Анализ финансовой устойчивости предприятия и пути его повышения

Выработка на одного рабочего ОАО «Ронгинское ТБП» в  стоимостном выражении за отчетный период увеличилась на 41,2 тыс. р., что  на 78,9% выше, чем в 2002 году.

Рост выработки  рабочего предприятия обусловлен в  первую очередь увеличением объема реализации продукции. Соответственно выросла среднегодовая выработка одного работающего на предприятии на 35,9 тыс. р., что на 88,6% выше, чем в 2002 году. Продолжительность рабочего дня увеличилась на 0,3 час. или 4,5%, количество отработанных одним работником дней в году возросло на 11 человеко-дней.

Анализ использования  трудовых ресурсов и уровня производительности труда тесно связан с оплатой  труда. Среднемесячная заработная плата  повысилась на 447 руб. в 2003 году и на 1065 руб. в 2004 году. Более высокие темпы  роста производительности труда по сравнению с темпами роста оплаты труда привели к экономии фонда заработной платы предприятия.

Себестоимость продукции, представляя собой затраты  предприятия на производство и обращение, служит основой измерения расходов и доходов, т.е. самоокупаемости - основополагающего признака хозяйственного рыночного расчета. Анализ себестоимости продукции по статьям и элементам затрат осуществляется сравнением сумм по статьям затрат за ряд лет и определением сумм отклонений в абсолютных и относительных показателях. На основании таких данных можно сделать вывод об имеющихся тенденциях, сложившихся на данном предприятии.

Анализ себестоимости  по элементам затрат по ОАО «Ронгинское  ТБП» представлен в таблице 10.

Таблица 10

Структура себестоимости товарной продукции

Показатели	2002 год	2003 год	2004 год
	Тыс.р.	Уд.вес, %	Тыс.р.	Уд.вес, %	Тыс.р.	Уд.вес, %
Материальные  затраты	3 827	54,18	4 437	62,86	4855	59,0
Затраты на оплату труда	766	10,85	1 080	15,30	1910	23,2
Отчисления  на социальные нужды	295	4,18	411	5,82	728	8,8
Амортизация	106	1,50	148	2,10	241	2,9
Прочие затраты	2 069	29,29	983	13,93	501	6,1
Итого	7 063	100,00	7 059	100,00	8235	100,00

 

Снижение себестоимости  в 2003 году достигнуто благодаря уменьшению доли условно-постоянных расходов вследствие роста объемов производства.

Наибольший  удельный вес в затратах предприятия  занимают материальные затраты. В 2003 году их удельный вес возрастает и составляет 62,9%, в 2004 году доля материальных затрат снижается до 59%.

За период 2002-2004 гг. доля затрат на оплату труда увеличивается, так же как и отчисления на социальные нужды, что связано в ростом фонда  оплаты труда работников предприятия. Амортизация снижается и составляет 2,3% в затратах предприятия. Данное соотношение долей затрат свидетельствует о снижении технического уровня производства, так как доля амортизации снижается.

Важный обобщающий показатель себестоимости продукции - затраты на рубль товарной продукции, который может рассчитываться в любой отрасли производства и наглядно показывает прямую связь между себестоимостью и прибылью.

Таблица 11

Показатели  затрат на 1 руб. реализованной продукции

Показатели	2002 год	2003 год	2004 год	Отклонение  в % к 2002 г.
Объём реализуемой  товарной продукции, тыс.р.	4700	6696	7521	160,0
Полная себестоимость  реализуемой продукции, тыс.р.	7063	7367	8031	113,7
Затраты на 1 руб. реализуемой продукции	1,50	1,10	1,06	70,7

Себестоимость продукции предприятия выше выручки  от реализации продукции в 2002-2004 гг., причём снижение затрат на 1 руб. реализованной  продукции привело предприятие  к убытку.

Затраты на 1 руб. продукции равны 1,5 руб. в 2002 году и 1,06 руб. в 2004 году, что уже само по себе является отрицательным фактором и свидетельствует об ухудшении деятельности предприятия.

1.3 Анализ финансового  состояния предприятия

Все, что имеет  стоимость, принадлежит предприятию  и отражается в активе баланса  называется его активами. Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, то есть о вложении его в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах предприятия на производство и реализацию продукции и об остатках свободной денежной наличности. Каждому виду размещенного капитала соответствует отдельная статья баланса.

Размещение  средств предприятий имеет очень  большое значение в финансовой деятельности и повышении ее эффективности. Поэтому  в процессе анализа активов предприятия за период 2002-2004гг. в первую очередь следует изучить изменения в их составе (табл. 12) и структуре (табл. 13) и дать им оценку.

Таблица 12

Анализ имущественного положения, тыс.р.

Наименование статей баланса	Абсолютные показатели	Изменения, (+,-)
	2002г.	2003г.	2004 г.	03/02	04/03
Всего активы предприятия	9 216	10 907	13009	1 691	2102
в том числе
Внеоборотные  активы	4 942	4 533	6807	-409	2274
Оборотные активы	4 274	6 374	6202	2 100	-172
Из них
**запасы и  затраты	2 738	4 601	3329	1 863	-1272
**средства в  расчетах	1 488	1 587	2681	99	1094
**денежные средства  и краткосрочные финансовые вложения	48	186	192	138	6

 

 

Исходя из данных табл. 12 видно, что имущество предприятия  в 2003 году возросло на 1691 тыс.р. или на 18,3% по сравнению с 2002 годом. В 2004 году активы предприятия возросли на 2102 тыс.р. или на 19,3% по сравнению с 2003 годом. Общая сумма внеоборотных активов снизилась в 2003 году по сравнению с 2002 годом. Снижение внеоборотных активов произошло главным образом за счет уменьшения стоимости основных средств предприятия. В 2004 году наблюдаем рост внеоборотных активов предприятия на 2274 тыс.р. за счет роста стоимости основных средств.

Оборотные средства предприятия  в 2003 году увеличились на 2100 тыс.р., а в 2004 году несколько уменьшились на 172 тыс.р. В 2003 году значительный прирост оборотных активов произошел за счет увеличения производственных запасов и средств в расчетах (на 99 тыс.р.).

Из данных табл. 13 видно, что за рассматриваемый период структура активов анализируемого предприятия несколько изменилась.

Таблица 13

Анализ структуры актива баланса, %

Наименование статей баланса	Удельные веса	Изменения, (+,-)
	2002г.	2003г.	2004 г.	03/02	04/03
Всего активы предприятия	100	100,00	100,0	-	-
В том числе
Внеоборотные  активы	53,62	41,56	52,30	-12,06	10,74
Оборотные активы	46,38	58,44	47,70	12,06	-10,74
Из них
**запасы и  затраты	29,71	42,18	25,61	12,47	-16,57
**средства в  расчетах	16,15	14,55	20,59	-1,60	6,04
** денежные средства и кратко-срочные финансовые вложения	0,52	1,71	1,50	1,18	-0,21

 

Анализ структуры актива баланса за 2002-2004 гг. показал, что  доля основных средств и прочих внеоборотных активов в 2003 году снизилась до 41,56%, а доля оборотных активов возросла по сравнению с показателями на начало периода. Снижение доли первой части актива баланса связано прежде всего со снижением доли стоимости основных средств в общей структуре активов. В 2004 году наблюдаем обратную тенденцию, что объясняется увеличением основного капитала ОАО «Ронгинское ТБП».

При анализе структуры  актива баланса следует отметить увеличение доли запасов сырья и  материалов более чем в два  раза к концу 2003 года (с 29,7% до 42,2%). Однако к концу 2004 года удельный вес производственных запасов сократился до 25,6%. Наблюдаем рост доли дебиторской задолженности предприятия до 20,6% в 2004 году.

Сведения, которые  приводятся в пассиве баланса, позволяют  определить, какие изменения произошли  в структуре собственного и заемного капитала, сколько привлечено в оборот предприятия долгосрочных и краткосрочных заемных средств, т.е. пассив показывает, откуда взялись средства, кому обязано за них предприятие. Рассмотрим состав и структуру пассива баланса ОАО «Ронгинское ТБП» за 2002-2004 г.г., представленные в табл. 14 и 15.

Таблица 14

Анализ состава  источников средств предприятия, тыс.р.

Наименование статей баланса	Абсолютные показатели	Изменения
	2002г.	2003г.	2004 г.	03/02	04/03
1. Собственные  средства	6140	6560	3724	420	-2836
2. Заемные средства	3076	4347	9285	1271	4938
из них:
**долгосрочные  заемные средства	-	-	3201	-	3201
**краткосрочные  заемные средства	3076	4347	6084	1271	1737
из них:
***краткосрочные  кредиты банков и займы	-	-	-	-	-
*** задолженность  перед предприятиями кредиторами	1004	2566	4200	1562	1634
3. Всего пассивов	9216	10907	13009	1691	2102

Как видно из табл. 14, в 2003 году собственные средства предприятия возросли на 420 тыс.р. в  основном за счет снижения суммы непокрытого  убытка прошлых лет. Однако в 2004 году собственный капитал ОАО «Ронгинское ТБП» сократился на 2836 тыс.р. за счет отражения на балансе непокрытого убытка отчетного года. На конец 2004 года привлекались долгосрочные заемные средства в сумме 3201 тыс .р.

Кредиторская задолженность возросла на 1271 тыс.р. в 2003 году и на 1737 тыс.р. по сравнению с предыдущим годом.

Структура пассива  баланса ОАО «Ронгинское торфобрикетное предприятие» за 2002-2004 г.г. представлена в табл. 15.

Доля собственного капитала в общей сумме источников ОАО «Ронгинское ТБП» уменьшилась в 2003г. по сравнению с 2002 годом - с 66,62% до 60,14%, и в 2004 году - до 28,6%.

Таблица 15

Анализ состава  источников средств предприятия, %

Наименование статей баланса	Удельные веса	Изменения
	2002г.	2003г.	2004 г.	03/02	04/03
1. Собственные  средства	66,62	60,14	28,60	-6,48	-31,54
2. Заемные средства	33,38	39,86	71,40	6,48	31,54
из них:
**долгосрочные  заемные средства	-	-	24,63	-	-
**краткосрочные  заемные средства	33,38	39,86	46,77	6,48	6,91
из них:
***краткосрочные  кредиты банков и займы	-	-	-	-	-
*** задолженность  перед предприятиями кредиторами	10,89	23,53	32,28	12,63	8,75
3. Всего пассивов	100,00	100,00	100,0	-	-

Доля  кредиторской задолженности возросла в 2004 году по сравнению с 2002 годом. Если в 2002 году она составляла 33,4%, то в 2003 году - уже почти 40%, в 2004 году - 46,77%.

Наглядно  структура пассивов предприятия  представлена на рис. 2.

 

Рис. 2. Структура пассивов предприятия

Доля  долгов всех видов в общих финансовых источниках несколько с 33,38% в 2002 году до 71,4% в 2004 году, их размер превысил 1/2 собственного капитала, что свидетельствует о снижении финансовой независимости.