Автор: Пользователь скрыл имя, 02 Апреля 2015 в 14:58, курсовая работа
Моя специальность - экономика и управление на предприятии строительных материалов. Экономический анализ является тем важным знанием и навыком, который поможет реализовать себя как специалиста. Цель данной курсовой работы - научиться проводить финансовый и производственный анализ на основе кабинетных данных (отчетных документов, баланса предприятия и т.д.), научиться читать отчетные данные и грамотно комментировать изменения показателей, причины и следствия этих изменений. Задачи данного курсового проекта:
составить аналитический баланс агрофирмы «Русь»;
дать оценку финансовой независимости, устойчивости, состоятельности и стабильности;
оценить степень ликвидности баланса;
В начале года предприятие имеет возможность расплатиться по долгам и досрочно, и точно в срок, и с просрочкой, о чем можно судить по коэффициентам ликвидости, которые в норме, хотя показатель абсолютной ликвидности превысил норму. В динамике коэффициенты увеличиваются, т.е. объем оборотных активов в несколько раз превышает сумму обязательств предприятия.
Таблица 7 Оценка удовлетворительности структуры баланса и прогноз утраты (восстановления) платежеспособности
Наименование показателя |
Порядок расчета |
Нормативное значение |
Фактическое значение | |
На начало года |
На конец года | |||
Коэффициент текущей ликвидности |
× |
≥2 |
4,76 |
17,79 |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
× |
≥0,1 |
× |
0,94 |
Коэффициент утраты платежеспособности за период, равный трем месяцам |
≥110,5 |
|||
Коэффициент восстановления платежеспособности за период, равный шести месяцам |
≥1- |
|||
Проанализируем структуру баланса и прогнозы состояния платежеспособности предприятия. С начала года коэффициент текущей ликвидности соответствует нормативам, а агрофирма платежеспособна. Поэтому прогнозируем возможность утраты платежеспособности. Коэффициент утраты платежеспособности соответствует нормативу, превышает 1, следовательно, угрозы утраты платежеспособности нет.
Таблица 8 Анализ показателей оборачиваемости капитала предприятия
№ п/п |
Наименование показателя |
Порядок расчета |
Значение |
Изменение | |
Прошлый год |
Отчетный год |
||||
1. |
Оборот за год, тыс.руб. |
с.10 |
379999 |
347648 |
-32351 |
2. |
Среднегодовая величина совокупного капитала, тыс.руб. |
с.700 |
235672 |
265627,5 |
29955,5 |
3. |
Коэффициент оборачиваемости совокупного капитала |
Коб=В/СовК |
1,61 |
1,31 |
-0,3 |
4. |
Продолжительность одного оборота совокупного капитала, дн. |
Поб=360/Коб |
223,60 |
274,81 |
51,21 |
5. |
Среднегодовая величина собственного капитала, тыс.руб. |
с.490 |
189547 |
242718,5 |
53171,5 |
6. |
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала |
Коб=В/СК |
2 |
1,43 |
-0,57 |
7. |
Продолжительность одного оборота собственного капитала, дн. |
Поб=360/Коб ск |
180 |
251,75 |
71,75 |
8. |
Среднегодовая величина заемного капитала, тыс.руб. |
с.690 |
46125 |
22909 |
-23216 |
9. |
Коэффициент оборачиваемости заемного капитала |
Коб=В/ЗК |
8,24 |
15,18 |
6,94 |
10. |
Продолжительность одного оборота заемного капитала, дн. |
Поб=360/Коб зк |
43,69 |
23,72 |
-19,97 |
11. |
Среднегодовая величина оборотных активов, тыс.руб. |
с.290 |
153461 |
176579 |
23118 |
12. |
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов |
Коб=В/ОА |
2,48 |
1,97 |
-0,57 |
13. |
Продолжительность одного оборота оборотных активов, дн, в том числе: |
Поб=360/Коб оа |
145,16 |
182,74 |
37,58 |
14. |
Продолжительность одного оборота запасов, дн. |
Поб=360/Коб з |
79,82 |
85,92 |
6,10 |
15. |
Продолжительность одного оборота дебиторской задолженности, дн. |
Поб=360/Коб дз |
0 |
0 |
0 |
16. |
Продолжительность одного оборота краткосрочных финансовых вложений, дн. |
Поб=360/Коб кфв |
38,10 |
54,88 |
16,78 |
17. |
Продолжительность одного оборота денежных средств, дн. |
Поб=360/Коб дс |
0,79 |
3,85 |
3,06 |
18. |
Продолжительность одного оборота прочих оборотных активов, дн. |
Поб=360/Коб пр оа |
0 |
0,02 |
0,02 |
19. |
Однодневный оборот, тыс.руб. |
Об одн=В/360 |
× |
965,69 |
× |
20. |
Экономия (перерасход) оборотных активов |
Э(П)=Вдн*∆Поб |
× |
36290,63 |
× |
Рассмотрим скорость и интенсивность использования капитала. Скорость оборота совокупного капитала низкая, на один оборот требуется 274,81 дня, а за год капитал успевает сделать 1,31 оборот. В прошедшем году скорость была выше. Не очень хорошая перспектива. Скорость собственного капитала 1,43 оборота в год, а на один оборот уходит 252 дня. Но в динамике она падает, так как в предыдущем году на ту же операцию уходило 180 дней. Из-за снижения скорости оборачиваемости возникает перерасход средств. Свой вклад вносит в оборачиваемость заемный капитал. У него 15,18 оборотов в год. Динамика положительная. Оборачиваемость оборотных активов примерно на том же уровне, что и у капитала, 1,97 оборота в год, за период потерял скорость на 0,51 об/год. Запасы оборачиваются за 85,92 дня, краткосрочные финансовые вложения за 54,88 дня, у денежных средств период составляет 3,85 дня. Из-за снижения скорости оборачиваемости оборотных активов, предприятию понадобится еще 36290,63 т.р. для получения прибыли, как в прошлом году. Чтобы изменить ситуацию в другую сторону, нужно наладить логистическую систему и повысить интенсивность использования средств.
Таблица 9 Анализ состава, структуры и динамики финансовых результатов предприятия
Наименование показателя |
Порядок расчета (коды строк) |
Абсолютное значение, тыс.руб. |
Удельный вес,% |
Изменение |
Темп прироста, % | |||
За предыдущий период |
За отчетный период |
За предыдущий период |
За отчетный период |
Абсолютного значения, тыс.руб. |
Удельного веса,% |
|||
Выручка |
10 |
379999 |
347648 |
100 |
100 |
-32351 |
-0 |
-8,51 |
Себестоимость проданной продукции |
20 |
341439 |
300788 |
89,85 |
86,52 |
-40651 |
-3,33 |
-0,12 |
Валовая прибыль (убыток) |
29 |
38560 |
45860 |
10,15 |
13,48 |
8300 |
3,33 |
0,22 |
Коммерческие расходы |
30 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
Управленческие расходы |
40 |
12 |
0 |
0,0032 |
0 |
-12 |
-0,0032 |
-100 |
Прибыль (убыток) от продаж |
50 |
38548 |
48860 |
10,14 |
13,48 |
8312 |
3,34 |
21,56 |
Прибыль (убыток) до налогообложения |
140 |
41348 |
32781 |
10,88 |
9,43 |
-8567 |
-1,45 |
-20,72 |
Отложенные налоговые активы и обязательства |
141 142 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
Текущий налог на прибыль |
150 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода |
190 |
39336 |
29246 |
10,35 |
8,41 |
-10090 |
-1,94 |
-25,65 |
Проанализируем финансовые результаты предприятия. Выручка за прошлый год 379999 тыс.руб., за год сократилась на 32351 тыс.руб., вследствие снизилась себестоимость проданной продукции, прямо пропорциональная зависимость. А вот валовая прибыль увеличила объем с 38560 до 48860 тыс.руб. Чистая прибыль была 39336, а в отчетном году 29246тыс.руб. Предприятие скорее всего сократило объем продаж, или сократился спрос на продукцию в связи с сезонными изменениями.
Таблица 10 Оценка показателей рентабельности
№ п/п |
Наименование показателя |
Порядок расчета |
Значение |
Изменение | |
Прошлый год |
Отчетный год |
||||
1. |
Окупаемость затрат по прибыли от продаж |
Р=Пр от пр/ С.ст.*100 |
11,29 |
15,58 |
4,29 |
2. |
Рентабельность продаж по прибыли от продаж |
Р=Пр от пр/В*100 |
10,14 |
13,48 |
3,34 |
3. |
Рентабельность продаж по чистой прибыли |
Р=Пр от пр/ Пр чист*100 |
98 |
160,23 |
62,23 |
4. |
Рентабельность активов по прибыли до налогообложения |
Р=Пр до н/ СовА*100 |
17,54 |
12,34 |
-5,2 |
5. |
Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли. |
Р= Пр чист/ СК*100 |
20,75 |
12,05 |
-8,7 |
Оценим показатели рентабельности предприятия. Рентабельность продукции в прошлом году составляет 11,29, а отчетном - 15,58, показатель повышается. Значит прибыль покрывает затраты и еще остается для вложения в активы. Рентабельность продаж тоже повысилась от 10,14 до 13,48. Рентабельность снижается у активов и собственного капитала, но в отчетном году остаются на уровне 12,34 и 12,05 соответственно. Производство фирмы рентабельно, а вот активы и капитал под вопросом. Возможной причиной этого является износ физический и моральный. Нужны обновления.
Таблица 11 Расчет безубыточного объема продаж и запаса финансовой прочности в отчетном году
№ п/п |
Наименование показателя |
Порядок расчета (коды строк) |
Величина показателя |
1. |
Объем продаж за отчетный год, тыс.руб. |
10 |
347648 |
2. |
Сумма переменных затрат, тыс.руб. |
20 |
300788 |
3. |
Сумма постоянных затрат, тыс.руб. |
с.30+с.40 |
0 |
4. |
Безубыточный объем продаж, тыс.руб. |
Вбу=Зпост/ (1-Зпер/Вфакт) |
0 |
5. |
Запас финансовой прочности, тыс.руб. |
Збу=Вфакт-Вбу |
347648 |
6. |
Запас финансовой прочности,% |
Збу=Вфакт-Вбу/ Вфакт*100 |
100 |
Сумма постоянных затрат предприятия равна нулю, следовательно если не производить продукцию, не затрачиваются сырье и материалы, значит убытка не будет. Отсюда запас финансовой прочности 100%, даже если предприятие остановится, убытки не понесет.
2. Производственный анализ
Таблица 12 Динамика объемов продаж продукции
Объем продаж продукции, тыс.руб. |
Изменение, тыс.руб. |
Темп прироста,% |
Индекс роста | ||
Прошлый год |
Отчетный год в ценах прошлого года |
Отчетный год |
|||
1 |
2=3/iцен на прод |
3 |
4=2-1 |
5=4/1*100 |
6=2/1 |
379999 |
369838,30 |
347648 |
-10160,70 |
-2,67 |
0,97 |
Объем продаж предприятия постепенно снижается от 379999 до 347648 тыс.руб. Объем продаж отчетного года в ценах прошлого сократился по сравнению с прошлым на 10160 тыс.руб. Темп прироста отрицательный, что тоже говорит о снижении объема продаж.
Таблица 13 Анализ использования трудовых ресурсов
№ п/п |
Наименование показателя |
Порядок расчета |
Значение |
Изменение | |
Прошлый год |
Отчетный год |
||||
1. |
Среднегодовая численность работников, чел. |
× |
399 |
296 |
-103 |
2. |
Объем продаж продукции в сопоставимых ценах, тыс.руб. |
× |
379999 |
369838,30 |
-10160,70 |
3. |
Отработано часов одним работником за год в среднем |
ФРВ=5*4*12*8 |
1920 |
1920 |
0 |
4. |
Среднегодовая выработка одного работника, тыс.руб./чел. |
Выр год=Vпр/Числ |
952,38 |
1249,45 |
297,07 |
5. |
Среднечасовая выработка одного работника, руб./чел. |
Выр час=Выр год/ФРВ |
496,03 |
650,76 |
96,15 |
6. |
Трудоемкость одного рубля продукции, час./руб. |
ТЕ=ФРВ/В |
0,005 |
0,0052 |
0,0002 |
7. |
Экономия (перерасход) трудовых ресурсов, чел. |
Э(П)=Чотч-Чпр*IV |
- |
- |
-95 |
Среднегодовая численность работников сократилась по сравнению с прошлым годом не 103 человека. За час один работник приносит фирме 496, 03 рублей в прошлом году, а в отчетном 650,76 руб. Возможно были проведены автоматизация производственных процессов, организация рабочего места. Следствие этого - повышение среднегодовой выработки. Перерасход трудовых ресурсов все равно есть, значит нужно подойти к производственному процессу с точки зрения научной организации труда.
Таблица 14 Анализ состава, структуры и динамики основных фондов
Наименование показателя |
Абсолютное значение, тыс.руб. |
Удельный вес,% |
Изменение удельного веса,% |
Темп прироста, % | ||
На начало года |
На конец года |
На начало года |
На конец года |
|||
Здания |
37519 |
37483 |
21,42 |
21,96 |
0,54 |
-0,1 |
Сооружения и передаточные устройства |
14835 |
14989 |
8,47 |
8,78 |
0,31 |
1,04 |
Машины и оборудование |
107886 |
104559 |
61,60 |
61,25 |
-0,35 |
-3,08 |
Транспортные средства |
13981 |
13167 |
7,98 |
7,72 |
-0,26 |
-5,82 |
Производственный и хозяйственный инвентарь |
910 |
481 |
0,52 |
0,28 |
-0,24 |
-47,4 |
Земельные участки и объекты природопользования |
17 |
17 |
0,01 |
0,01 |
0 |
0 |
Прочие основные средства |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
Итого основные фонды |
175148 |
170696 |
100 |
100 |
0 |
-2,54 |
Информация о работе Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности