Основы организации финансов предприятий

 

 

 

Таблица 2.4 Анализ динамики и структуры оборотных активов ДРСУ за 2009- 2011 гг.

Показатели	Абс. велич.			Удельн. вес			Изменения 2011 к 2007		Изменения 2011 к 2008
	2009	2010	2011	2007	2008	2009	Сумма т.р.	Удвес %	Сумма т.р	Удвес
Запасы	8225	8201	7131	22,21	21,95	17,42	-1094	-4,7	-1070	-4,5
Дебиторская задолженность	28543	28848	33481	77,09	77,21	81,79	+4938	+4,7	+4633	+4,5
Денежные средства	254	316	124	0,7	0,84	0,30	-130	-0,4	-192	-0,5
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	200	-	-	0,49	+200	+0,4	+200	+0,5
Итого	37022	37365	40936	100	100	100	+3914	-	+3571	-

 

Основные изменения, влияющие на изменение величины оборотных активов и их структуры, произошли по статье «Дебиторская задолженность» - увеличилась на 4938 тыс. рублей по отношению к 2009 году (17,3%), на 4633 тыс.рублей по отношению к 2010 году (16,06%) . Запасы за 2011г. по сравнению с 2009 годом уменьшились на 1094 тыс. рублей или составляет 86,7 % от 2009 года, по сравнению с 2010 годом на 1070 тыс. рублей или 86,6% . Можно сказать, что в 2009-2010 году было затоваривание запасов на складе, которое могло привести к замораживанию оборотных средств. В отчетном периоде произошло уменьшение денежных средств на 192 тыс. рублей , так как денежные средства были вложены в векселя.

Оптимальность структуры пассивов характеризуют коэффициент автономии и коэффициент соотношения заемных и собственных средств. При расчете данных коэффициентов следует брать реальный собственный капитал, совпадающий с величиной чистых активов.

Расчет реального собственного капитала и скорректированных заемных средств представлен в таблице 2.5.

 

 

 

Таблица 2.5 Реальный собственный капитал ДРСУ за 2009 - 2011 гг, тыс.руб.

Показатели	2009	2010	2011	Изменение		Темп роста
				к 2009	к 2010	к 2009	к 2010
Добавочный капитал	12330	12330	12330	-	-	-	-
Резервный фонд	-	-	-109	-109	-109	-109	-
Нераспределенная прибыль	1254	1980	1498	+244	-482	119	76
Реальный собственный капитал	+13584	+14310	+13719	+130	-591	101	101

 

Анализ динамики и структуры капитала показал, что предприятие имеет собственные средства, но по сравнению с 2009 годом капитал увеличился на 130 тыс.руб. В целом показатели финансово-хозяйственной деятельности ДРСУ достаточно устойчивые.

Таблица 2.6 Анализ динамики пассива ДРСУ за 2009 - 2011 гг, тыс.руб.

 

Показатели	2009	2010	2011	Изменение
				к 2009	к 2010
Реальный собственный капитал	13584	14310	13719	+135	-591
Заемные средства	23768	26725	35667	+11899	+8942
Итого источников средств	37352	41035	49386	+12034	+8351

 

В большинстве стран принято считать финансово независимой фирму с удельным весом собственного капитала в общей его величине в размере от 25% (критическая точка) до 70%. Исследуемое предприятие имеет собственные средства в размере 27,78%, заемные средства составляет 72,22%. В результате большинство имущество сформировано за счет заемных источников, в частности за счет кредиторской задолженности.

 

 

Таблица 2.7 Динамика кредиторской задолженности ДРСУ в 2009 - 2011 гг.

Показатели	2009	2010 год	2011 год	Изменение 2009		Темп роста
				к 2009	к 2010	к 2011	к 2010
Задолженность поставщ.и подрядчикам	12561	13543	16958	+4397	+3415	135	125,21
Задолженность перед перс.	954	1083	1228	+274	+145	128,72	113,38
Задолженность перед внебюд. фондами	129	143	-	-129	-143	-	-
Задолженность по налогам	352	234	397	+45	+163	112,78	169,66
Прочие кредиторы	2491	1853	3994	+1503	+2141	160,33	215,54
Прочие краткосроч. обяз.	4269	6641	5082	+813	-1559	119	76,52
Кредит. задолженность	23768	23497	27659	+3891	+4162	116,37	117,71

 

Видно, что кредиторская задолженность к концу 2011 года увеличилась на 4162 тыс. рублей или на 17,71% по сравнению с 2010 годом, по отношению к 2009 году на 3891 тыс. руб или на 16,37%.

 

 

 

2.3 Анализ формирования и использования финансовых результатов деятельности ДРСУ.

Финансовый результат – это главный критерий оценки деятельности коммерческих предприятий. Он характеризуется показателями прибыли и рентабельности. Чем больше их величина, тем эффективнее функционирует предприятие, и тем устойчивее его финансовое состояние. Обобщенно эти показатели представлены в форме № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

Прибыль – важнейший показатель эффективности работы предприятия, источник его жизнедеятельности. Рост прибыли создаёт основу для самофинансирования и расширения производства. Также, за счёт прибыли выполняются обязательства перед бюджетом, банками и другими организациями. Поэтому анализ каждого слагаемого прибыли имеет конкретный характер, позволяющий учредителям, акционерам и администрации завода выбрать наиболее важные направления получения доходов. Для администрации такой анализ позволят определить перспективы развития предприятия, так как прибыль является одним из источников финансирования капитальных вложений и пополнения оборотных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2.11 Анализ формирования прибыли ДРСУ в 2009 – 2011 гг.

Показатели	2009	2010	2011	Абс. отклонение (+ , -)		Темп роста 2011
				к 2009	к 2010	к 2009	к 2010
Выручка от выполнен. работ	98647	101645	136839	+38192	+35194	138,71%	134,6%
Себестоимость выполненных работ	98158	97692	129915	+31757	+32223	132,35%	132,9%
Прибыль (убыток) от продаж	489	3953	6924	+6435	+2971	1415,95%	175,1%
Прочие операц. расходы	95	156	12	-83	-144	12,63%	7,7%
Прочие внереализ. доходы	1547	751	2268	+721	+1517	146,6%	302%
Прочие внереализ. расходы	1495	2085	4293	+2798	+2208	287,15%	205,8%
Прибыль (убыток) до налогообложения	1362	2463	4887	+3525	+2424	358,81%	198,4%
Чистая прибыль	1362	2463	4887	+3525	+2424	358,81%	198,4%

 

Данные таблицы 2.11 показывают, что в отчётном периоде предприятие достигло более высоких результатов, чем в прошлом.

Положительным фактором увеличения балансовой прибыли явилось прочие внереализационные доходы. Произошло снижение внереализационных расходов, что привело к увеличению общей прибыли предприятия.

Следует отметить, что себестоимость выполненных работ сократилась в большей степени, чем выручка, что говорит об улучшении работы предприятия и позволило в отчетном 2011 году получить прибыль от реализации.

Проведем анализ себестоимости выполненных работ по элементам затрат.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2.12 Анализ себестоимости выполненных работ ДРСУ в 2010 – 2011гг.

Показатель	2009		2010 год		2011 год		Отклонение 2011		Темп роста 2011
	сумма	доля	сумма	доля	сумма	доля	К 2009	К 2010	К 2009	К 2010
Материальные затраты	82904	84,04	79596	81,45	108346	83,4	25442	28750	130,7	136,1
Затраты на оплату труда	10114	10,25	10548	10,79	12342	9,5	2228	1794	122	117
Отчисления на соц. нужды	2856	2,89	3209	3,28	3793	2,92	937	584	132,8	118,1
Амортизация	1543	1,56	1740	1,78	1862	1,43	319	122	120,6	107
Прочие затраты	1230	1,26	2598	2,7	3572	2,75	2342	974	290,4	137,4
Итого по элементам затрат	98647	100	97691	100	129915	100	31268	32224	131,6	132,9