Содержание и сущность страховых резервов

 

 

ВВЕДЕНИЕ

Страховые резервы - денежные средства страхового фонда, который страховщик формирует из страховых взносов (страховой премии), которые платит страхователь по договору страхования.

Страховые резервы предназначены для обеспечения исполнения страховщиком и/или перестраховщиком обязательств по страхованию и/или перестрахованию. Средства страховых резервов не подлежат изъятию в федеральный бюджет и бюджеты других уровней и используются исключительно для осуществления страховых выплат.

Страховщик вправе инвестировать и иным образом размещать средства страховых резервов в порядке, установленном нормативным правовым актом органа государственного страхового надзора.

Размещение средств страховых резервов должно осуществляться на условия диверсификации, возвратности, прибыльности и ликвидности.

Страховая организация (страховщик) вправе формировать фонд предупредительных мероприятий в целях финансирования мероприятий по предупреждению наступления страховых случаев.

Страховые резервы (технические резервы) делятся на:

- резерв незаработанной премии;

- резерв заявленных, но неурегулированных убытков;

- резерв произошедших, но не заявленных убытков;

- стабилизационный резерв;

- другие виды резервов.

 

 

 

1. Содержание и  сущность страховых резервов

 

Содержание  и  сущность  страховых   резервов,   а   в   частности технических,  регулируют  Правила  формирования  резервов   по   видам страхования  иным,  чем  страхование  жизни,   утверждённые   Приказом Росстрахнадзора от 18.03.94 № 02-02/04., создание которых страховщиком регламентировано ст. 26 Закона «О страховании»  от  27  ноября  1992г. Указанная статья ввела  в  отечественную  практику  единое  понятие  – страховые  резервы.  Данный  термин  не  следует  путать  с  понятиями резервный фонд и страховой фонд, поскольку  их  внутреннее  содержание различается. Например,  резервный  фонд  формирует  любое  акционерное общество  в  размере  не  менее  15  %  от  уставного  капитала  путём обязательных ежегодных отчислений от прибыли в размере не менее 5 % до достижения   размера,   установленного   обществом.   Страховой   фонд представляет   собой   часть   совокупного   общественного   продукта, используемую для возмещения потерь,  причинённых  народному  хозяйству стихийными бедствиями, катастрофами, несчастными  случаями,  авариями, преступлениями  и   другими   неблагоприятными   событиями   в   жизни общества. Важнейшим принципом  функционирования  страхового  фонда является  равенство  между   страховыми   выплатами   и   поступающими страховыми  премиями  в  размере  нетто-премии.  Таким  образом,   для нормального функционирования страхового  фонда  необходимо соблюдение эквивалентности  между  его  доходами  и  расходами.  В  свою  очередь «страховые  резервы»  -  это   не   что   иное,   как   предполагаемые обязательства страховщика по  заключённым  договорам  страхования,  не исполненные на отчётную дату. Причём, если страховые резервы имеют уже изначально  определённое   направление   использования   средств,   то направление расходования страхового фонда при его формировании ещё  не определено. Одной из важнейших задач страховщика является  определение необходимого размера страховых  резервов,  т.  е.,  с  одной  стороны, средств,  исключаемых   из   поступающей   страховой   премии   и   не рассматриваемых как доход страховщика,  с  другой  -  достаточных  для выплаты  по  договорам  страхования.  Поэтому  можно   говорить,   что страховые  резервы  представляют  собой  величину  страхового   фонда, формируемого страховщиком для  выполнения  обязательств  по  страховым выплатам,  по  состоянию  на  конкретную  (отчётную)  дату.  С  учетом вышеизложенного   неверно   говорить   о   необходимости   "увеличения технических резервов", не приводя при этом дополнительных  аргументов. К тому же сам по себе размер резервов немного скажет о прибыльности  и надёжности страховой компании.  Очевидно,  размер  страховых  резервов может  увеличиваться  только  в  той  мере,  в  которой  увеличиваются обязательства  страховщика  по  договорам  страхования.  Иной   подход противоречит сущности  страхования  и  наносит  ущерб  государственным интересам.  Действительно,  поскольку  средства  в  размере  страховых резервов исключаются  из  дохода  страховщика,  это  влечет  за  собой сокращение налогооблагаемой базы, и такой подход оправдан,  но  только до тех  пор,  пока  страховщик  проводит  операции  по  страхованию  и формирует технические резервы. Если же у страховщика нет  обязательств по договорам страхования,  значит,  не  целесообразно  и  формирование страхового резерва, а  следовательно,  и  доход  страховщика  подлежит налогообложению в полной мере.

   Необходимо также отличать понятие страховых резервов от «резервный капитал». Если первое это средства страхователей, то  второе  является собственностью страховой компании.

   Термин  «технические»,  в  практике  стран  с   развитым   рынком, обозначает резервы, создание  которых обусловлено требованиями  техники проведения страховых  операций – в отличие  от  обычных  резервов.  Это означает, что в зарубежном страховании технические резервы,  по  сути, то же, что страховые резервы в России.  Российская  система  страховых резервов, в свою очередь, чётко определяет,  что  технические  резервы формируются только в рисковом страховании.

   Страховые  резервы  являются  для  страховщика  также  источниками средств или активов. Резервы в виде активов  и  собственные  средства, размещённые  в  активы,  являются   гарантией   исполнения   страховой организацией своих обязательств по договорам страхования. При этом  их размещение должно осуществляться с учётом  ликвидности,  надёжности  и прибыльностью объекта вложения. Учитывая  важную  социальную  функцию, которую выполняет  страхование,  государство  регламентирует  также  и порядок размещения резервов.

 

2. Правила размещения резервов

 

Приказом Минфина РФ от 08 августа 2005 г. № 100н (зарегистрирован в Минюсте 30 августа 2005 г. № 6968) утверждены Правила размещения страховщиками средств страховых резервов. С принятием этого документа утрачивают силу Правила размещения страховщиками страховых резервов, утвержденные приказом Минфина РФ от 22 февраля 1999 г. № 16н.

При сохранении идеологии и структуры документа (перечень разрешенных активов, требования к разрешенным активам, структурные соотношения активов и резервов), новые Правила содержат значительное число новаций.

Документ называется «Правила размещения страховщиками средств страховых резервов» (прежнее название - Правила размещения страховщиками страховых резервов). Новое название более правильно отражает сущность операций - размещение средств страховых резервов, а не самих резервов.

Определено (п.2), что под Правилами размещения средств страховых резервов понимаются требования к составу и структуре активов, принимаемых для покрытия (обеспечения) страховых резервов, что соответствует положениям пункта 4 статьи 25 Закона Российской Федерации от 27.11.1992 № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации».

Таблица 1. Изменения в перечне разрешенных активов

Новые Правила размещения страховщиками средств страховых резервов	Ранее действовавшие Правила
Федеральные государственные ценные бумаги и ценные бумаги, обязательства по которым гарантированы Российской Федерацией	Государственные ценные бумаги Российской Федерации
Векселя организаций	Векселя банков
Недвижимое имущество (за исключением подлежащих государственной регистрации воздушных и морских судов, судов внутреннего плавания и космических объектов)	Недвижимое имущество (за исключением отдельных квартир, а также подлежащих государственной регистрации воздушных и морских судов, судов внутреннего плавания и космических объектов)
Дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых агентов	Дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых посредников
Слитки золота, серебра, платины и палладия, а также памятные монеты Российской Федерации из драгоценных металлов	Слитки золота и серебра
Ипотечные ценные бумаги	Отсутствовал
Займы страхователям по договорам страхования жизни	Отсутствовал
Изъят	Доли в уставном капитале обществ с ограниченной ответственностью и вклады в складочный капитал товарищества на вере
Изъят	Иные активы по согласованию с Министерством финансов РФ

 

 Таблица 2. Изменения в требованиях к активам, принимаемым для покрытия страховых резервов.

Новые Правила размещения страховщиками средств страховых резервов	Ранее действовавшие Правила
Акции и облигации, принимаемые в покрытие страховых резервов, должны отвечать хотя бы одному из следующих требований: а) включены в котировальный список «А» первого уровня хотя бы одним организатором торговли на рынке ценных бумаг; б) выпущены эмитентами, имеющими рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард энд Пурс", "Мудис Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств;	В прежней редакции принимались также ценные бумаги, включенные в котировальный лист А второго уровня, в размере не более 5% от суммарной величины страховых резервов.     Отсутствовало требование рейтинга международных рейтинговых агентств или российских рейтинговых агентств к эмитентам ценных бумаг.
В покрытие страховых резервов принимаются векселя организаций, имеющих рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард энд Пурс", "Мудис Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств;	В прежней редакции в покрытие страховых резервов принимались векселя банков, имеющих лицензию (разрешение) на осуществление банковских операций, выданную соответствующим уполномоченным органом.
Недвижимое имущество (в том числе отдельные квартиры), рыночная стоимость которого подтверждена в соответствии с требованиями, установленными законодательством Российской Федерации, независимым оценщиком.	В прежней редакции отсутствовало требование подтверждения стоимости объекта недвижимости независимым оценщиком. Отдельные квартиры не принимались в покрытие страховых резервов.
Займы, предоставленные страхователям - физическим лицам по договорам страхования жизни, заключенным на срок не менее пяти лет, в пределах страхового резерва, сформированного по договору страхования, при условии их предоставления не ранее чем через два года с начала действия договора страхования жизни, и на возмездной основе (с условием платы за пользование займом в размере не менее нормы доходности от размещения резерва по страхованию жизни, использованной при расчете страхового тарифа).	В прежней редакции такой вид актива отсутствовал
Доля перестраховщиков, которые являются резидентами РФ, имеют лицензию на перестрахование и удовлетворяют требованиям статьи 25 Закона Российской Федерации от 27.11.1992 №4015-1 "Об организации страхового дела в Российской Федерации";	Отсутствовало требование наличия лицензии на перестрахование
Для покрытия страховых резервов не принимаются ценные бумаги, эмитентами которых являются страховщики, вклады и доли в складочном или уставном капитале страховщиков, а также активы, приобретенные страховщиком за счет средств, полученных по договорам займа и кредитным договорам.	В прежней редакции из ценных бумаг были названы только акции; в остальном - требования не изменились.

Страховщик вправе передавать страховые резервы доверительным управляющим, которые имеют рейтинг международных рейтинговых агентств "Стэндард энд Пурс", "Мудис Инвестор Сервис" и "Фитч Инк" не менее двух уровней от суверенного рейтинга Российской Федерации, но не ниже уровня ВВ-, Ва3 и ВВ- соответственно или рейтинг аналогичного уровня российских рейтинговых агентств, или отобраны Министерством финансов Российской Федерации для заключения договора доверительного управления средствами пенсионных накоплений.

Страховщик в договоре доверительного управления предусматривает возможность безусловного изъятия части средств из доверительного управления для осуществления страховых выплат в срок не позднее конца четвертого рабочего дня с даты получения уведомления управляющей компанией.

При передаче в доверительное управление средств страховых резервов, предназначенных для инвестирования в ценные бумаги, должны выполняться требования, установленные Правилами к ценным бумагам, принимаемым в покрытие страховых резервов.

Таблица 3. Требования к структуре активов, принимаемых в покрытие страховых резервов

Новые Правила размещения страховщиками средств страховых резервов		Ранее действовавшие Правила
Вид актива	Не более	Вид актива	Не более
Стоимость вкладов (депозитов), депозитных сертификатов в банках, имеющих рейтинги	40% от суммарной величины страховых  резервов	Стоимость банковских вкладов (депозитов), депозитных сертификатов и векселей банков	40% от суммарной величины страховых  резервов
Стоимость вкладов (депозитов), депозитных сертификатов в банках, не имеющих рейтинги	20% от суммарной величины страховых  резервов	Стоимость ценных бумаг, доли в уставном капитале, средств на банковских вкладах (депозитах), депозитных сертификатов одного банка	15% от суммарной величины страховых  резервов
Максимальная стоимость вкладов (депозитов) в банках, в том числе удостоверенных депозитными сертификатами	40% от суммарной величины страховых  резервов
Максимальная стоимость вкладов (депозитов), в том числе удостоверенных депозитными сертификатами, одного банка	20% от суммарной величины страховых  резервов
Стоимость акций	15% от суммарной величины страховых резервов	Стоимость акций одного эмитента и включенных в котировальный лист А первого уровня	10% от суммарной величины страховых  резервов
		Стоимость акций одного эмитента и включенных в котировальный лист А второго уровня	5% от суммарной величины страховых  резервов
Стоимость корпоративных облигаций	20% от суммарной величины страховых  резервов	Стоимость акций и корпоративных облигаций	30% от суммарной величины страховых  резервов
Стоимость векселей организации	10% от суммарной величины страховых резервов
Суммарная стоимость инвестиционных паев ПИФов и сертификатов долевого участия в общих фондах банковского управления	10% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 5% от  величины страховых резервов  по страхованию иному, чем страхование жизни	Суммарная стоимость инвестиционных паев ПИФов и сертификатов долевого участия в общих фондах банковского управления	5% от суммарной величины страховых  резервов
Суммарная стоимость ценных бумаг, эмитированных одним юридическим лицом	10% от суммарной величины страховых  резервов
Дебиторская задолженность страхователей, страховых агентов по страховым премиям (взносам)	5% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 20% от  величины резерва незаработанной  премии по страхованию иному, чем страхование жизни	Дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых посредников	10% от суммарной величины страховых  резервов
Дебиторская задолженность перестраховщиков, перестрахователей и страховщиков по операциям перестрахования и сострахования	25% от суммарной величины страховых  резервов
Суммарная дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования и перестрахования,	25% от суммарной величины страховых  резервов
Суммарная величина доли перестраховщиков в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ)	20% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 50% от  величины страховых резервов  по страхованию иному, чем страхование  жизни (за исключением РЗУ)	Суммарная величина доли перестраховщиков в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ)	60% суммарной величины страховых  резервов, за исключением РЗУ
В период до 31 декабря 2006 года установлено: не более 60% суммарной величины страховых резервов, за исключением РЗУ
Суммарная величина доли перестраховщиков, не являющихся резидентами Российской Федерации, в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ)	10% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 30% от  величины страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни, за исключением РЗУ	Суммарная величина доли перестраховщиков, не являющихся резидентами Российской Федерации, в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ)	30% суммарной величины страховых резервов, за исключением РЗУ
Пункт вступает в силу с 1 января 2007 года
Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ) доли одного перестраховщика, являющегося резидентом РФ и имеющего рейтинг международных рейтинговых агентств	10% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 25% от  величины страховых резервов  по страхованию иному, чем страхование  жизни, за исключением РЗУ
Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ) доли одного перестраховщика, являющегося резидентом РФ и не имеющего рейтинг международных рейтинговых агентств	10% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 15% от  величины страховых резервов  по страхованию иному, чем страхование  жизни, за исключением РЗУ	Максимальная величина доли одного перестраховщика в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ)	15% суммарной величины страховых  резервов, за исключением РЗУ
Максимальная величина в страховых резервах (кроме доли перестраховщиков в РЗУ) доли одного перестраховщика, не являющегося резидентом Российской Федерации	10% от величины страховых резервов  по страхованию жизни и 25% от  величины страховых резервов  по страхованию иному, чем страхование  жизни, за исключением РЗУ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Надежность страховой компании напрямую зависит от ее страховых резервов. Компания может быть успешной некоторое время, но циклическая экономика требует дополнительных резервов во время убыточности и некоторого экономического спада. Спад происходит из-за множества причин: как внешних так и внутренних. Законодательство, отток клиентов (во время некоторого но в то же время - обоснованного математически и статистически - роста страховых тарифов), статистический максимум страховых событий (когда события становятся следствием заключения договоров страхования в предыдущем периоде) и другие. Эта участь в то или иное время ждет любую страховую компанию. А вот разумный-гибкий менеджмент в связке со стратегически обоснованной инвестиционной политикой - превращают страховую компанию в сверх-надежный финансовый механизм. Таким образом, страховые резервы - это фонды денежных средств необходимые для обеспечения гарантий выплат страховых возмещений, в текущие периоды, когда возмещения превышают фактические поступления страховых премий. Это не цифра к которой стремится каждая компания. Это гибкий финансовый показатель стратегии каждой страховой компании. Для грубого анализа надежности и успешности страховой компании - необходимо просто сопоставить показатели страховых возмещений, премий и резервов - в динамике (данные берутся из экономической и финансовой отчетности страховой компании.

 

 

 

 

 

 

 

 

ЛИТЕРАТУРА

1. Балабанов И.Т.: Страхование/ Балабанов А.И. – СПб.: Питер, 2001.

2. Бойков А.В.: Страхование и актуарные расчеты. - М.: РОХОС, 2004.

3. Гвозденко А.А.: Основы страхования: Учебник – М.: Финансы и статистика, 2003.

4. Гинзбург А.И.: Страхование. – СПб.: Питер, 2003.

5. Грищенко Н.Б.: Основы страховой деятельности: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2004.