Коэффициентный анализ

Коэффициентный  анализ является неотъемлемой частью анализа денежных потоков. С его  помощью изучаются уровни и их отклонения от плановых и базисных значений различных относительных  показателей, характеризующих денежные потоки, а также рассчитываются коэффициенты эффективности использования денежных средств организации.

      Важным  моментом в коэффициентном методе анализа  является изучение динамики различных  коэффициентов, позволяющее установить положительные и отрицательные  тенденции, отражающие качество управления денежными потоками организации.  

      Коэффициенты  качества управления денежными потоками предприятия ТЦ «Монетка» за 2008-2010 г.г. приведены в таблице 20.

      На  основании рассчитанных коэффициентов, можно сказать, что качество управления денежными потоками в течение  пяти лет улучшалось. Так, коэффициент  эффективности денежных потоков  в 2009 г. составил 1,055. Коэффициент рентабельности положительного денежного потока увеличивался в анализируемом периоде незначительно, а именно в 2008 г. – 0,262, 2009 г. – 0,276, 2010 г. – 0,244 соответственно.

      Значительно увеличился коэффициент рентабельности среднего остатка денежных средств, в 2008 г. коэффициент увеличился по сравнению с 2007 г. почти в два раза и составил 49,744, в 2009 г. произошло снижение значения на 8,729, и составил 41,101.

      Коэффициент рентабельности чистого потока изменялся  незначительно, в 2008 г. – 0,438, 2010 г. – 0,483.

Коэффициентный  анализ является неотъемлемой частью анализа денежных потоков. С его  помощью изучаются уровни и их отклонения от плановых и базисных значений различных относительных  показателей, характеризующих денежные потоки, а также рассчитываются коэффициенты эффективности использования денежных средств организации.

      Важным  моментом в коэффициентном методе анализа  является изучение динамики различных  коэффициентов, позволяющее установить положительные и отрицательные тенденции, отражающие качество управления денежными потоками организации.  

      Коэффициенты  качества управления денежными потоками предприятия ТЦ «Монетка» за 2008-2010 г.г. приведены в таблице 20.

      На  основании рассчитанных коэффициентов, можно сказать, что качество управления денежными потоками в течение  пяти лет улучшалось. Так, коэффициент  эффективности денежных потоков  в 2009 г. составил 1,055. Коэффициент рентабельности положительного денежного потока увеличивался в анализируемом периоде незначительно, а именно в 2008 г. – 0,262, 2009 г. – 0,276, 2010 г. – 0,244 соответственно.

      Значительно увеличился коэффициент рентабельности среднего остатка денежных средств, в 2008 г. коэффициент увеличился по сравнению с 2007 г. почти в два раза и составил 49,744, в 2009 г. произошло снижение значения на 8,729, и составил 41,101.

      Коэффициент рентабельности чистого потока изменялся  незначительно, в 2008 г. – 0,438, 2010 г. – 0,483.

Оценив  и проанализировав состояние  денежных потоков ТЦ «Монетка», необходимо разработать и обосновать решения по эффективному их использованию.

      В ходе анализа было выяснено, что  в организации нет устойчивого  состояния, то есть временами преобладает  то дефицит денежных средств, то временно свободные денежные средства.

      Поэтому для того, чтобы была хотя бы относительная  стабильность, а не резкие перепады, попытаемся разработать комплекс мероприятий  по эффективному использованию денежных средств и ускорению их оборачиваемости.