Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «БЕЛКОМТЕХСТРОЙ»

Рынок аутсорсинговых услуг по управлению дебиторской задолженностью включает следующие их виды:

1)  Страховые услуги

2 Услуги кредитных бюро

3) Кредитные услуги

4) Факторинг

Предприятие ООО «БЕЛКОМТЕХСТРОЙ» финансово неустойчиво в первую очередь в связи с неэффективным использованием ресурсов и наличием большого количества займов, а значит, появление новых обязательств будет крайне невыгодно.

  Лучшим вариантом действий руководства предприятия при управлении дебиторской задолженностью  выступает привлечение фактор-фирмы.

Факторинговые услуги оказывают специализированные организации (факторы, факторинговые компании) и банки. Факторинг – это комплекс услуг по управлению дебиторской задолженностью, в состав которого входят оценка платёжеспособности дебитора, управление своевременностью оплат, покрытие кредитных рисков, финансирование кредитора, консультирование. Факторинг решает следующие задачи: расширение доли компании на рынке; повышение ликвидности дебиторской задолженности; ликвидация кассовых разрывов; своевременная оплата контрактов и налогов.

Схема работы факторинга представлена на рисунке 9

 

 

Продавец

Покупатель

                                         Товары, услуги(2)

верерПродавец                  Документы(3)

                                               сообщение о нов.

                                                     реквизитах(5)

                

                      договор(1)

            документы(4)                                                   деньги(7)

Фактор-фирма

     деньги(6,8)

 

 

 

 

 

 

Рисунок 9 –  Оказание факторинговых услуг

 

 

Схема реализации факторинга:

1. С компанией  (фирма–фактор, как правило, банк) Продавец заключает договор о факторинговом обслуживании и согласовывает перечень покупателей для проведения факторинговых операций.

2. Продавец  осуществляет поставку товара (услуг,  работ) покупателю на условиях  отсрочки платежа.

3.Покупатель подтверждает поставку предоставлением соответствующих документов.

4. Продавец  передаёт полученные документы  (подтверждающие дебиторскую задолженность)  компании - фактору.

5. Продавец  отправляет сообщение Покупателю-дебитору  о новых реквизитах для оплаты  и подтверждение о вручении  Покупателю передаёт Компании-фактору. 

6. Компания-фактор  перечисляет на счет продавца  авансовый платеж в размере  до 80-90% от суммы, указанной в документах.

7. Дебитор-покупатель  оплачивает сумму поставки на счет компании-фактора.

8. Компания-фактор  перечисляет остаток суммы по  документам за вычетом своего  дохода по факторингу продавцу.

В сравнении  с оприходованием очередного кредита, факторинговые услуги позволяют получить большую выгоду. Далее в работе будут подробно рассмотрены причины выгоды от использования услуг фактор-фирмы при управлении дебиторской задолженностью, с целью повышения эффективности работы предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

3. ЭКОНОМИЧЕСКОЕ ОБОСНОВАНИЕ МЕРОПРИЯТИЙ ПО ПОВЫШЕНИЮ ЭФФЕКТИВНОСТИ РАБОТЫ ПРЕДПРИЯТИЯ

Существует ряд различных мероприятий, которые позволяют повысить эффективность работы предприятия. Всё зависит от особенностей деятельности той или иной организации, от внешних и внутренних обстоятельств и прочих факторов. В представленном случае будут рассмотрены аспекты, связанные с управлением дебиторской задолженностью. Так, на рынке аутсорсинговых услуг среди наиболее важных механизмов управления дебиторской задолженностью можно выделить следующие:

1)  Страховые услуги

2 Услуги кредитных бюро

3) Кредитные услуги

4) Факторинг

 1) Страховые услуги.

Экономическая сущность страхования  состоит в предоставлении страховой  защиты по имущественным интересам физическим и юридическим лицам. Так, например, страхование финансовых рисков включает в себя страхование банковской гарантии, страхование поручительства перед банком, риска неоплаты лизинговых платежей, сделок купли-продажи, сделок поставки товара. При заключении договора страхования в зависимости от степени риска страховщиком определяется размер страхового тарифа (страховой премии или цены страхового полиса). Размер страхового тарифа в зависимости от различных условий может составлять  3-7 %.

2) Кредитное бюро - это автоматизированная информационная система получения, формирования, обработки, хранения и предоставления Национальным банком сведений о кредитных сделках. 

Получение информации из бюро о кредитной истории осуществляется на платной основе: для банков стоимость одного кредитного отчета не превышает Br1 тыс., для субъекта кредитной истории стоимость кредитного отчета составляет Br5,3 тыс. (при этом один раз в год информация субъекту кредитной истории может предоставляться бесплатно).

Создание  кредитного бюро направлено на защиту интересов кредиторов, укрепление платежной  дисциплины и повышение заинтересованности субъектов кредитных историй  в надлежащем исполнении обязательств перед банками. К тому же это содействует  минимизации рисков потерь по банковским операциям, снижению доли проблемной задолженности  перед банками и стоимости  предоставляемых банковских услуг

3) Кредитные услуги.

На сегодняшний день в Республике Беларусь выделяют 2 категории процентных ставок по вновь выдаваемым кредитам: в белорусских рублях и в иностранной валюте.

Процентная  ставка по кредиту  в белорусских рублях включает в себя величину не ниже ставки рефинансирования Национального банка и пункты маржи. Ставка рефинансирования на данный момент составляет 30%, пункты маржи – минимум  9%. (в иностранной валюте - 12%-13) Полученная сумма ставки рефинансирования и маржи представляет собой процент по кредиту и составит 39%. 

4) Факторинг.

Стоимость факторинговых услуг (комиссионное вознаграждение банка) включает; плату за обслуживание, которая рассчитывается как процент от оборота поставщика, и ее размер зависит от масштабов его производственной деятельности, степени кредитного риска, финансового положения покупателей, конъюнктуры рынка данного вида финансовых услуг; плату за предоставленный кредит, размер которой определяется в процентах от суммы средств, предоставляемых банком поставщику за период между досрочным получением и датой инкассирования требований.

 

 

Для предприятия факторинг имеет следующие преимущества:

- сокращение  уровня дебиторской задолженности;

- возможность  поддержания постоянного уровня  ликвидности;

- предсказуемость  финансовых потоков;

- увеличение  оборотного капитала компании.

          - возврат фактор-фирмой на начальной стадии до 90% долга

Дебиторская задолженность = 453 млн руб.

453×0,9=407,7

Так, если сравнить  кредитование и факторинг, при управлении дебиторской задолженностью,  то очевидно преимущество последнего.

Ставка за пользование факторинговыми услугами включает в себя

- процент банку -  30%

- комиссионные  фактор фирме за пользование услугами –7-8%.

В итоге 30+8%=38%

Ставка  по кредиту – 39%

39%-38%=1%

В результате в масштабах деятельности предприятия  даже такая незначительная разница в процентах будет иметь вес.

453×0,01=4,53 млн. руб

Таким образом, можно сделать вывод о том, что лучшим из механизмом управления дебиторской задолженностью  выступает факторинг.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данной курсовой работе был проведен анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «БЕЛКОМТЕХСТРОЙ», который позволил выявить насколько эффективно осуществляет свою деятельность данная организация, какова степень ее финансовой устойчивости, какие меры могут быть приняты для улучшения сложившейся ситуации.

Так, финансовое состояние предприятия нельзя охарактеризовать как приемлемое, в первую очередь потому, что степень финансовой устойчивости достаточна низкая - это видно из расчетов. Полученная величина коэффициента эффективности использования финансовых ресурсов также свидетельствует об отклонениях от нормы. 

В 2010 предприятие  сокращает количество привлекаемых средств, но незначительно. По-прежнему как в ранние периоды большую  часть составляют привлеченные средства.

В первом разделе представлен анализ имущественного и финансового положения предприятия. В результате было выявлено, что  организация не производит достаточно широкое обновление и выбытие основных средств, коэффициент их износа составляет на конец 2010 года 0,08. В 2009 году – 0,06.

В анализе  финансовой устойчивости прослеживается незначительное снижение финансовой зависимости. Доля собственных оборотных средств в 2009 году равна -10,8, а в 2010 - -0,26 следовательно, несмотря на некоторую положительную динамику, вся стоимость запасов и затрат не покрывается собственными оборотными средствами.

 Расчет  показателей оценки рентабельности  свидетельствует о снижении рентабельности продукции и продаж, а значит произошло снижение спроса на продукцию предприятия и в итоге была получена меньшая прибыль. Произошло снижение рентабельности собственного капитала.Однако, благодаря проведенным мероприятиям по возврату дебиторской задолженности значительно возрастает эффективность использования финансовых ресурсов, что положительно сказывается на деятельности данного предприятия.

Таким образом, для снижения и недопущения разного  рода рисков предприятия используются различные финансовые механизмы, как  в частности для дебиторской  задолженности – страхование, кредитование, факторинг и другие.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Балащенко Т.Л. «Финансы Предприятия». – Мн.: ИПК и ПК, 2002. – 232 с.
2. Ковалев В.В.. – Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности / Ковалев В.В.. – 2-е изд., перераб. и доп.. – М.: Финансы и статистика, 2000. – 511 с
3. Политковская И.В. «Экономика.  Специальные главы:  Учебное пособие»/ МАДИ (ГТУ). – М.,2008. -115 с.
4. Сватко А.М. – Методическое пособие по выполнению курсовой и дипломной работы «Финансовый менеджмент на предприятии» - Мн: БНТУ, 2012.
5. Е. Стоянова «Финансовый менеджмент»– М.: Перспектива, 2007.