Денежная масса

    Содержание. 

1. Денежная  масса (Денежные агрегаты). Скорость обращения  денег……………………………………………………….стр.2
2. Ссудный процент. Классификация форм ссудного процента…………………………………………………...стр.7
3. Пенсионное обеспечение в РФ…………………………..стр.10

Список  литературы……………………………………….стр.17 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    1. Денежная масса  (Денежные агрегаты). Скорость обращения  денег.

    Денежная  масса. Денежные агрегаты. 

    Одним из важнейших показателей, характеризующих  денежно-кредитную сферу, и в частности  денежный оборот, является денежная масса.

    В денежной массе можно условно  выделить две части:

    Активные  деньги -  
средства, которые постоянно находятся в обращении, обслуживают сделки и розничный товарооборот. Пассивные деньги – 
средства, находящиеся в накоплениях, сбережениях, а также в остатках на расчетных счетах банковских клиентов

    Активные  деньги еще называют деньгами для сделок. Это наличные и безналичные денежные средства, выполняющие функции средств обращения и платежа в процессе совершения сделок купли-продажи.

    В пассивную часть денежной массы включаются такие компоненты, которые нельзя прямо использовать в качестве средства обращения и платежного средства. К ним можно отнести денежные средства на срочных счетах, сберегательных вкладов в банках, краткосрочные государственные облигации, депозитные сертификаты и т.д.

    Таким образом, в денежную массу включают и ликвидные активы, которые потенциально способны обеспечить процессы обращения и платежа.

    Ликвидность - "возможность быстрой конвертации актива в наличность без каких-либо потерь его стоимости" (Сакс Дж. Д., Ларрен Б. Макроэкономика: глобальный поход. М.: 1996. с.258).

    Для оценки денежной массы используют ее объем в стоимостном выражении  и группу качественных показателей.

    Длительное  время объем денежной массы жестко привязывался к золотому запасу страны. Денежной единице соответствовало определенное количество золота.

    С отменой золотомонетного стандарта обеспечением объема денежной массы служит товарная масса и финансово-экономические активы. 

    Денежную  массу можно определить как совокупность денежных средств, предназначенных для оплаты товаров и услуг, а также для целей накопления нефинансовыми предприятиями, организациями и населением. При разработке экономической политики и установлении количественных ориентиров макроэкономических пропорций используются различные агрегированные (суммарные) показатели объема и структуры денежной массы - денежные агрегаты. Они различаются широтой охвата тех или иных финансовых активов и степенью их ликвидности (т.е. способности быть истраченными как покупательное и платежное средство). Денежными агрегатами называются виды денег и денежных средств, отличающиеся друг от друга степенью ликвидности (возможностью быстрого превращения в наличные деньги). В разных странах выделяются денежные агрегаты разного состава. МВФ рассчитывает общий для всех стран показатель М1 и более широкий показатель «квазиденьги» (срочные и сберегательные банковские счета и наиболее ликвидные финансовые инструменты, обращающиеся на рынке).

    Денежные  агрегаты представляют собой иерархическую систему — каждый последующий агрегат включает в свой состав предыдущий. Чаще всего используют следующие агрегаты:

• М0 = наличные деньги в обращении
• М1 = М0 + чеки, вклады до востребования
• М2 = М1 + средства на расчётных счетах, срочные вклады
• М3 = М2 + сберегательные вклады
• L = M3 + ценные бумаги

 

    Существуют  различные концепции определения  компонентов денежной массы. Согласно первой денежная масса состоит из наличных денег в обращении (банкноты, монеты, в некоторых странах - казначейские билеты) и денег безналичного оборота, или безналичных денег (остатки на банковских счетах, или банковские депозиты). Кроме денег в платежном обороте, в соответствии с данной концепцией, могут использоваться различные виды ценных бумаг - векселя, чеки, депозитные сертификаты и др. Данная концепция лежит в основе формирования денежных агрегатов, используемых Банком России в настоящее время.

    Важнейший компонент денежной массы - денежная база. Банк России использует этот агрегат в узком и широком определении. Денежная база в узком определении включает наличные деньги вне Банка России и обязательные резервы банков в Банке России. В денежную базу в широком определении дополнительно включаются остатки на корреспондентских и других счетах банков в ЦБ РФ.  

Скорость обращения денег. 

    Для анализа состояния денежного обращения кроме объема денежной массы необходимо использовать и такой показатель, как скорость обращения денег - это интенсивность движения денег как средства обращения и средства платежа, показывает количество сделок, в которых участвует каждая одноименная денежная единица в течение года.

    Скорость  обращения денег представляет собой  число оборотов денежной массы в  год.

    Скорость  оборота денежной массы может быть выражена отношением объема валового внутреннего продукта (ВВП) страны к величине агрегата М2. Формула расчета:

    

    Чем выше V1, тем меньше нужно денежной массы для производства годового ВВП.

      ВВП - это суммарная стоимость всех произведенных за определенный промежуток времени товаров и услуг на территории страны; совокупный доход, произведенный на территории страны. Количество денег, находящихся в обороте регулируется Центральным эмиссионным банком страны, и законодательной властью.

    Основные  показатели скорости обращения денег  в РФ:

    1. Скорость оборота денег в кассах  учреждений Центрального Банка  Российской Федерации.

    Этот  показатель определяется, как отношение  суммы поступлений денег в  кассы ЦБ РФ по банковским текущим счетам к среднегодовой денежной массе в обращении.

    2. Скорость оборота наличной денежной  массы, находящейся в обороте.

    Она определяется, как отношения суммы  поступлений и суммы выдачи наличных денег в течении года через  кассы коммерческих банков, сбербанка, предприятий, к среднегодовой массе наличных денег в обращении.

    Регулирование денежного обращения со стороны  государства предполагает:

• учет и контроль денежной массы в обороте;
• создание резервов денежных средств;
• эмиссию денег;
• изъятие денег из обращения.

    Регулирование денежного обращения осуществляется ЦБ РФ в соответствии с основными  положениями денежно-кредитной политики, которая разрабатывается и утверждается в порядке, установленном банковским законодательством. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Ссудный процент. Классификация форм ссудного процента. 

    Ссудный процент - своеобразная цена ссужаемой во временное пользование денежной суммы. Деньги в качестве кредитных ресурсов представляют собой предмет купли-продажи, имеющий свою цену - банковский (ссудный) процент. Источником его уплаты (с теоретической точки зрения) выступает часть прибыли предприятия, полученная в результате использования заемных средств. 
    Процент выступает в виде определенной суммы денег, получаемой кредитором от заемщика за "товар" - в данном случае за пользование временно ссуженными деньгами. Точнее, даже не за пользование, а за право пользования: если кредит просто пролежал у заемщика, то это не освобождает последнего от необходимости платить за него. В строгом смысле слова за взятый кредит необходимо заплатить не только процент - необходимо погасить сумму основного долга.  

    Классификация форм ссудного процента. 

    Существуют  различные формы ссудного процента, их классификация определяется рядом  признаков, в том числе:

• формами кредита;
• видами кредитных учреждений;
• видами инвестиций с привлечением кредита;
• сроками кредитования;
• видами операций кредитного учреждения.

 
 
 
 
 

    Для ссудного процента во всех его формах характерен следующий механизм использования: 
Уровень ссудного процента определяется макроэкономическими факторами: соотношением спроса и предложения средств, степенью доходности на других сегментах финансового рынка, регулирующей направленности процентной политики центрального банка, а также от конкретных условий сделок как по привлечению, так и размещению средств. 
Центральный банк переходит от прямого административного управления нормой ссудного процента к экономическим методам регулирования уровня платы за кредит: посредством изменения платы за кредит на рефинансирование кредитных учреждений, путем маневрирования нормой обязательных резервов, депонируемых в центральном банке от суммы привлеченных вкладов, через изменение уровня доходности по операциям с государственными ценными бумагами. 
Порядок начисления и взимания процентов определяется договором сторон. Как правило, применяется ежемесячное либо ежеквартальное начисление процентов. 
Источник уплаты процента различается в зависимости от характера операции. Так, платежи по краткосрочным ссудам включаются в себестоимость продукции, расходы по долгосрочным и по просроченным кредитам относятся на прибыль предприятия после ее налогообложения. 
 
 

3. Пенсионное обеспечение в РФ.

 

    Пенсионная система России — это совокупность создаваемых в Российской Федерации правовых, экономических и организационных институтов и норм, имеющих целью предоставление гражданам материального обеспечения в виде пенсии. Пенсионная система России в современном виде введена с 1 января 2002 года и включает в себя отношения по формированию, назначению и выплате следующих видов пенсий: трудовой пенсии, пенсии по государственному пенсионному обеспечению, негосударственной пенсии.

    Трудовая  пенсия — ежемесячная денежная выплата в целях компенсации застрахованным лицам заработной платы и иных выплат и вознаграждений, утраченных ими в связи с наступлением нетрудоспособности вследствие старости или инвалидности, а нетрудоспособным членам семьи застрахованных лиц — заработной платы и иных выплат и вознаграждений кормильца, утраченных в связи со смертью этих застрахованных лиц, право на которую определяется в соответствии с условиями и нормами, установленными настоящим Федеральным законом.