Анализ финансовой устойчивости коммерческого банка

-активы, демонстрирующие явные  проблемы, и по которым конечное погашение не является гарантированным (имеют коэффициент риска, равный 20 %);

-активы, убытки по которым являются  почти несомненными, но их объем  пока нельзя установить с определенностью (коэффициент риска - 50 %);

-активы, которые без сомнения  не будут погашены и, таким образом, не являются жизнеспособными активами банка (коэффициент риска - 100%). Не следует путать оценку степени риска при анализе качества активов с оценкой риска активов при определении достаточности капитала: оценка степени риска при определении достаточности капитала служит для выявления различных видов активов и не предполагает убытков по активу.

В нашей стране принята слишком упрощенная схема оценки риска активов. Например, в области кредитов. Хотя анализ качества активов охватывает все их виды, а также забалансовые активы, большинство проблемных активов сосредоточены внутри кредитного портфеля. В российской практике при оценке того или иного кредита за основу берется его обеспечение и просрочка. Но во всем мире ни тому, ни другому не придается большого значения. Там вообще нет речи о времени просрочки, так как  ее наличие уже есть тревожный сигнал. В Швейцарии срок принятия решения по выдаче кредита занимает зачастую более 3 месяцев, личность кредитополучателя подвергается тщательному тестированию, вплоть до его моральных качеств (не говоря уже о балансе, предмете бизнеса, складских помещениях и т. д.)

Рассмотрим анализ поступлений и рентабельности (доходности) банков. Поступления банка имеют большое значение не только для оценки эффективности его работы, но и для общего анализа финансового состояния банка, так как нераспределенная прибыль является основным способом увеличения капитала банка.

Одной из причин ухудшения показателей достаточности капитала может являться снижение прибыли банка, либо недостаточный объем его прибыли (вероятно, вследствие выплат слишком большой доли прибыли в форме дивидендов владельцам банка).

Также необходимо понимать взаимосвязь между поступлениями и качеством активов. Банк, имеющий проблемы со связанными качеством активами, будет вынужден, с точки зрения учета, признать убытки, которые сократят поступления (доходы) банка, или даже приведут к тому, что банк может понести убытки от своей основной деятельности. Для анализа качества поступлений можно использовать, так называемый коэффициент возврата (отдачи) на среднюю стоимость активов. Он рассчитывается следующим образом:

            Чистая прибыль после уплаты  налогов,

             но до выплаты дивидендов 

К  =     --------------------------------------------------   х 100%             (1.3.8.)

             средняя стоимость активов.         

В качестве знаменателя лучше использовать среднюю стоимость активов вместо стоимости активов по состоянию на конец года или квартала, т. к. средняя стоимость активов учитывает рост банка в течение срока, за который производится анализ поступлений.

Стоит заметить, что по данному показателю наши банки превосходят зарубежные, учитывая повышенный риск по инвестициям в России. Дело в том, что для определения надежности и стабильности важна не абсолютная величина прибыли, а только ее устойчивая составляющая. Поэтому, западные аудиторы, прежде всего, обращают внимание на структуру прибыли. Под устойчивой составляющей подразумеваются процентная прибыль и комиссионные и исключаются всякие спекулятивные доходы. Спекулятивная прибыль имеет много факторов зависимости (причем имеется в виду не только конъюнктура рынка, но и множество непредсказуемых внешних и порой субъективных факторов), поэтому она не может служить для определения надежности банка с долгосрочной точки зрения. Тогда как процентная и комиссионная составляющие зависят непосредственно от качества обслуживания клиента.

При анализе доходности необходимо учитывать и тенденции поступлений, то есть  динамику доходов от одного года к другому или одного квартала к этому же кварталу прошлого года: происходит повышение или снижение уровня поступлений.

В конечном итоге анализ должен учитывать, не оказывают ли единичные события влияния на уровень доходов банка, тем самым, искажая общую картину анализа.

Таким образом, несмотря на то, что существуют количественные показатели, измеряющие уровень доходности банков, особое внимание следует обращать на качественную характеристику поступлений. В отличие от капитала, качества активов и даже ликвидности для оценки  методов  управления  коммерческим банком, невозможно использовать коэффициентные показатели, поскольку менеджмент является наиболее субъективным из анализируемых показателей.

Поэтому оценку эффективности управления осуществляют после анализа четырех составляющих финансовой устойчивости коммерческого банка.

Таким образом, как правило, оценка управления основывается на результатах проведенного ранее анализа.

По международным стандартам менеджмент включает такие определяющие параметры, как:

-наличие четко сформулированной  банковской политики;

-наличие внутренних инструктивных  материалов банка;

-организационная структура банка, т. е. наличие внутренней аналитической  службы, органов контроля, органов  контроля, внутреннего аудита, программы аудита, масштабы ее охвата (все ли сферы деятельности банка она затрагивает, или только выборочно);

-компетенция менеджеров, начиная  с высшего звена до руководителей  подразделений;

-система обучения кадров банка;

-вклад банка в экономику страны;

-самостоятельность банка по отношению к своим акционерам.

 Основой анализа является оценка величины и структуры ликвидных активов банка, с учетом соответствия сроков осуществления активных и пассивных операций.

Прежде всего, устанавливают соотношение между обязательствами до востребования и высоколиквидными активами, призванными обеспечить выполнение указанных обязательств. Рассчитанный таким образом показатель призван характеризовать абсолютную ликвидность банка:

                 КА 

  Кал  = ——— х 100 %                              (1.3.9.)

                ОВм   

                     где КА  -  кассовые  активы  -  денежные  средства  в  кассе; средства на корсчете в РКЦ; средства на корреспондентских счетах в других банках;

 ОВм - размер обязательств банка до востребования.

Данный показатель характеризует степень покрытия наиболее неустойчивых обязательств высоколиквидными средствами. Вероятно, величина такого покрытия, как подтверждает мировая практика, должна быть около 20-50 %.

Однако, значение данного коэффициента может быть обманчиво, в случае, если в структуре привлеченных ресурсов слишком мала доля вкладов

до востребования и явно доминируют срочные и сберегательные вклады, которые,   безусловно   более   устойчивы,   чем   первые,   но   некоторое   их

покрытие все-таки необходимо при условии, что часть срочных обязательств может иметь срок погашения в течение ближайших 30 дней. Кроме того, данный показатель не учитывает такие ликвидные активы, как государственные ценные бумаги, которые могут быть использованы для покрытия краткосрочных обязательств банка, а также кредиты, выданные банком, со сроком погашения в течение ближайших 30-ти дней и другие платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в эти сроки.

Для того чтобы сгладить возможное искажение целесообразно рассчитывать коэффициент относительной ликвидности банка:

                              КА + Бра 

          Кол = ———————  х 100 %                         (1.3.10.)

Овт

где КА + Бра - кассовые активы и быстрореализуемые активы банка, включая государственные ценные бумаги, платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в ближайшие 30 дней;

Овт - обязательства банка до востребования и на срок до 30 дней.

Данный показатель, по сути, является нормативом текущей ликвидности, установленным ЦБ РФ (Н2). Однако его существенным достоинством является то, что он учитывает в составе ликвидных активов остатки средств на корсчетах банка (безусловно, в расчет должны приниматься только действительно функционирующие счета). Поэтому банк может считать положительным значение данного показателя, если оно будет чуть ниже установленного норматива.

Помимо рассмотренных выше показателей банк может рассчитывать и другие коэффициенты, характеризующие   структуру   активов банка с  точки

зрения ликвидности. Таким показателем является соотношение ликвидных активов и суммарных активов банка. Данный коэффициент, по сути, представляет собой норматив ликвидности, установленный ЦБ РФ - Н5. Однако сам норматив также учитывает не все ликвидные активы банка (например, те же средства на корсчетах), поэтому банки для оценки реального уровня ликвидности должны корректировать числитель Н5 на сумму неучтенных в нем ликвидных активов.

Еще одним показателем, характеризующим ликвидность банка с точки зрения структуры его активов, является отношение размера портфеля ценных бумаг, принадлежащего банку, к его обязательствам:

                                     Ц/Б 

                    К3 = ————— х 100%                          (1.3.13.)

      О

где Ц/Б - ценные бумаги - государственные ценные бумаги, другие ценные бумаги в портфеле банка;

 О - сумма обязательств банка, включая обязательства до востребования, срочные обязательства банка (по  депозитным счетам, кредитам, полученным  банком, и обращающиеся на рынке  долговые обязательства) и тому подобное.

Портфельные   ценные   бумаги   обладают   потенциальной ликвидностью.  Так,  высокое  их  отношение  к  обязательствам свидетельствует о мощном запасе ликвидности в качестве вторичных резервов. Но при большой доле займов в обязательствах это может вести к убыточности. С другой стороны, низкая доля инвестиций в ценные бумаги, в том числе  государственные ценные бумаги,    сильно снижает маневренность

банка в плане поддержания ликвидности и конкуренции за очень выгодные ссуды. Значение коэффициента в зависимости от обстоятельств, может варьироваться в значительных пределах - от 15 % до 40 %. Это связано с неразвитостью финансовых рынков, поэтому у банков могут быть объективные трудности с развитием инвестиционной деятельности.

При анализе ликвидности банка очень важно оценить качество активов, например качество кредитов, выданных банком. Для этого определяют долю просроченных кредитов в кредитном портфеле банка:

                 Просроченные кредиты

Кпркр = —————————————— х 100 %          (1.3.14.)

                 Общая сумма выданных банком 

                 кредитов

Размер данного показателя вероятно не должен превышать 3 - 4 %, а резервы на покрытие убытков по ссудам должны быть не менее величины просроченных кредитов.

  Рассмотрим метод  определения финансовой устойчивости коммерческого банка   через    показатель   достаточности   капитала. В  целях

поддержания  ликвидности баланса коммерческими банками на должном уровне и обеспечения экономической устойчивости в их работе, Центральный Банк России ввел показатели достаточности капитала. Достаточность капитала, определяется путем установления допустимых размеров уставного капитала банка и соотношения всего его капитала с суммой активов, взвешенных с учетом степени риска их потери. Минимальный размер уставного капитала, следующий для вновь созданных коммерческих банков:

-рублевый  эквивалент  уставного   капитала,    создаваемого    банка,   за 

исключением дочернего банка  иностранного банка, на первый квартал 2007 года составляет не менее   132450000 рублей;

-рублевый эквивалент  уставного капитала создаваемой  дочерней кредитной организации, за исключением дочерней небанковской  кредитной организации иностранного  банка, на первый квартал 2007 года  составляет не менее    13245000 рублей;

-рублевый эквивалент уставного капитала создаваемой дочерней кредитной организации иностранного банка, начиная с 1 января 2007 года по 19 февраля 2007 года включительно, составляет не менее  264900000 рублей, с 20 февраля 2007 года по 31 марта 2007 года  включительно, составляет не менее 132450000 рублей;

-рублевый эквивалент  собственных средств (капитала) банка, ходатайствующего о получении  генеральной лицензии на осуществление  банковских операций, на первый  квартал 2007 года, составляет  не менее 132450000 рублей;

-рублевый эквивалент  собственных средств (капитала) кредитной  организации, ходатайствующей об  изменении вида с небанковской  кредитной организации  на банк  на первый квартал 2007 года, составляет  не менее 132450000 рублей.

Собственные  средства (капитал) банка, используемые при расчете обязательных экономических нормативов, определяется как сумма уставного капитала, фондов кредитной организации и нераспределенной прибыли, уменьшенная на затраты капитального характера, допущенные убытки, выкупленные собственные акции и дебиторскую задолженность длительностью свыше 30 дней.