Виды рисков в предпринимательстве и их предупреждение

 

Министерство образования и  науки Российской Федерации

Федеральное агентство по образованию

Государственное образовательное  учреждение Высшего профессионального  образования

Уральский государственный экономический  университет

Центр дистанционного образования

 

 

 

 

Контрольная работа 
по курсу  "Виды рисков в предпринимательстве и их предупреждение"

 

 

 

 

 

 

                                                           Исполнитель: студентка

                                                  группы ЭПБ-10 Пол

Насретдинова  Лариса

 

 

 

 

Практическая  ситуация 1.

 

Промышленное  предприятие «Карамелька» занимается выпуском кондитерских изделий зарегистрировано в г. Челябинск с 2003г. Ранее предприятием было привлечен долгосрочный кредит на расширение масштабов бизнеса  по 20% годовых.

В 2008г. у предприятия  возникли проблемы с поставками сырья  и полуфабрикатов. В летний период возникли сложности с реализацией  продукции, в результате чего «Карамелька» увеличила реализацию продукции  в рассрочку.

В 2009 г. предприятие  успешно налаживает  производство. В результате чего финансовый результат  у предприятия увеличивается  на 28%. Кроме того, «Карамелька» уменьшает  долгосрочную задолженность на 6% и  погашает коммерческий кредит в размере 7 933 тыс. руб.

Негативная  информация с СМИ отсутствует.

Оценить влияние внешних и внутренних факторов (используя количественные и качественные методы оценки рисков).

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Оценка  финансового риска промышленного  предприятия «Карамелька».

1. ООО, следовательно, оцениваем в 5 баллов.
2. Срок существования более 3 лет (с 2003 года), оценка 10.
3. Информация о компании (в СМИ негативных отзывов нет), оценка 10
4. Зависимость от контрагентов:

Зависимость от покупателей = ДЗ/ОА *100%;

Зависимость от покупателей = 57199/105000*100% = 54,5%

Зависимость от поставщиков = 28771/43064*100%= 66,8%, показатели > 50%

Оценка 0 баллов.

5. Риск собственности капитала:

Финансовая  устойчивость = СК/ВБ*100%;

Финансовая  устойчивость = 63117/190185*100%=33,2%

Для промышленного  предприятия показатель должен быть равен 40%.

Риск собственности  капитала отсутствует, т.к. добавочный капитал =17000 составляет 26,9%, т.е. занимает меньшую долю. Оценка 10 баллов.

6.Риск заемного капитала:

Предприятие промышленное, по балансу основным источником финансирования выступает  собственный капитал и долгосрочные пассивы. Оценка 10 баллов.

7. Риск структуры капитала:

1.соответствие  структуре капитала:

Внеоборотные активы= 85185/190185*100%=44,8%

Оборотные активы=105000/190185*100%=55,2%

Собственный капитал =63117/190185*100%=33,2%

Долгосрочные  пассивы=84004/190185*100%=44,2%

Краткосрочные пассивы=43064/190185*100%=22,6%

2.эффект  финансового рычага:

(1-Т)(РК-R)(ЗК/СК)=(1-0.2)(0,17-0,16)(84004+43064)/63117=

=0,8*0,01*127068/63117=  0,016

РК = ЧП/СК=10666/63117=0,17

Т=0,2; R=0,16 Оценка 5 баллов.

8. Риск утраты  ликвидности:

1. Риск структурной ликвидности:

РСЛ= Итого активы/ЗК= 109185/(84004+43064)=1,5

Рекомендуемое значение = 2

2. Риск текущей ликвидности:

РТЛ= Итого ОбА/Итого КПассивы= 105000/43064=2,4

Рекомендуемое значение = 2, Оценка 0 баллов.

9. По структуре  Внеоборотных активов: 5баллов.

10.Структура  оборотных активов: 0 баллов.

11.Оценка  деловой активности:

1. Выручка/ОбА= 219080/105000=2,1

366/2,1=174,3, оборачиваемость до 6 месяцев.-10баллов.

12. Рентабельность основной деятельности:

Р=ЧП/Выручка от реализации.

Р= 10666/219080=0,05

Исходя из условий задачи, финансовый результат  у предприятия увеличился на 28%, следовательно, можно говорить о том, что динамика прироста положительна.-10 баллов.

Рейтинг: Б, 75 баллов;

Лимит кредитных и инвестиционных  ресурсов:

85185/100*50=42 592,5