Понятие, состав и источники формирования собственного капитала

1. Теоретические основы формирования и использования  собственного капитала

 
     

1. Нормативно-законодательное  обеспечение организации собственного капитала на предприятии

 

     Существует  ряд нормативно-законодательных  актов, регламентирующих деятельность коммерческих организаций. Помимо основных документов имеется большое количество различных дополнений и изменений  в виде отдельных Законов, Постановлений, Приказов, Указов и т.д. Следовательно, перечислить их все не представляется возможным. Поэтому в данной главе  целесообразно рассмотреть лишь основные нормативно-законодательные  акты.

     Главный документ на который полагается любая организация правильно и законно осуществляющая свою деятельность, на Конституцию РФ от 12.12.93 г. (с изм., внесенными Указами Президента РФ от 09.01.1996 №20, от 10.02.1996 №173, от 09.06.2001 №679), наделенную высшей юридической силой и определяющий основы конституционного строя. При ведении бухгалтерского учета руководствуется законом "О бухгалтерском учете" от 21.11.96 г. №129-ФЗ (в редакции изменений и дополнений, внесенных ФЗ от 23.07.98 г. №123-ФЗ).

     В Конституции Российской Федерации, принятой всенародным голосованием 12 декабря 1993 года, в главе 35 говорится  о том, что каждый гражданин вправе иметь имущество в собственности, владеть, пользоваться и распоряжаться  им как единолично, так и совместно  с другими лицами. Исходя из этого, каждый гражданин может создавать  различные предприятия с разной организационно-правовой формой собственности.

     Данные  взаимоотношения регулирует Гражданский  Кодекс РФ часть 1 и часть 2.

     Организация осуществляет свою деятельность в соответствии с Гражданским кодексом ч. II от 26.01.96 г. №14-ФЗ, принятом Государственной Думой 22.12.95 г. (в редакции изменений и дополнений, внесенных Федеральными законами от 12.08.96 г. №110-ФЗ, от 24.10.97 г. №133-ФЗ, от 17.12.99 г. №213-ФЗ). Он регламентирует организационно-правовую форму, договорные обязательства, права собственности, а также другие отношения, основанные на равенстве и имущественной самостоятельности их участников.

     В 1998 году были утверждены приказом Минфина  РФ от 27.06.1998 г. №51н и вступили в  действие Методические рекомендации по финансовой политике предприятий, направленные на совершенствование финансовой политики организаций различных организационно правовых форм в условиях рыночной экономики.

     Создание  акционерных обществ регулируется Законом Российской Федерации «Об  акционерных обществах» № 208 ФЗ, в  котором говорится, что Акционерным  обществом признается коммерческая организация, уставный капитал которой  разделен на определенное число акций, удостоверяющих обязательственные  права участников общества (акционеров) по отношению к обществу.

     С момента принятия этого закона он неоднократно менялся и дополнялся.

     Бухгалтерский учет данной категории, регулируется следующими документами.

     Федеральный закон о бухгалтерском учете  и он вступил в силу после официального опубликования 28.11.96. г., в нем определены концептуальные положения и общие  принципы бухгалтерского учета в  Российской Федерации.

     Для правильного определения прибыли  предприятия необходимо разработать, принять и утвердить учетную  политику, которая должна раскрывать подходы организации при решении  ряда вопросов.

     На  каких же счетах отражается величина собственного капитала говорится в новом «Плане счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации», утвержденного Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 31.10.2010 г № 94н.

     В настоящее время сформировалась достаточно четкая система критериев  и показателей оценки финансово-экономического состояния. В наиболее концентрированном  виде система управления финансами  предприятия представлена в Методических рекомендациях по разработке финансовой политики предприятия (Приказ Министерства экономики Российской Федерации  от 1 октября 1997 г. №118).

     Согласно  Положению по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ (п. 66) в составе собственного капитала организации учитываются: уставной капитал, добавочный капитал, резервный капитал, нераспределенная прибыль, прочие резервы. Для формирования информации о доходах и расходах по видам деятельности хозяйствующих  субъектов в разрезе экономических  элементов предусмотрен План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной  деятельности организаций и инструкция по его применению, утвержденным приказом Минфина РФ от 31.10.10 г. №94Н.

     Одна  из важнейших целей предприятия  любой отрасли - сохранение и развитие своего производственно-экономического потенциала, и деятельность предприятий  в этом плане называется инвестиционной. Инвестиционная деятельность в РФ регулируется законами: "Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных  вложений" от 02.01.02 г. №22-ФЗ, "Об инвестиционных фондах" от 29.11.01 г. №156-ФЗ, "О государственной  регулировании агропромышленного производства" от 14.07.97 г. №100-ФЗ,"О финансовом оздоровлении с/х товаропроизводителей" от 09.07.02 г. №83-ФЗ. Методическими указаниями по бухгалтерскому учету МПЗ от 13.02.02 г.

     Налоговая система - одна из конструкций финансово-кредитного механизма. Ее регулирующая функция  особенно проявляется в с/х, поскольку практически по всем видам налогов аграрным товаропроизводителям предоставлены льготы. При этом в качестве основного законодательного акта +в этой сфере является налоговый кодекс РФ (принят ГД 16.07.98 г., одобрен СФ 17.07.98 г. с изменениями и дополнениями).

     В случае нарушения ответственности  по долгам и угрозе банкротства необходимо руководствоваться ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)" от 26.10.2002 г. № 127-ФЗ, который  устанавливает основания для  признания должника несостоятельным, регулирует порядок и условия  проведения процедур банкротства и  иные отношения, возникающие при  неспособности должника удовлетворить  в полном объеме требования кредиторов.

     В заключении необходимо отметить, что, не смотря на большое количество существующих нормативно - правовых актов, регулирующих финансовую деятельность предприятий, в настоящее время на практике приходится сталкиваться со многими  проблемными вопросами организации  финансов. 

     

2. Понятие, состав  и источники формирования собственного капитала

 

     Капитал – это часть финансовых ресурсов, задействованных организацией в  оборот и приносящих доход с этого  оборота.

     Капитал - одна из фундаментальных экономических  категорий, сущность, которой научная мысль выясняет на протяжении ряда столетий. Термин "капитал" происходит от латинского "саpitalis", что означает основной, главный. В первоначальных работах экономистов капитал рассматривался как основное богатство, основное имущество. По мере развития экономической мысли это первоначальное абстрактное и обобщенное понятие капитала наполнялось конкретным содержанием, соответствующим господствующей парадигме экономического анализа развития общества.

     В процессе хозяйственной деятельности происходит постоянный оборот капитала: последовательно он меняет денежную форму на материальную, которая в  свою очередь изменяется, принимая различные формы продукции, товара и другие, в соответствии с условиями  производственно-коммерческой деятельности организации, и, наконец, капитал вновь  превращается в денежные средства, готовые начать новый кругооборот.

     В состав собственного капитала входит:

     1. Уставный капитал. Выступает основным  и, как правило, единственным  источником финансирования на  момент создания коммерческой  организации акционерного типа; он характеризует долю собственников  в активах предприятия. В балансе  уставный капитал отражается  в сумме, определенной учредительными  документами. 

     Уставный  капитал предприятия, которое выкупается его коллективом, рассчитывается как  сумма: имущества по остаточной стоимости (за минусом износа); наличных денег - денег на расчетном счете и  в дебиторской задолженности  за минусом кредиторской задолженности. Если предприятие преобразуется  в акционерное общество, то на величину рассчитанного таким образом  уставного капитала выпускаются  акции.

     Функции уставного капитала:

     - образует материальную базу для  начала деятельности организации;

     - гарантирует интересы кредиторов;

     - определяет долю участия каждого  собственника в распределении  прибыли организации;

     - размер уставного капитала является  показателем эффективности деятельности  организации.

     Складочный  капитал - это совокупность вкладов  участников полного товарищества или  товарищества на вере, внесенных в  товарищество для осуществления  его хозяйственной деятельности. Государственные и муниципальные  унитарные организации вместо уставного  или складочного капитала формируют  в установленном порядке уставный фонд.

     Под уставным фондом понимают совокупность выделенных организации государством или муниципальными органами основных и оборотных средств.

     Помимо  уставного капитала в состав собственного капитала включаются резервный и  добавочный капитал, фонды специального назначения, резервы.

     2. Резервный капитал создают в  обязательном и добровольном  порядке акционерные общества  и совместные организации в  соответствии с действующим законодательством.  По своему усмотрению его могут  создавать и другие организации.  Средства резервного капитала  предназначены для покрытия балансового  убытка предприятия за отчетный  год, а также для погашения  облигаций акционерного общества  и выкупа акций общества в  случае отсутствия иных средств,  на другие цели предусмотренные  законодательством. Резервный капитал,  создаваемый за счет чистой  прибыли, может использоваться  на любые цели, финансирование  которых предусмотрено сметой. Резервный  капитал увеличивает собственный  капитал предприятия. Отчисления в резервный капитал производятся до достижения им размеров, предусмотренных в учредительских документах, но не более 25% оплаченного уставного капитала. Но сумма отчислений в резервный капитал не должна превышать 50% прибыли. В отличие от резервного капитала, формируемого и соответствии с требованиями законодательства, резервные фонды, создаваемые добровольно, формируются исключительно в порядке, установленном учредительными документами или учетной политикой предприятия, независимо от организационно-правовой формы его собственности.

     Создание  фонда накопления, фонда потребления, а также других денежных фондов обязательно, если предусмотрено учредительными документами коммерческих организаций, либо собранием акционеров по представлению  совета директоров принимается решение  о направлении прибыли в эти  целевые фонды.

     3. Добавочный капитал. Является по сути дополнением к уставному капиталу и включает сумму до оценки основных средств, объектов капитального строительства и других материальных объектов имущества организации со сроком полезного использования 12 месяцев, проводимой в установленном порядке, а также сумму, полученную сверх номинальной стоимости размещенных акций (эмиссионный доход акционерного общества).

     В отличие от уставного, добавочный капитал не подразделяется на доли, внесенные конкретными участниками. Они показывают общую собственность всех участников.

     Добавочный  капитал аккумулирует денежные средства, поступающие по указанным выше каналам. Основным каналом здесь являются результаты переоценки основных фондов.

     4. Фонды специального назначения  образуются из прибыли предприятия  после расчетов с бюджетом  по налогам. Вопрос о видах  специальных фондов, проценте отчислений в них и направления расходования решается предприятием самостоятельно, но это должно быть зафиксировано в учредительских документах.

     5. Резервы предстоящих расходов  и платежей создаются в организациях  в целях равномерного включения  предстоящих расходов в издержки  производства или обращения.

     В составе собственного капитала могут  быть выделены две основные составляющие: инвестированный капитал, то есть капитал, вложенный собственниками в предприятие; и накопленный капитал - капитал, созданный на предприятии сверх  того, что было первоначально авансировано собственниками. Инвестированный капитал  включает номинальную стоимость  простых и привилегированных  акций, а также дополнительно  оплаченный (сверх номинальной стоимости  акций) капитал. К данной группе обычно относят и безвозмездно полученные ценности. Первая составляющая инвестированного каптала представлена в балансе  российских предприятий уставным капиталом, вторая - добавочным капталом (в части  полученного эмиссионного дохода), третья - добавочным капиталом или  фондом социальной сферы (в зависимости  от цели использования безвозмездно полученного имущества).