Анализ финансового состояния и эффективности деятельности ООО « СУ АМЗ»

Из четырех  соотношений, характеризующих соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения, выполняется три. У предприятия недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений (высоколиквидных активов) для погашения наиболее срочных обязательств (разница составляет 234174 тыс. руб.). В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств. В данном случае это соотношение выполняется – краткосрочная дебиторская задолженность покрывает среднесрочные и долгосрочные обязательства предприятия.

1.5.2. Расчет коэффициентов  ликвидности

Показатель  ликвидности	Значение показателя		Изменение показателя  (гр.3 - гр.2)	Расчет, рекомендованное  значение
	на начало отчетного  периода, тыс. руб.	на конец  отчетного периода, тыс. руб.
1	2	3	4	5
1. Коэффициент  текущей (общей) ликвидности	2,5	3,18	+0,6	Отношение текущих  активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение: >2,0
2. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности	1,8	1,75	-0,05	Отношение ликвидных  активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение: >1,0
3. Коэффициент  абсолютной ликвидности	0,09	0,02	-0,07	Отношение высоколиквидных  активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение: >0,2

На конец отчетного периода коэффициент текущей (общей) ликвидности выше нормы (3,1 против нормативного значения 2,0 и более). При этом следует отметить имевшую место положительную динамику – в течение рассматриваемого периода коэффициент вырос на 0,6.

Для коэффициента быстрой ликвидности нормативным  значением является 1,0 и более. В  данном случае его значение составило 1,75. Это говорит о достатке  ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства.

При норме 0,2 и  более значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0,02. Данный показатель свидетельствует о низкой доле наличных денежных средств у предприятия.                                                                                               

                   АНАЛИЗ  Эффективности деятельности предприятия

2.1. Обзор результатов  деятельности организации

По данным "Отчета о прибылях и убытках" за рассматриваемый  период организация получила прибыль от продаж в размере 26292 тыс. руб., что равняется 7,9 % от выручки. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года прибыль увеличилась на 24074 тыс. руб.,

По сравнению  с прошлым периодом в текущем  выросла как выручка от продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 257461 и 233567 тыс. руб. соответственно). Причем в процентном отношении изменение выручки опережает изменение расходов (+10,2 %)

Судя по отсутствию на конец периода данных в строке 040 формы №2, организация как и в прошлом году учитывала общехозяйственные (управленческие) расходы в качестве условно-постоянных, относя их по итогам отчетного периода на реализованные товары (работы, услуги).

убыток от прочих операций в течение рассматриваемого периода составил 20595 тыс. руб.,что на 2453 тыс. руб. меньше, чем за аналогичный период прошлого года.

Основные финансовые результаты деятельности в течение  анализируемого периода приведены  ниже в таблице.

Показатель	Значение показателя, тыс. руб.		Изменение показателя
	За   отчетный    период	За аналогичный  период   предыдущего года	тыс. руб.   (гр.2 - гр.3)	± %  ((2-3) : 3)
1	2	3	4	5
1. Выручка от  продажи товаров, продукции, работ,  услуг	329214	71753	+257461	+333,3
2. Расходы по  обычным видам деятельности	302922	69355	+233569	+436,7
3. Прибыль (убыток) от продаж  (1-2)	26292	2218	+24074	+в 11 р
4. Прочие доходы	18452	90457	-72005	-3,5 раза
5. Прочие расходы	39047	113505	+74458	+2,9раза
6. Прибыль (убыток) от прочих операций  (4-5)	-20595	-23048	-2453	89,7
7. Изменение  налоговых активов и обязательств, налог на прибыль	730	521	-209	-
8. Чистая  прибыль (убыток) отчетного периода  (3+6+7)	1299	-21351	22650	-
Справочно: Изменение за период нераспределенной прибыли (непокрытого убытка) по данным бухгалтерского баланса   (измен. стр. 470)	-2124	х	х	х

Анализ показателя чистой прибыли по данным формы №2 во взаимосвязи с изменением показателя "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)" формы №1 позволяет сделать  вывод, что в 2011 г. организация использовала  прибыль в сумме 2029 тыс. руб.на покрытие убытков прошлых лет.

2.2. Анализ рентабельности

Показатели  рентабельности	Значения показателя (в копейках)		Изменение,  коп.   (гр.2 - гр.3)
	за отчетный период 2011 г.	за аналогичный   период прошлого года
1	2	3	4
1. Величина прибыли  от продаж на каждый рубль, вложенный в производство и реализацию продукции (работ, услуг)	8,67	3,19	+5,48
2. Величина прибыли  от продаж в каждом рубле  выручки от реализации (рентабельность  продаж)	7,98	3,09	+4,89
3. Величина прибыли  до налогообложения на рубль  всех расходов организации	0,67	-30,0	+3,67

За анализируемый  период организация получила прибыль  как от продаж, так и в целом  от финансово-хозяйственной деятельности, что и обусловило положительные  значения всех трех представленных в  таблице показателей рентабельности.

В отчетном периоде  организация по обычным видам  деятельности получила прибыль в  размере 7,98 копеек с каждого рубля выручки от реализации. Имеет место положительная динамика рентабельности продаж по сравнению с 2010 г. (+4,89 коп.).

Рентабельность, рассчитанная как отношение прибыли до налогообложения к совокупным расходам организации, составила 0,67 %. То есть с каждого рубля, израсходованного за рассматриваемый период в рамках финансово-хозяйственной деятельности  было получено 6,7 коп. прибыли.

Далее в таблице  представлены три основных показателя, характеризующие рентабельность использования вложенного в предпринимательскую деятельность капитала.

Показатель  рентабельности	Значение показателя в отчетном периоде, %	Расчет показателя
Рентабельность производственных фондов	2,8	Отношение прибыли  от продаж к среднегодовой стоимости  основных средств и материально-производственных запасов
Рентабельность  активов	3,2	Отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости  активов
Рентабельность  собственного капитала	11,1	Отношение чистой прибыли к среднегодовой величине собственного капитала

За анализируемый  период  каждый рубль, вложенный  в основные фонды и материально-производственные запасы, принес прибыль от продаж в  размере 28 коп.

2.3. Расчет показателей деловой активности (оборачиваемости)

Далее в таблице  рассчитаны показатели оборачиваемости  ряда активов, характеризующие скорость возврата авансированных на осуществление  предпринимательской деятельности денежных средств, а также показатель оборачиваемости кредиторской задолженности при расчетах с поставщиками и подрядчиками.

Показатель  оборачиваемости	Значения показателя   в отчетном периоде,  коэффициент	Продолжительность    оборота в отчетном   периоде в днях
Оборачиваемость активов (отношение выручки к среднегодовой стоимости активов)	21,8	238
Оборачиваемость собственного капитала (отношение выручки  к среднегодовой величине собственного  капитала)	17,9	99
Оборачиваемость дебиторской задолженности (отношение выручки  к среднегодовой величине дебиторской задолженности)	9,6	53
Оборачиваемость задолженности за реализованную  продукцию (работы, услуги) (отношение выручки  к среднегодовой задолженности  за реализованную продукцию)	1,36	75
Оборачиваемость задолженности перед поставщиками и подрядчиками (отношение выручки  к среднегодовой кредиторской  задолженности перед поставщиками  и подрядчиками)	0,93	36
Оборачиваемость материально-производственных запасов  (отношение выручки  к среднегодовой стоимости МПЗ)	0,79	44

Согласно представленным данным, за 238 календарных дней организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов. При этом требуется 44 дня, чтобы получить выручку равную среднегодовому остатку материально-производственных запасов.

3. Выводы по результатам  анализа

3.1. Оценка ключевых показателей

По качественному признаку обобщены важнейшие показатели финансового положения (по состоянию на 1.07.2011 г.) и результаты деятельности ООО СУ  АМЗ. При этом учтено не только текущее значение показателей, но и их динамика.

Показатели финансового положения и результатов деятельности организации, имеющие исключительно хорошие значения:

• чистые активы превышают уставный капитал, при этом . наблюдалось увеличение чистых активов;
• прибыль от финансово-хозяйственной деятельности составила 2029 тыс. руб. (+22859 тыс. руб. по сравнению с аналогичным периодом 2010 г.).

Показатели  финансового положения и результатов  деятельности организации, имеющие нормальные или близкие к нормальным значения:

• коэффициент маневренности собственного капитала имеет удовлетворительное значение (098);
• в полной мере соблюдается нормальное соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения;
• за отчетный период получена прибыль от продаж (26292 тыс. руб.), однако вся она была направлена на покрытие убытков прошлых лет и не производительные расходы ( уплата ссудных процентов).

Следующие 4 показателя финансового положения и результатов деятельности  имеют неудовлетворительные значения:

• неустойчивое финансовое положение по величине собственных оборотных средств;
• материально-производственные запасы недостаточно покрыты собственными оборотными средствами;

*       коэффициент автономии составляет 0,46 и это говорит о малой доле собственного капитала и зависимости от заемных средств и средств дольщиков;

• коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности значительно ниже нормы;

3.2. Итоговая оценка  финансового положения и результатов  деятельности 

	Финансовые  результаты в 2011 г.
Финансовое  положение	Не удовлет-ворительные	плохие	нормальные	хорошие	отличные
отличное
хорошее
нормальное				х
удовлетворительное
неудовлетворительное
критическое