Анализ ликвидности баланса и платёжеспособности предприятия

1.Уставный капитал 

200 

200 

-  

2.Превышение  чистых активов над уставным  капиталом 

121 

134 

+13  
 
 

Превышение чистых активов над уставным капиталом  говорит об устойчивости предприятия, тем более что в динамике он растет. 

Таблица 3 - Анализ соотношения чистых активов и уставного капитала за 2003 год 

Показатели 

На начало года 

На конец года 

Изменения  

1 

2 

3 

4  

1.Чистые активы 

334 

334 

-  

2.Уставный капитал 

200 

200 

-  

3.Итого превышение  чистых активов над уставным капиталом. 

134 

134 

-  
 
 

 Таблица 4 - Анализ соотношения чистых активов  и уставного капитала за 2004 год 

Показатели 

На начало года 

На конец года 

Изменения  

1 

2 

3 

4  

1.Чистые активы 

334 

334 

-  

2.Уставный капитал 

200 

200 

-  

3.Итого превышение чистых активов над уставным капиталом. 

135 

134 

-  
 
 

Из данных таблиц видим, что соотношение чистых активов  и уставного капитала за 2003 и 2004 годы не менялось.

2.3 Анализ ликвидности  баланса 

баланс ликвидность  платежеспособность актив 

Проведем анализ ликвидности баланса ООО «Престиж» за 2002 год. Для этого выделим в активе баланса: 

А1-наиболее ликвидные  активы (денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения); 

А2-быстро реализуемые  активы (дебиторская задолженность  до 1 года и прочие оборотные активы); 

А3-медленно реализуемые  активы (запасы и НДС по ним); 

А4-трудно реализуемые  активы (внеоборотные активы и дебиторская  задолженность больше 1 года. 

В пассиве баланса  выделим: 

П1-наиболее срочные  обязательства (кредиторская задолженность и ссуды не погашенные в срок); 

П2-краткосрочные  пассивы (краткосрочная кредиторская задолженность); 

П3-долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и  займы); 

П4-постоянные пассивы (собственный капитал). 

Показатели ликвидности  представлены в таблице 2. 

 Таблица 5 - Анализ ликвидности баланса  за 2002 год 

Статья актива 

На начало года 

На конец года 

Статья пассива 

На начало года 

На конец года 

Платежный недостаток(-), излишек(+).  

На начало года 

На конец года  

1 

2 

3 

4 

5 

6 

7 

8  

А1 

49 

48 

П1 

- 

- 

49 

48  

А2 

17 

15 

П2 

133 

132 

-116 

-117  

А3 

186 

227 

П3 

110 

103 

76 

124  

А4 

344 

320 

П4 

353 

375 

-9 

-55  

Баланс 

596 

610 

Баланс 

596 

610 

- 

-  

То же в процентах  к итогу  

А1 

8,22 

7,87 

П1 

- 

- 

8,22 

7,87  

А2 

2,85 

2,46 

П2 

22,32 

21,64 

-19,47 

-19,18  

А3 

31,21 

37,21 

П3 

18,46 

16,88 

12,75 

20,33  

А4 

57,72 

52,46 

П4 

59,23 

61,48 

-1,51 

-9,02  

Баланс 

100 

100 

Баланс 

100 

100 

- 

-  
 
 

Условия ликвидности  баланса: А1?П1, А2?П2, А3?П3, А4?П4. Из таблицы 2 видно, что выполняются все условия, кроме А2<П2, это значит, что ликвидность баланса отличается от абсолютной, т.е. краткосрочные обязательства превышают краткосрочную дебиторскую задолженность. 

Таблица 6 - Анализ коэффициентов ликвидности баланса  за 2002 год 

Показатели 

Нормальные ограничения 

На начало года 

На конец года 

Изменения  

1 

2 

3 

4 

5  

1.Коэффициент  абсолютной ликвидности. 

Больше 0,2  

0,3684 

0,3636 

-0,0048  

2.Коэффициент  критической ликвидности. 

От 0,5 до 1 

0,4962 

0,4773 

-0,0189  

3.Коэффициент  текущей ликвидности. 

Больше 1 

1,8947 

2,1970 

0,3023  

4.Оборотный капитал.  

119 

158 

39  

5.Коэффициент  маневренности.  

0,3371 

0,4213 

0,0842  
 
 

; ; 

; ; 

Оборотный капитал=А1+А2+А3-П1-П2.  

Коэффициент абсолютной ликвидности и коэффициент текущей  ликвидности находятся в норме, но коэффициент критической ликвидности не достигает нормы, к тому же еще уменьшился. Из этого следует, что нужно увеличивать показатель А2, т.е. быстро реализуемые активы. Из расчета оборотного капитала мы видим, что текущие активы превышают долгосрочные обязательства, а из расчета коэффициента маневренности видим, что часть средств из собственных источников, вложенная в наиболее мобильные активы увеличивается.  

Проведем анализ ликвидности баланса 2003 года. 

Таблица 7 - Анализ ликвидности баланса за 2003 год 

Статья актива 

На начало года 

На конец года 

Статья пассива 

На начало года 

На конец года 

Платежный недостаток(-), излишек(+).  

На начало года 

На конец года  

1 

2 

3 

4 

5 

6 

7 

8  

А1 

48 

55 

П1 

- 

42 

48 

13  

А2 

15 

13 

П2 

132 

140 

-117 

-127  

А3 

227 

250 

П3 

103 

93 

124 

157  

А4 

320 

337 

П4 

375 

380 

-55 

-43  

Баланс 

610 

655 

Баланс 

610 

655 

- 

-  

То же в процентах  к итогу  

А1 

7,87 

8,4 

П1 

- 

6,41 

7,87 

1,99  

А2 

2,46 

1,98 

П2 

21,64 

21,37 

-19,18 

-19,39  

А3 

37,21 

38,17 

П3 

16,88 

14,20 

20,33 

23,97  

А4 

52,46 

51,45 

П4 

61,48 

58,02 

-9,02 

-6,56  

Баланс 

100 

100 

Баланс 

100 

100 

- 

-  
 
 

Из таблицы  видим, что условия ликвидности  баланса выполняются, кроме соотношения  А2 и П2. Оно опять отрицательно, т.е. краткосрочные обязательства увеличились, а краткосрочная дебиторская задолженность уменьшилась. Увеличились запасы, а также внеоборотные активы, долгосрочные обязательства уменьшились, а собственный капитал увеличился. Проанализируем коэффициенты ликвидности.