Автор: Пользователь скрыл имя, 12 Ноября 2011 в 16:49, курсовая работа
Основной целью данной работы, по вопросам отчетности и анализа финансового состояния, предприятия является:
изучение экономической характеристики предприятия;
отражение механизма составления и представления финансовой отчетности;
рассмотрение внутренних и внешних отношений хозяйственного субъекта;
выявление его финансового положения, платежеспособности и доходности.
Введение 3
Глава 1. Теоретическое обоснование анализа финансовой деятельности 6
1.1. Методы чтения и анализа финансовой отчетности. Финансовая отчетность, как средство коммуникации 6
1.2. Состав и структура исходной информационной базы при проведении анализа финансового состояния 12
1.3. Методика оценки показателей, используемых при проведении анализа финансовой отчетности 33
Глава 2. Анализ финансовой отчетности на примере ЗАО «…» 43
2.1. Организационно-экономическая характеристика ЗАО 43
2.2. Общий анализ финансового состояния предприятия 50
2.3. Оценка показателей, используемых при проведении анализа финансовой отчетности 54
Глава 3. Пути совершенствования финансовой отчетности 65
3.1. Финансовая отчетность в соответствии с требованиями развитой рыночной экономики 65
3.2. Совершенствование структуры плана счетов и автоматизация бухгалтерского учета 71
3.3. Тенденции развития учета 75
Заключение 80
Список использованной литературы 82
Условие абсолютной финансовой устойчивости не соблюдено, т. к. капиталы и резервы гораздо меньше, чем сумма внеоборотных активов, запасов и НДС.
Нормально устойчивое финансовое состояние, тыс. руб.
| Годы | Внеоборотные активы | Знак | Капиталы и резервы |
| Запасы и НДС | Долгосрочные кредиты | ||
| 2002 | 67 854 | ≤ | 23 618 |
| 2003 | 318 591 | ≤ | - 17 085 |
| 2004 | 242 792 | ≤ | 33 905 |
Условие нормальной финансовой устойчивости так же не соблюдено, т. к. сумма собственного капитала и долгосрочных кредитов меньше, чем сумма внеоборотных активов, запасов и НДС.
Неустойчивое финансовое состояние, тыс. руб.
| Годы | Внеоборотные активы | Знак | Капиталы и резервы |
| Запасы и НДС | Долгосрочные кредиты | ||
| Краткосрочные займы и кредиты | |||
| 2002 | 67 854 | ≤ | 131 827 |
| 2003 | 318 591 | ≤ | 342 033 |
| 2004 | 242 792 | ≤ | 251 197 |
Из выше приведенного можно сделать вывод, что ЗАО имеет неустойчивое финансовое состояние. Предприятие обеспечивает свои запасы и затраты за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов и займов. Т. е. для финансирования части своих запасов вынуждено привлекать дополнительные источники покрытия, на являющиеся в известном смысле «нормальными», обоснованными (например, задерживает выплату заработной платы, расчеты с бюджетом и др.).
Различают допустимо неустойчивое финансовое состояние и недопустимо неустойчивое финансовое состояние.
Допустимо неустойчивое состояние, тыс. руб.
| Годы | Внеоборотные активы | Знак | Капиталы и резервы | |
| Запасы НДС | Затраты в незавершенном производстве | Долгосрочные кредиты | ||
| Расходы будущих периодов | ||||
| 2002 | 60 402 | ≤ | 23 618 | |
| 2003 | 221 910 | ≤ | - 17 085 | |
| 2004 | 241 893 | ≤ | 33 905 | |
Условие допустимой неустойчивости не соблюдено. Т. к. сумма собственного капитала и долгосрочных кредитов меньше суммы внеоборотных активов, затрат в НЗП и расходов будущих периодов.
Кризисное финансовое состояние, тыс. руб.
| Годы | Внеоборотные активы | Знак | Капиталы и резервы |
| Запасы и НДС | Долгосрочные кредиты | ||
| Краткосрочные займы и кредиты | |||
| 2002 | 67 854 | ≤ | 131 827 |
| 2003 | 318 591 | ≤ | 342 033 |
| 2004 | 242 792 | ≤ | 251 197 |
Условие соблюдено. Запасы не обеспечиваются источниками их формирования; предприятие находится на грани банкротства. Не может вовремя расплатиться со своими кредиторами.
Следует
отметить, что в динамике наблюдается
улучшение ситуации: если в 2002 году разница
между соотносимыми величинами была равной
63 973 тыс. руб., то в 2004 году эта величина
составляет – 8 504 тыс. руб.
Анализ ликвидности баланса
Ликвидность хозяйствующего субъекта – это способность его быстро погашать свою задолженность. Она определяется соотношением величины задолженности и ликвидных средств, то есть средств, которые могут быть использованы для погашения долгов.
По существу ликвидность хозяйствующего субъекта означает ликвидность его баланса, а так же безусловную платежеспособность хозяйствующего субъекта.
Группировка активов и пассивов, тыс. руб.
| Группа активов | Группа пассивов | ||||||
| Наименование | Значение | Наименование | Значение | ||||
| 2002 | 2003 | 2004 | 2002 | 2003 | 2004 | ||
| Наиболее ликвидные активы (НЛА) | 4 246 | 2 389 | 5 032 | Наиболее срочные обязательства (НСО) | 108 209 | 359 115 | 217 289 |
| Быстро реализуемые активы (БРА) | 59 727 | 21 053 | 3 373 | Краткосрочные пассивы (КСП) | 0 | 0 | 0 |
| Медленно реализуемые активы (МРА) | 7 452 | 100 567 | 899 | Долгосрочные пассивы (ДСП) | 0 | 0 | 1 146 |
| Трудно реализуемые активы (ТРА) | 59 386 | 216 753 | 239 874 | Постоянные пассивы (ПСП) | 22 602 | - 18 356 | 30 740 |
Для
абсолютной ликвидности баланса
должна выполняться система
| 2002 | 2003 | 2004 | |||||||||
| НЛА | ≥ | НСО; | 4 246 | ≥ | 108 209; | 2 389 | ≥ | 359 115; | 5 032 | ≥ | 217 289; |
| БРА | ≥ | КСП; | 59 727 | ≥ | 0; | 21 053 | ≥ | 0; | 3 373 | ≥ | 0; |
| МРА | ≥ | ДСП; | 7 452 | ≥ | 0; | 100 567 | ≥ | 0; | 899 | ≥ | 1 146; |
| ТРА | ≤ | ПСП; | 59 386 | ≤ | 22 602; | 216 753 | ≤ | - 18 356; | 239 874 | ≤ | 30 740; |
В
данном случае ни в одном году не
выполняется система неравенств
абсолютной ликвидности баланса. Следовательно,
ликвидность баланса в большей или меньшей
степени отличается от абсолютной. При
этом недостаток средств по одной группе
активов компенсируется их избытком в
другой группе по стоимостной величине.
В реальной платежной ситуации менее ликвидные
активы не могут заместить более ликвидные,
потому что сегодня нельзя расплатиться
деньгами, которые поступят завтра.
Анализ коэффициентов финансового состояния предприятия
Финансовые коэффициенты рассчитываются и анализируются для исследования изменения финансового положения предприятия.
| Коэффициент | Значение | Нормальное ограничение коэффициента | Влияние изменений коэффициента на финансовое положение предприятия | ||
| 2002 | 2003 | 2004 | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| Автономии | 0,18 | -0,5 | 0,13 | Более 0,5 | Рост коэффициента свидетельствует об увеличении финансовой независимости предприятия, снижении риска финансовых затруднений в будущие периоды, повышает гарантии погашения предприятием своих обязательств |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| Соотношения заемных и собственных средств | 4,6 | -21,0 | 6,7 | Максимум 1 | Рост коэффициента отражает превышение величины заемных средств над собственными источниками их покрытия |
| Маневренности | -1,5 | 13,7 | -6,3 | Минимум 0 | Высокое значение коэффициента положительно характеризует финансовое состояние предприятия |
| Обеспеченности запасов источниками формирования (финансовой устойчивости) | -4,2 | -2,3 | -70,6 | 1 | При значении коэффициента ниже нормативного предприятие не обеспечивает запасы и затраты собственными источниками финансирования |
| Абсолютной ликвидности | 0,04 | 0,01 | 0,02 | Минимум 0,2 | Показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время |
| Ликвидности | 0,59 | 0,07 | 0,04 | Более 0,8 | Отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами |
| Покрытия | 0,7 | 0,3 | 0,1 | Минимум 2 | Показывает
платежные возможности |
| Реальной стоимости имущества производственного назначения | 0,2 | 0,2 | 0,9 | Минимум 0,5 | Отражает долю реальной стоимости имущества производственного назначения в имуществе предприятия |
| Прогноза банкротства | -0,78 | -0,84 | -0,83 | Более 0 | Чем выше значение показателя, тем ниже опасность банкротства |
Информация о работе Финансовая отчетность и ее анализ (на примере ЗАО «…»)