Экономическое содержание собственного капитала банка

Основные  направления реинвестирования прибыли  определяются банком самостоятельно в  соответствии с внутренними нормативными документами, регламентирующими процедуру  распределения прибыли. Однако отдельные  направления использования прибыли  регламентируются нормативными документами  Банка России. К их числу относятся: резерв под обесценение вложений в ценные бумаги и резерв на возможные потери по ссудам и задолженность, приравненную к ссудной, а также создание резерва на возможные потери. Также можно сказать, если существуют убытки прошлых лет, прибыль отчетного года должна быть использована на покрытие убытков прошлых лет.

Другим обязательным направлением использования прибыли  является создание за счет отчислений от прибыли резервного фонда. Наличие  резервного фонда является одним  из основных условий существования  банка, к банкам, не выполняющим требования Банка России о порядке формирования и использования резервного фонда, применяются меры воздействия, предусмотренные  статьей  75 Федерального закона от 10 июля 2002 г. № 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" вплоть до ограничения в проведении отдельных банковских операций. [2]

Создание  резервного фонда обязательно предусматривается  в учредительных документах создаваемой  кредитной организации. Резервный  фонд КБ создается для покрытия убытков  и потерь, возникающих в результате его деятельности.

Действующие банки, являющиеся акционерными обществами, формируют резервный фонд исходя из величины фактически оплаченного  уставного капитала (при условии  регистрации отчета об итогах выпуска  акций). Действующие банки, созданные  в других организационно правовых формах, исчисляют величину резервного фонда на основе показателя величины зарегистрированного капитала.

Кроме нераспределенной прибыли в резервный фонд могут  быть направлены не использованные по состоянию на начало текущего года остатки средств фондов, сформированных за счет прибыли предшествующих лет, применение которых не уменьшает  величины имущества банка и которые  включаются в расчет величины собственных  средств (капитала) банка.

На формирование резервного фонда не могут быть перераспределены средства из фондов в части, сформированной за счет прибыли текущего года. Общая  сумма отчислений в резервный  фонд по итогам финансового года утверждается общим собранием учредителей (участников) и не может превышать сумму  чистой прибыли, фактически полученной за отчетный год.

Минимальный размер резервного фонда определяется уставом кредитной организации, но не может составлять менее 15% величины оплаченного уставного капитала. Размер ежегодных отчислений в резервный  фонд должен составлять не менее 5% чистой прибыли до достижения им минимальной  установленной уставом величины. Порядок и размер отчислений в  резервный фонд сверх установленного размера определяется уставом банка.

Решение о  порядке использования резервного фонда принимает совет директоров банка. Использование резервного фонда  предусматривается только на следующие  цели:

• покрытие убытков кредитной организации  по итогам отчетного года;

• увеличение уставного капитала путем капитализации (причем средства резервного фонда  используются на эту цель лишь в  части, превышающей его минимальный  обязательный размер);

• создание фондов, сформированных за счет чистой прибыли предшествующих лет, использование  которой не уменьшает величины имущества  банка и которые включаются в  расчет собственных средств (капитала) банка.

В текущем  году банк имеет право расходовать  резервный фонд только в части, сформированной за счет прибыли предшествующих лет.

Контроль  за формированием и использованием резервного фонда банка входит в компетенцию территориального учреждения Банка России. В случае нецелевого использования резервного фонда банк обязан восполнить его из чистой прибыли в срок, не превышающий одного года, а также уплатить штраф в размере до 0,1% минимального размера уставного капитала, действующего для вновь создаваемых банков. За нарушение условий формирования и (или) использования резервного фонда установлен штраф в размере от 0,1% от минимального размера уставного капитала, установленного для вновь создаваемых банков; может быть также установлено ограничение на проведение отдельных операций на срок до шести месяцев.

Ограничения в использовании средств придают  резервному фонду банка характер стратегического источника финансирования потерь в будущем и лишают банк возможности использовать резервный  фонд, сформированный в прошлые периоды, как источник финансирования текущих  потерь.

Другие фонды  формируются банком на основании  решения акционеров банка в соответствии с закрепленным в уставе и положениях о фондах порядке. К их числу относятся  фонды специального назначения и  фонды накопления.

Фонды специального назначения служат источником удовлетворения потребностей банка в финансировании, не соответствующего банковскому профилю, а также предназначены для  дополнительного материального  поощрения работников банка. При  этом фонды специального назначения способствуют практической реализации страховой функции собственного капитала. В отличие от резервного фонда, они могут оперативно использоваться – банком на покрытие текущих убытков  и потерь не только в сумме начислений отчетного года, но и в сумме  начислений прошлых лет.

Фонды накопления банка – это специфический  источник финансирования капитальных  затрат банка, связанных с техническим  перевооружением, реконструкцией, приобретением  основных средств и нематериальных активов. Осуществление подобных затрат без наличия фонда накопления приводит к иммобилизации, то есть отвлечению на эти цели краткосрочных источников заемного капитала, которым не свойственно  выполнение функций долгосрочного  финансирования потребностей банка, и как следствие, нарушается основной стандарт банковской деятельности – обеспечить сохранность средств кредиторов и вкладчиков. Банк – это единственное предприятие, которое обязано финансировать капитальные вложения в счет специфического источника собственного капитала, который генерируется банком, и, может использоваться исключительно на цели укрепления капитальной базы банка, а в случае возникновения убытков – оперативно направляться на их покрытие.

С процессом  внутреннего капиталообразования  связано формирование дополнительного  источника собственного капитала, в  виде фонда переоценки основных средств, принадлежащих банку. Необходимость  переоценки вложений банка в основные средства связана с тем, что балансовая их стоимость меняется в течение  всего срока службы от момента  приобретения до момента выбытия. Однако рыночная стоимость одних основных средств, под воздействием инфляционных процессов, постоянно увеличивается, а других – ввиду особенностей начисления износа и длительности срока  эксплуатации, наоборот, уменьшается. Рыночная стоимость имущества банка  имеет важное значение для участников банка, так как, приобретая право  собственности в уставном капитале банка, они одновременно получают и  право на часть имущества банка  после его ликвидации. С этой точки  зрения, увеличение фонда переоценки основных средств показывает, на сколько  увеличилась доля участников банка  в его имуществе. С другой стороны, в результате переоценки основных средств  банка, увеличивается их балансовая стоимость, которая является базой  для исчисления налога на имущество, величина которого может значительно  влиять на сумму чистого дохода банка.

Однако в  части использования внутренних источников капитализации банка  необходимо помнить, что, наращивая  фонды, коммерческий банк отвлекает определенную часть прибыли, сокращая тем самым дивидендный доход. Особых ограничений (кроме упомянутых) для формирования фондов нет, но при оценке оптимальности структуры фондов необходимо обратить внимание на величину фондов потребления и экономического стимулирования. Не обоснованно завышенная сумма таких фондов по сравнению с другими статьями капитала банка, может указать на неверную политику руководства и возможные симптомы банкротства банка.

Рекапитализация за счет прибыли чревата тем, что многие коммерческие банки из года в год не объявляют выплаты дивидендов. В итоге проигрывает две стороны банковской деятельности. Первое – акционеры могут быть разочарованы, что может привести к их уходу из кредитной организации. Второе – рыночная цена капитала банка напрямую зависит от рыночной цены банковских акций, курс которых прямопропорционален выплачиваемым дивидендам.

Потребности в собственном капитале различных  банков существенно отличается друг от друга. Имея равные стартовые условия  и возможности роста, не все банки  реализуют их в равной степени, ориентируясь в процессе своей деятельности на достижение различных целей финансирования. Кроме того, потребности в собственном  капитале определяются потребностями  клиентов банков в финансировании, которые различны, в том числе  и по капиталоемкости. Чем в больших  объемах банк удовлетворяет такие  потребности, тем большим капиталом  он должен располагать. Поэтому структура  собственного капитала различных банков неоднородна по своему качественному  и количественному составу.

Таким образом, процесс капиталообразования способствует практической реализации функций собственного капитала и предполагает максимальное использование внешних и внутренних источников функционирования собственного капитала банка.

Выбор того или иного источника увеличения собственного капитала и их соотношение  определяются сложной совокупностью  факторов, среди которых наибольшее значение имеют: относительные издержки, связанные с каждым источником капитальных  средств; влияние на доходность акционерного капитала, измеряемую прибылью на одну акцию; влияние на собственность  и контроль за деятельностью банка  существующими и потенциальными акционерами; относительный риск, связанный  с каждым источником капитала; общая  подверженность банка риску, отражаемая такими показателями, как соотношение  совокупного объема выданных кредитов и либо активов банков, либо депозитов, либо капитала; сила и слабость рынков капитала, на которых банк может осуществляться привлечение новых капитальных средств. Наконец, важное значение имеет политика регулирования Банка России. [13.C487-494]

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2 Достаточность банковского капитала

 

Величина  банковского капитала существенно  влияет на уровень надежности и доверия  к банку со стороны общества. Именно поэтому проблема определения достаточности капитала банка на протяжении длительного времени является предметом научных исследований и споров между банками и регулирующими органами. Банки предпочитают обходиться минимумом капитала, чтобы поднять показатели прибыльности и роста активов; банковские контролеры требуют большого капитала для снижения риска банкротства. Одновременно высказывается мнение, что банкротства вызваны плохим управлением и хорошо управляемые банки могут существовать и с низкими нормами капитала.

Термин «достаточность капитала» отражает общую оценку надежности банка, степень его подверженности риску. Трактовка капитала как «буфера» обуславливает обратимую зависимость  между величиной капитала и подверженностью  банка риску. Отсюда: чем выше удельный вес рискованных активов в  балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. Вместе с тем следует заметить, что  чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего количества акций  по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах тоже не является благом. Она отрицательно влияет на деятельность банка. Мобилизация  денежных ресурсов путем выпуска  и размещения акций - относительно дорогой  и не всегда приемлемый для банка  способ финансирования. Как правило, дешевле и выгоднее привлечь средства вкладчиков, чем наращивать собственный  капитал.

Заниженная  доля капитала в ресурсах банка подвергается критике. Речь идет о несоразмерной  ответственности банка перед  его вкладчиками (или государства  — при системе страхования депозитов). Мера ответственности банка ограничивается его капиталом, а вкладчики и другие кредиторы рискуют гораздо большим объемом средств, доверенных банку. Также существует ряд факторов, обусловливающих требования по увеличению банковского капитала:

■ рыночная стоимость банковских активов более  изменчива, чем у промышленных предприятий,—  меняется с изменением процентных ставок, с ухудшением кредитоспособности заемщиков;

■ банк больше полагается на непостоянные источники  краткосрочной задолженности, многие из которых можно изымать по требованию. Поэтому любое событие политической или экономической жизни может  спровоцировать массовый отток ресурсов банка.

Тот факт, что  адекватность капитала банков определяет доверие общества к конкретному  коммерческому банку и банковской системе в целом, выдвигает ее в ряд показателей, находящихся  под контролем государства в  лице центрального банка. Поддержание  достаточного уровня совокупного капитала является одним из условий стабильности банковской системы.

Точно определить объем капитала, которым должен располагать  банк или банковская система в  целом, трудно, но он должен быть достаточным  для выполнения уже рассмотренных  функций поддержания доверия  вкладчиков и органов контроля. Сумма  необходимого капитала зависит от риска, который берет на себя банк. Если, например, предоставленные банком ссуды  сопряжены с большим риском, требуется  больше капитальных фондов. Определяя  объем необходимого капитала, банк стоит перед альтернативой: увеличивать  свой капитал по мере возрастания  риска или вкладывать средства в  активы, не сопряженные с повышенным риском. Таким образом, является капитал  банка адекватным или нет, зависит  от качества его активов, качества управления, политики в области деятельности и суммы рисков, которые несет  банк.

В течение  длительного времени коммерческие банки, и общество стремились выработать систему нормативов, которые можно  было бы применять при проверке достаточности  капитала банка или банковской системы  в целом.

Для оценки достаточности величины банковского  капитала используются разные методы. Один из самых старых показателей, который  широко применяется и сегодня, - отношение  капитала к сумме депозитов. В  США он применялся еще в начале века ведомством контролера денежного обращения при анализе балансов национальных банков. При этом указанный коэффициент не должен быть ниже 10%.