2.2 Анализ состояния внеоборотных активов ООО «АвтоТехно»

 

     В процессе анализа внеоборотных активов в первую очередь следует изучить динамику, изменения в их составе и структуре и дать им оценку³.

     Данные  о наличие, об износе и движении основных средств служат основным источником информации для оценки производственного  потенциала предприятия.

     Горизонтальный  анализ внеоборотных активов показывает, что абсолютная их сумма за отчетный год уменьшилась на 14 441 тыс. руб. Основные средства, остатки незавершенного капитального строительства периодически переоцениваются с учетом роста индекса цен. Вновь поступившие запасы отражены по текущим ценам, ранее оприходованные запасы – по ценам, действующим на дату их поступления. Средства в расчетах, денежная наличность не переоцениваются. Поэтому очень трудно привести все статьи актива баланса в сопоставимый вид и сделать вывод о реальных темпах прироста их величины. Оценить деловую активность предприятия можно только по соотношению темпов роста основных показателей: совокупных активов (Такт), объема продаж (Тvрп) и прибыли (Тn):

     100% < Такт < Тvрп < Тn

     Данное  соотношение принято называть «золотым правилом экономики предприятия». Если данные пропорции соблюдаются, то это свидетельствует о динамичности развития предприятия и укреплении его финансового положения.

     На  анализируемом предприятии темп роста активов 93,96% (222 514·100/236 844), объема продаж (выручки) – 96,54% (147 891·100/153 187), прибыли – 78,64% (2 845·100/3 618), то есть данное условие не выполнено:

     100% > 93,96% < 96,54% > 78,64%

     Первое  неравенство (100% < Такт) показывает, что предприятие не наращивает свой экономический потенциал и масштабы деятельности.

     Второе  неравенство (Такт < Тvрп) свидетельствует о том, что объем продаж не растет быстрее экономического потенциала. Из этого можно сделать вывод о пониженной эффективности использования ресурсов на предприятии.

     Третье  неравенство (Тvрп < Тn) означает, что прибыль предприятия не растет быстрее объема реализации продукции и совокупного капитала.

     Таким образом, можно сказать, что предприятие  приходит в упадок.

     Вертикальный  анализ активов баланса, отражая  долю каждой статьи в общей валюте баланса, позволяет определить значимость изменений по каждому виду активов.

     Наибольший  удельный вес (78,39%) в общей сумме активов предприятия приходится на иммобилизованные (внеоборотные) активы. В сравнении с началом 2009 года отмечается повышение их доли на 9,58 процентных пункта, и соответственное уменьшение доли оборотных активов. Данные изменения объясняются значительным уменьшением суммы оборотных активов предприятия на 25 501 тыс.руб. и вместе с тем повышением суммы внеоборотных активов на 11 441 тыс. руб. 

     Горизонтальный  и вертикальный анализ внеоборотных активов предприятия

 

         Большое значение имеет анализ движения и технического состояния основных производственных фондов.

     Для этого рассчитывают следующие показатели: 

     Доля  нематериальных активов (Уна):    

     где НА – нематериальные активы;

     ВНА – общая сумма внеоборотных активов.

     Доля  основных средств (Уос): 

     где ОС – основные средства.

     Доля  незавершенного строительства (Унст):  

     где НСТ – незавершенное строительство.

     Доля  налоговых активов (УнА): где НА – налоговые активы.

     Абсолютный  прирост (DDП):  DDП= ПСвак- ПСванн 

     где ПСвак – полная первоначальная стоимость внеоборотных активов на конец периода; ПСванн – полной первоначальной стоимостью на начало.

     Темп  роста (Тр):

     где СВАк – стоимость внеоборотных активов  на конец года;

     СВАн  – стоимость внеоборотных активов  на начало года. 

     Анализ  изменения структуры внеоборотных активов

 

     Изменение величины внеоборотных активов в  основном вызвано увеличением суммы незавершенного строительства на 6 719 тыс. руб., а также увеличением основных средств на 2 838 тыс. руб.

     В целом, динамика структуры внеоборотных активов характеризуется:

     - увеличением доли незавершенного  строительства с 3,16% до 6,8%;

     - снижением доли нематериальных активов на 0,05 процентного пункта с 0,27% до 0,22%;

     - уменьшением доли основных средств  на 4,7 процентного пункта – с  96,3% до 91,6%;

     - увеличение доли отложенных налоговых  активов на 1,13%.

     

     Рисунок 1. Структура внеоборотных активов ООО «АвтоТехно» на 01.01.2009г.

     

     Рисунок 2. Структура внеоборотных активов ООО «АвтоТехно» на 01.01.20010г.

         В состав внеоборотных активов входят также основные средства, нематериальные активы, капитальные вложения, оборудование к установке, долгосрочные финансовые вложения и прочие⁴.

2.3 Анализ эффективности  управления внеоборотными  активами.

 

     Для оценки эффективности использования  внеоборотных активов используются такие показатели как:

     Коэффициент обновления внеоборотных активов (КОБва):

       

     где СВАвд – стоимость введенных  внеоборотных активов;

     СВАв  – стоимость выбывших внеоборотных активов.

     СВАк  – стоимость внеоборотных активов  на конец отчетного года.

     Коэффициент выбытия внеоборотных активов (КВва):

       

     где СВАв – стоимость выбывших внеоборотных активов;

     Коэффициент ввода внеоборотных активов (КВДва):

       

     где СВАвд – стоимость вновь введенных  внеоборотных активов в отчетном периоде;

     Коэффициент износа (КИос): 

       

     где Иос – износ основных средств (разность между первоначальной стоимости  основных средств и остаточной стоимости);

     ПСос  – первоначальная стоимость основных средств.

     Коэффициент годности (КГос): 

       

     где ОСос - остаточная стоимость основных средств.

     Коэффициент замены (Кзам):

       

     Фондоотдача (ФО) показывает, сколько рублей товарной продукции получено на каждый рубль, вложенный в основные фонды. Рассчитывается по следующей формуле: 

       

     где Стп – стоимость товарной продукции;

     СОФср.г. – среднегодовая стоимость основных фондов.

     В динамике фондоотдача должна увеличиться, если фонды используются эффективно.

     Фондоемкость (ФЕ) (обратный показатель фондоотдачи) показывает сколько копеек затрат в основных фондах содержится в каждом рубле товарной продукции. Рассчитывается по следующей формуле:

       

     В динамике фондоемкость должна изменяться.

     Фондовооруженность (ФВ) показывает, сколько на 1-го работающего приходится основных фондов. Рассчитывается по следующей формуле:

       

     где СОПФср.г. – среднегодовая стоимость  основных производственных фондов;

     ЧРср.сп – среднесписочную численность  работников.

     Рентабельность  внеоборотных активов (Рва) показывает, сколько копеек прибыли приходится на 1 рубль внеоборотных активов. Рассчитывается по следующей формуле:

       

     где П – прибыль (убытки) до налогообложения;

     СВАср.г. – среднегодовая стоимость внеоборотных активов.

     При наличии отчетных данных за ряд периодов проводится трендовый анализ, т.е. рассчитывают абсолютные и относительные отклонения по отношению к предшествующим периодам, а также определяют средние отклонения.

     Абсолютное  отклонение рассчитывается по формуле: