или субъект торговых  сделок.  Например,  при  продаже   малоперспективных  ценных бумаг,  смене партнеров в случае кредитных  сделок и т.д.

      Бартерные сделки — это форма  компенсации, когда товар оплачивается  не деньгами,  а  товаром.  Бартерные  сделки   могут   быть   межфирменными   и  межгосударственными.    Чаще    всего    межфирменные    бартерные    сделки осуществляются  с помощью различных  посредников.  Международные  бартерные сделки, также как и клиринг, связаны с прайс-листами, техническим  кредитом, валютой для пересчета стоимости товаров, но они не  связаны  с  определенным временным периодом,  и  продолжительность  бартерных  договоров  зависит  от количества и стоимости товаров, указанных в конкретных прайс-листах.

      Для уменьшения риска по факторинговым  операциям следует  анализировать  платежеспособность заемщиков, изучать  характер  их  хозяйственных   связей  и взаимоотношения с  поставщиками,  структуру  платежей,  конкурентоспособность продукции,  количество случаев ее возврата  и т.д.

      При  покупке  факторинговым   отделом  банка  векселей  у  поставщиков, появляется  дополнительный  риск  приобретения  бронзового   векселя   (т.е.  векселя,  не  имеющего  товарного   покрытия).  Этот   риск   предотвращается  внесением в договоры условия  возможного их  разрыва   и   прекращения  оплаты счетов  и векселей  при  возникновении   задолженности  факторинговому  отделу свыше 30 дней со дня  истечения срока  векселя.  Частично  компенсация  этого  риска  происходит  при  повышении   комиссионного  вознаграждения  банку   за

подобные операции.

      Одним из способов измерения  уровня риска является анализ  зависимых  и независимых,  внешних  и  внутренних   факторов,   оказывающих   влияние   в конкретной ситуации, с помощью  методов  экспертных  оценок.  Кроме  того,  в практике  коммерческих банков стран с   развитой  рыночной  экономикой  широко используется  система   банковских  гарантий.  В  зависимости   от  количества банков, принимающих  участие  в  гаранционных  операциях,  различают  прямые, косвенные и посреднические операции.